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FERTIBERIA CORPORATE, S.L.U. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS E INFORME DE GESTIÓN DEL EJERCICIO 2022
FERTIBERIA CORPORATE, S.L.U. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
Cuentas Anuales Consolidadas e Informe de Gestión del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS DEL EJERCICIO 2022:
- Estado de situación financiera consolidado a 31 de diciembre de 2022
- Cuenta de resultados consolidada del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
- Estado del resultado global consolidado del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
- Estado de cambios en el patrimonio neto consolidado del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
- Estado de flujos de efectivo consolidado del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
- Notas a las cuentas anuales consolidadas del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022
INFORME DE GESTIÓN CONSOLIDADO DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
FERTIBERIA CORPORATE, S.L.U. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31 DE
DICIEMBRE DE 2022
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 1
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADO A 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
ACTIVO
Notas
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
ACTIVO NO CORRIENTE
499.942
460.892
Inmovilizado intangible
101.444
97.826
Fondo de comercio
Notas 5 y 7
38.233
36.704
Otro inmovilizado intangible
Nota 8
63.211
61.122
Derechos de uso
Nota 10.1
22.410
20.661
Inmovilizado material
Nota 9
262.785
233.268
Inversiones contabilizadas por el método de la participación
Nota 11
1.630
834
Activos financieros no corrientes
Nota 12
15.271
15.195
Otros activos financieros con partes vinculadas no corrientes
Nota 26
58.948
54.525
Activos por impuesto diferido
Nota 24
37.454
38.583
ACTIVO CORRIENTE
497.195
389.110
Existencias
Nota 13
294.909
150.640
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
Nota 14
134.996
148.408
Activos por impuesto corriente
Nota 24
5.287
770
Otros activos financieros con partes vinculadas corrientes
Nota 26
161
478
Activos financieros corrientes
Nota 15
1.100
673
Otros activos corrientes
Nota 16
3.081
2.471
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
Nota 17
57.661
85.670
TOTAL ACTIVO
997.137
850.002
Las notas forman parte integral de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 2
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADO A 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
PATRIMONIO NETO Y PASIVO
Notas
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
PATRIMONIO NETO
132.553
93.477
PATRIMONIO NETO ATRIBUIDO A LA SOCIEDAD DOMINANTE
132.006
93.182
Capital
Nota 18.1
4
4
Capital escriturado
4
4
Reservas
Nota 18.3
10.430
(6.496)
Resultados negativos de ejercicios anteriores
-
(6.335)
Otras aportaciones de socios
Nota 18.2
82.757
82.757
Resultado del ejercicio atribuible a la Sociedad Dominante
38.815
23.252
SOCIOS EXTERNOS
Nota 18.5
547
295
PASIVO NO CORRIENTE
480.105
451.720
Subvenciones
Nota 22
18.520
4.081
Provisiones no corrientes
Notas 19.1 y 29
56.706
48.995
Pasivos financieros no corrientes
203.993
210.514
Obligaciones, bonos u otros valores negociables
Nota 20
174.235
173.978
Acreedores por arrendamiento financiero
Nota 10.2
13.976
15.052
Otros pasivos financieros no corrientes
Nota 21
15.782
21.484
Deudas con partes vinculadas
Nota 26
173.794
161.837
Pasivos por impuesto diferido
Nota 24
27.092
26.293
PASIVO CORRIENTE
384.479
304.805
Provisiones corrientes
Notas 19.2 y 29
78.089
38.499
Pasivos financieros corrientes
33.760
14.655
Deudas con entidades de crédito
Nota 20
22.824
3.066
Obligaciones, bonos u otros valores negociables
Nota 20
387
276
Acreedores por arrendamiento financiero
Nota 10.2
5.981
6.094
Otros pasivos financieros
Nota 21
4.568
5.219
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
Nota 23
251.762
237.330
Deudas con partes vinculadas
Nota 26
9.278
4.206
Pasivos por impuesto corriente
Nota 24
667
131
Otros pasivos corrientes
10.923
9.984
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO
997.137
850.002
Las notas forman parte integral de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 3
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
CUENTA DE RESULTADOS CONSOLIDADA DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31 DE
DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
CUENTA DE RESULTADOS
Notas
2022
2021
Importe neto de la cifra de negocios
Nota 25.1
1.463.078
841.060
Variación de existencias de productos terminados y en curso
Nota 25.2
73.065
17.034
Aprovisionamientos
Nota 25.3
(1.140.915)
(554.560)
Otros ingresos de explotación
Nota 25.4
72.420
44.266
Gastos de personal
Nota 25.5
(73.379)
(68.593)
Otros gastos de explotación
Nota 25.6
(270.549)
(199.790)
Amortización del inmovilizado
Nota 25.7
(25.131)
(23.141)
Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado
Nota 25.8
2
39
Otros resultados
Nota 25.12
(27.171)
(2.082)
RESULTADO DE EXPLOTACIÓN
71.420
54.233
Ingresos financieros
Nota 25.9
4.457
4.116
Gastos financieros
Nota 25.10
(30.506)
(34.325)
Diferencias de cambio
Nota 25.11
3.966
396
Pérdida/Reversión por deterioro y enajenación de instrumentos financieros
-
(630)
RESULTADO FINANCIERO
(22.083)
(30.443)
Resultado de entidades valoradas por el método de la participación
Nota 11
(11)
993
RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS
49.326
24.783
Impuesto sobre beneficios
Nota 24
(10.511)
(1.531)
RESULTADO DEL EJERCICIO PROCEDENTE DE OPERACIONES CONTINUADAS
38.815
23.252
RESULTADO CONSOLIDADO DEL PERIODO
38.815
23.252
Resultado atribuible a la Sociedad Dominante
38.815
23.252
Resultado atribuible a socios externos
-
-
BENEFICIO/PÉRDIDA POR PARTICIPACIÓN
Básico (en euros)
Nota 33
10.781,91
6.459,09
Diluido (en euros)
Nota 33
10.781,91
6.459,09
Las notas forman parte integral de los presentes Estados Financieros
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 4
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DEL RESULTADO GLOBAL CONSOLIDADO DEL EJERCICIO TERMINADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
2022
2021
RESULTADO CONSOLIDADO DEL PERIODO
38.815
23.252
Ingresos y gastos imputados directamente al patrimonio neto
-
-
TOTAL INGRESOS Y GASTOS IMPUTADOS DIRECTAMENTE EN ELPATRIMONIO NETO
-
-
Transferencias a la cuenta de resultados
-
-
TOTAL RECLASIFICACIONES A RESULTADOS
-
-
TOTAL RESULTADO GLOBAL DEL EJERCICIO
38.815
23.252
Las notas forman parte integral de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022______________________________________________________________5
ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO CONSOLIDADO DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
Fondos propios
Capital escriturado
Reservas y resultados de ejercicios anteriores
Resultado del ejercicio atribuible a la Sociedad Dominante
Otras aportaciones de socios
Socios externos
Total Patrimonio neto
Saldo de cierre a 31 de diciembre de 2020
4
(5.945)
(6.335)
82.757
295
70.776
Resultado global del ejercicio
-
-
23.252
-
-
23.252
Otras variaciones en el patrimonio neto
-
(6.886)
6.335
-
-
(551)
Aplicación del resultado del ejercicio anterior
-
(6.335)
6.335
-
-
-
Otras variaciones
-
(551)
-
-
-
(551)
Saldo de cierre a 31 de diciembre de 2021
4
(12.831)
23.252
82.757
295
93.477
Resultado global del ejercicio
-
-
38.815
-
-
38.815
Otras variaciones en el patrimonio neto
-
23.261
(23.252)
-
252
261
Aplicación del resultado del ejercicio anterior
-
23.252
(23.252)
-
-
-
Otras variaciones
-
9
-
-
252
261
Saldo de cierre a 31 de diciembre de 2022
4
10.430
38.815
82.757
547
132.553
Las notas forman parte integral de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas.
Informe de Gestión del Grupo Fertiberia Corporate, S.L.U. y Sociedades dependientes. - Ejercicio 2022 6
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO CONSOLIDADO DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31 DE
DICIEMBRE DE 2022
(Expresado en miles de euros)
Notas
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE EXPLOTACIÓN
20.556
50.524
Resultado del ejercicio antes de impuestos
49.326
24.783
Ajustes al resultado
99.109
55.475
Amortización del inmovilizado
Notas 8 y 9
25.137
23.141
Correcciones valorativas por deterioro de activos
Nota 13 y 14
31.802
630
Variación de provisiones
Nota 19.1
11.892
3.700
Resultados por bajas y enajenaciones del inmovilizado
Nota 25.8
2
(39)
Ingresos financieros
Nota 25.9
(4.457)
(4.116)
Gastos financieros
Nota 25.10
30.506
34.325
Diferencias de cambio
Nota 25.11
(3.966)
(396)
Participación en las ganancias de inversiones contabilizadas por el método de la participación
Nota 11
11
(993)
Otros ingresos y gastos
(660)
(515)
Otros resultados
8.842
(262)
Cambios en el capital corriente:
(99.140)
(12.385)
Existencias
(121.282)
(46.049)
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
22.847
(76.128)
Otros activos financieros corrientes
11.919
(5.761)
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
(9.372)
110.324
Otros pasivos financieros corrientes
(3.753)
5.013
Otros activos y pasivos financieros no corrientes
501
216
Otros flujos de efectivo de las actividades de explotación:
(28.739)
(17.349)
Pago de intereses
(17.313)
(18.304)
Cobro de dividendos
500
288
Cobro de intereses
34
-
Cobros/(pagos) por impuesto sobre beneficios
(11.960)
667
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
(57.457)
(33.779)
Pagos por inversiones:
(57.457)
(35.457)
Inmovilizado intangible
(149)
(40)
Inmovilizado material
(46.793)
(35.121)
Altas en inmovilizado material
Nota 9
(39.468)
(47.606)
Proveedores de inmovilizado
(7.325)
12.485
Partes vinculadas
(1.310)
(296)
Combinaciones de negocios
Nota 5
(8.125)
-
Otros activos financieros
(1.080)
-
Cobros por desinversiones:
-
1.678
Inmovilizado material
-
1.114
Otros activos financieros
-
564
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
9.601
43.552
Cobros de y pagos por instrumentos de patrimonio
264
-
Otras variaciones
264
-
Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero:
9.337
43.552
Emisión:
Obligaciones, bonos y otros valores negociables
-
173.500
Deudas con entidades de crédito
Nota 20
20.000
-
Partes vinculadas
4.600
-
Otros cobros (pagos) utilizados en actividades de financiación
216
251
Devolución y amortización:
Deudas con entidades de crédito
Nota 31
(514)
(82.380)
Deudas con partes vinculadas
Nota 31
-
(34.395)
Otros cobros (pagos) utilizados en actividades de financiación
Nota 31
(14.965)
(13.424)
EFECTO DE LAS VARIACIONES DE LOS TIPOS DE CAMBIO
(709)
396
AUMENTO / DISMINUCIÓN NETO/A DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTES
(28.009)
60.693
EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL COMIENZO DEL EJERCICIO
85.670
24.977
EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL FINAL DEL EJERCICIO
57.661
85.670
Las notas forman parte integral de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 7
ÍNDICE DE LAS NOTAS A LAS CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS
NOTA 1. ACTIVIDAD E INFORMACIÓN GENERAL 8
NOTA 2. SOCIEDADES DEL GRUPO 11
NOTA 3. BASE DE PRESENTACIÓN Y POLÍTICAS DE CONSOLIDACIÓN
DE LOS ESTADOS FINANCIEROS 13
NOTA 4. POLÍTICAS CONTABLES Y DE VALORACIÓN 19
NOTA 5. COMBINACIONES DE NEGOCIOS 36
NOTA 6. INFORMACIÓN DE SEGMENTOS 39
NOTA 7. FONDO DE COMERCIO 40
NOTA 8. OTRO INMOVILIZADO INTANGIBLE 42
NOTA 9. INMOVILIZADO MATERIAL 44
NOTA 10. ARRENDAMIENTOS Y OTRAS OPERACIONES DE NATURALEZA SIMILAR 47
NOTA 11. INVERSIONES CONTABILIZADAS POR EL MÉTODO DE LA PARTICIPACIÓN 49
NOTA 12. ACTIVOS FINANCIEROS NO CORRIENTES 51
NOTA 13. EXISTENCIAS 54
NOTA 14. DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A COBRAR 56
NOTA 15. ACTIVOS FINANCIEROS CORRIENTES 57
NOTA 16. OTROS ACTIVOS CORRIENTES 57
NOTA 17. EFECTIVO Y OTROS ACTIVOS LÍQUIDOS EQUIVALENTES 58
NOTA 18. PATRIMONIO NETO 58
NOTA 19. PROVISIONES, CONTINGENCIAS, FIANZAS Y GARANTÍAS 60
NOTA 20. DEUDA A CORTO Y LARGO PLAZO CON ENTIDADES DE CRÉDITO,
Y OBLIGACIONES, BONOS Y OTROS VALORES NEGOCIABLES 63
NOTA 21. OTROS PASIVOS FINANCIEROS NO CORRIENTES Y CORRIENTES 67
NOTA 22. SUBVENCIONES 68
NOTA 23. ACREEDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A PAGAR 69
NOTA 24. SITUACIÓN FISCAL 71
NOTA 25. INGRESOS Y GASTOS 75
NOTA 26. OPERACIONES CON PARTES VINCULADAS 82
NOTA 27. REMUNERACIÓN Y OTRAS PRESTACIONES DEL CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN 85
NOTA 28. HONORARIOS DE LOS AUDITORES 86
NOTA 29. INFORMACIÓN SOBRE MEDIO AMBIENTE 87
NOTA 30. EVALUACIÓN DE LOS OBJETIVOS, POLÍTICAS Y PROCESOS DE GESTIÓN DE
CAPITAL DEL GRUPO 87
NOTA 31. INFORMACIÓN SOBRE LA NATURALEZA Y EL NIVEL DE RIESGO
DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS, EXPOSICIÓN AL RIESGO Y GESTIÓN
DEL RIESGO 88
NOTA 32. HECHOS POSTERIORES AL CIERRE 92
NOTA 33. BENEFICIO/PÉRDIDA POR PARTICIPACIÓN 94
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 8
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
NOTAS A LAS CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS DEL EJERCICIO
TERMINADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
NOTA 1. ACTIVIDAD E INFORMACIÓN GENERAL
a)Constitución y domicilio social
Global Agrajes, S.L.U. (en adelante, “la Sociedad” o “la Sociedad Dominante”) con domicilio social y fiscal en Madrid, Calle Agustín de Foxá nº27, planta 11, se constituye por tiempo indefinido, como sociedad limitada, mediante escritura pública otorgada ante notario en Madrid el 3 de julio de 2019. Con fecha 20 de diciembre de 2022 la Sociedad cambia su denominación por su denominación actual "Fertiberia Corporate, S.L.".
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, Fertiberia Corporate S.L.U. es la Sociedad Dominante de un grupo (en adelante, “el Grupo”) formado por las sociedades dependientes detalladas en la Nota 2.
A su vez la Sociedad Dominante pertenece a otro grupo cuya matriz última es Fertiberia, S.à r.l. cuyo domicilio social y fiscal se encuentra en 2, Rue Edward Steichen, L-2540, Luxemburgo, y deposita sus cuentas anuales consolidadas (estados financieros) consolidados e individuales en el Registro Mercantil de Luxemburgo (Trade and Companies Register of Luxembourg – B235363).
A fin de preparar las presentes Cuentas Anuales Consolidadas, se entiende que un grupo existe cuando la dominante posee una o más dependientes sobre las que tiene control, directa o indirectamente. Los principios aplicados en la preparación de estas Cuentas Anuales Consolidadas, así como el perímetro de consolidación del Grupo, se detallan en la Nota 2.
El ejercicio contable de todas las sociedades dependientes del Grupo comienza el 1 de enero y finaliza el 31 de diciembre.
En las restantes Notas a las Cuentas Anuales Consolidadas, donde se hace referencia al ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022, se ha simplificado como “ejercicio 2022”.
Para la presentación de estas Cuentas Anuales Consolidadas, la fecha de adquisición de las sociedades dependientes de acuerdo con las disposiciones legales vigentes es la fecha en la que el Grupo obtiene el control de las mismas o, alternativamente, la fecha en la que las sociedades dependientes pasaron a ser sociedades del Grupo.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 9
b)Actividad
El objeto social de la Sociedad Dominante, de acuerdo con sus estatutos, consiste en:
• La tenencia, administración, adquisición, y enajenación de valores mobiliarios y participaciones sociales de empresas e instrumentos financieros, respetando, en todo, la normativa del mercado de valores.
• La prestación de servicios corporativos de gestión, administración, y coordinación, y de apoyo a la gestión social de toda clase de sociedades.
• La fabricación y comercialización de toda clase de productos químicos en general, ácidos, principalmente de ácido sulfúrico, ácido fosfórico y cualesquiera otros productos útiles para la agricultura. La adquisición, arrendamiento, reconocimiento y explotación de yacimientos mineros, excluidos los que estén sujetos a legislación especial. La fabricación y comercialización de toda clase de productos derivados de los dichos, así como de aquellos productos o materias que fueren directa o indirectamente necesarios o convenientes para su producción, conservación, transformación, y en general la comercialización de unos y otros.
• El ejercicio de actividades de comercialización de gas natural, excluyendo de forma expresa la distribución y transporte del mismo.
•Las actividades integrantes del objeto social podrán ser desarrolladas por la sociedad total o parcialmente de modo indirecto, mediante la titularidad de acciones o de participaciones en sociedades con objeto idéntico o análogo.
La actividad principal de la Sociedad consiste en la compra, venta y administración de títulos de valores o participaciones en cualquier clase de sociedades o entidades públicas o privadas junto con la prestación de servicios de apoyo en las áreas de estrategia, operación y financiación de sociedades.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 10
Fertiberia Corporate, S.L.U. y sus sociedades dependientes (en adelante, “el Grupo” o “Grupo Fertiberia Corporate”) llevan a cabo las siguientes actividades de explotación a nivel nacional e internacional:
Centro
Actividad industrial
Sociedad del Grupo a la que pertenece
Ubicación
Avilés
Producción y comercialización
Fertiberia, S.A.
Asturias
Puertollano
Producción y comercialización
Fertiberia, S.A.
Ciudad Real
Sagunto
Producción y comercialización
Fertiberia, S.A.
Valencia
Palos
Producción y comercialización
Fertiberia, S.A.
Huelva
Huelva
Producción y comercialización
Fertiberia, S.A.
Huelva
Motilla del Palancar
Ventas, marketing y almacenaje
Fertiberia La Mancha, S.L.
Cuenca
Madrid
Sede social, ventas y marketing
Fertiberia, S.A.
Madrid
Pancorbo
Almacenaje y distribución
Fertiberia, S.A.
Burgos
Villalar de los Comuneros
Almacenaje, distribución y operaciones de comercialización
Fertiberia, S.A.
Valladolid
Cabañas de Ebro
Almacenaje y distribución
Fertiberia, S.A.
Zaragoza
Cartagena
Producción y comercialización
Química del Estroncio, S.A.
Murcia
Altorricón
Producción y comercialización
Agralia Fertilizantes, S.L.
Huesca
Málaga
Ventas y marketing, almacenaje y distribución
Fercampo, S.A.
Málaga
Tordesillas
Ventas y marketing
Fertiberia Castilla -León, S.A.
Valladolid
Utrera
Almacenaje
Fercampo, S.A.
Sevilla
Villafranca de Córdoba
Almacenaje
Fercampo, S.A.
Córdoba
Mengibar
Producción y comercialización
Fercampo, S.A.
Jaén
Alcolea de Córdoba
Almacenaje y distribución
Fercampo, S.A.
Córdoba
París
Ventas y marketing
Fertiberia France, S.A.S.
París
Ille et Vilaine
Ventas y marketing, almacenaje, distribución y operaciones de comercialización
Fertiberia France, S.A.S.
Ille et Vilaine
Sevilla
Producción y comercialización
Trichodex, S.L.
Sevilla
Grecia
Venta y marketing
Fertiberia Hellas, A.E.
Jalandri
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 11
NOTA 2. SOCIEDADES DEL GRUPO
A continuación, se ofrece una lista de las sociedades incluidas en el perímetro de consolidación a 31 de diciembre de 2022, junto con el porcentaje de la participación de la Sociedad Dominante en cada una de ellas:
Valor contable neto en la Sociedad Dominante a 31/12/22
Sociedad participada
Actividad
Sociedad dominante
% participación directa
% participación indirecta
(miles de euros)
País
Método de consolidación aplicado
Auditores
Fertiberia, S.A.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones fertilizantes
Fertiberia Corporate, S.L.
-
99,83%
87.000
España
Integración Global
KPMG
Química del Estroncio, S.A.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones, fertilizantes y productos químicos
Fertiberia, S.A.
-
100%
18.044
España
Integración Global
KPMG
Agralia Fertilizantes, S.L.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
100%
7.677
España
Integración Global
KPMG
Fertiberia La Mancha, S.L.
Ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
100%
1.377
España
Integración Global
KPMG
Agrokem, S.A. (1)
Ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
100%
45
España
Integración Global
-
Agronomía Espacio, S.A. (1)
Investigación de depósitos minerales
Fertiberia, S.A.
-
100%
60
España
Integración Global
-
Fertiberia Castilla León, S.A.
Ventas y marketing, almacenaje y distribución
Fertiberia, S.A.
-
100%
1.530
España
Integración Global
KPMG
Incro, S.A.
Ingeniería
Fertiberia, S.A.
-
50%
2
España
Método de la participación
Caudisa Mgc Cía. de auditores
Fercampo, S.A.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
100%
11.915
España
Integración Global
KPMG
Fertiberia France, S.A.S.
Ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
100%
6.071
Francia
Integración Global
KPMG
Fertiberia Hellas, A.E.
Ventas y marketing de soluciones y fertilizantes
Fertiberia, S.A.
-
78%
1.155
Grecia
Integración Global
-
PlatformCo Hidrógeno, S.L.
Producción, Transporte, Almacenamiento, Distribución y Comercialización de Hidrógeno Verde.
Fertiberia, S.A.
-
25%
1.300
España
Método de la participación
-
Trichodex, S.L.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones orgánicas
Fertiberia, S.A.
-
100%
10.002
España
Integración Global
KPMG
Hispamarbio techS.L.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones orgánicas
Trichodex, S.L.
-
100%
11
España
Integración Global
-
Solvitae, L.D.A.
Fabricación, ventas y marketing de soluciones orgánicas
Trichodex, S.L.
-
50%
10
Portugal
Método de la participación
-
(1)Sociedad inactiva desde la aportación inicial de capital y su constitución.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 12
El Grupo es líder europeo en soluciones de nutrición vegetal para la agricultura y soluciones industriales y medioambientales. El Grupo es un actor clave en el hidrogeno verde y en el amoniaco verde y se ha convertido en uno de los principales facilitadores de la transición energética.
Su actividad consiste en el desarrollo, producción y comercialización de:
•Soluciones de nutrición vegetal, tanto convencionales como de alto valor añadido para todo tipo de cultivos, incluyendo las primeras soluciones en el mundo basadas en amoniaco verde.
•Soluciones industriales y medioambientales para la reducción de gases de efecto invernadero, destinadas especialmente a los sectores industrial y de transporte.
Las sociedades dependientes enumeradas en la tabla anterior son consideradas como tales, de conformidad con lo dispuesto en la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF) 10 sobre la preparación de las Cuentas Anuales Consolidadas, en la medida en que Fertiberia Corporate S.L.U. ejerce control sobre dichas sociedades, así como sobre las empresas asociadas indicadas en la tabla.
Cambios en el perímetro de consolidación en 2022 y 2021
En el ejercicio 2022, se han realizado las siguientes modificaciones:
1)Fusión por absorción y disolución de la sociedad 2F Ouest, empresa participada por Fertiberia France. La fusión se realiza con fecha contable 31 de diciembre de 2022.
2)Con fecha 12 de octubre de 2022, se creó la sociedad Fertiberia Hellas, A.E. en la que el Grupo participa en un 78%.
3)En febrero de 2022, el Grupo se incorporó al consorcio HyDeal España formado por cuatro empresas: ArcelorMittal, Enagás, DH2 Energy y Fertiberia. HyDeal España se constituyó oficialmente como una empresa industrial conjunta, y el Grupo participa en el 25% del capital social total.
4)Con fecha 12 de julio de 2022, el Grupo adquirió la totalidad de las participaciones de la sociedad Trichodex, S.L. y, adicionalmente adquiere de manera indirecta las participaciones de las filiales íntegramente participadas por Trichodex, S.L., a excepción de algunas de ellas.
En el ejercicio 2021 no se produjeron cambios en el perímetro de consolidación.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 13
Sociedades del grupo excluidas del perímetro de consolidación
A 31 de diciembre de 2021, el Grupo poseía una participación del 100% en 2F Ouest, SAS, directa o indirectamente, valorada en 1,9 millones de euros. Debido a su importancia relativamente escasa, no fue consolidada al no afectar sustancialmente la posición patrimonial general. A 31 de diciembre de 2022, fecha contable efectiva, esta sociedad se ha fusionado con su accionista único, Fertiberia France, S.A.S., quedando, por tanto, todos sus activos y pasivos incluidos en estas cuentas anuales consolidadas.
NOTA 3. BASE DE PRESENTACIÓN Y POLÍTICAS DE CONSOLIDACIÓN DE LOS
ESTADOS FINANCIEROS
a)
Base de presentación
Las cuentas anuales consolidadas se han formulado a partir de los registros contables de Fertiberia Corporate S.L.U. y de las sociedades dependientes consolidadas. Las cuentas anuales consolidadas del ejercicio 2022 se han preparado de conformidad con las Normas Internacionales de Información Financiera adoptadas por la Unión Europea (NIIF-UE), demás disposiciones del marco normativo de información financiera que resultan de aplicación y con los requerimientos de formato y marcado establecidos en el Reglamento Delegado UE 2018/815 de la Comisión Europea, con el objeto de mostrar la imagen fiel del patrimonio consolidado y de la situación financiera consolidada de Fertiberia Corporate S.L.U. y sociedades dependientes al 31 de diciembre de 2022 y del rendimiento financiero consolidado, de sus flujos de efectivo consolidados y de los cambios en el patrimonio neto consolidado correspondientes al ejercicio anual terminado en dicha fecha.
Como se indica en la nota 1.a), la Sociedad es dominante de un grupo de sociedades desde el ejercicio 2020. Debido a que la Sociedad tiene la consideración de Entidad de Interés Público de acuerdo con la disposición adicional tercera de la Ley 22/2015, de 20 de julio, de Auditoría de Cuentas, así como la disposición adicional novena del texto refundido de la Ley de Sociedades de Capital, aprobado por el Real Decreto Legislativo 1/2010, de 2 de julio, ya no es de aplicación la dispensa de la obligación de consolidar prevista en los artículos 43.1. 2ª del Código de Comercio y en el artículo 9 de las NOFCAC.
Las presentes cuentas anuales consolidadas del ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2022 han sido formuladas por el Consejo de Administración de la Sociedad Dominante en su reunión de 30 de marzo de 2023, para su posterior aprobación por parte del Socio Único, lo que se espera que ocurra sin ninguna modificación
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 14
a.1) Normas e interpretaciones en vigor en el ejercicio en curso
Las nuevas normas contables entraron en vigor durante el ejercicio 2022, y han sido tenidas en cuenta en la preparación de estas Cuentas Anuales Consolidadas:
Nuevas normas, modificaciones e interpretaciones
Descripción
Aplicación obligatoria:
Modificaciones a la NIIF 3
Modificaciones en las referencias del marco conceptual para presentación de información financiera
1 de enero de 2022
Modificaciones a la NIC 16
Ventas de productos provenientes de activos en construcción durante el periodo de prueba
1 de enero de 2022
Modificaciones a la NIC 37
Contratos onerosos: Costes de cumplimiento del contrato
1 de enero de 2022
Mejoras anuales en las normas NIIF 2018–2020
En mayo de 2020, el IASB publicó ligeras modificaciones a la NIIF 1 Adopción por primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera, la NIIF 9 Instrumentos financieros, la NIC 41 Agricultura y los Ejemplos ilustrativos que acompañan a la NIIF 16 Arrendamientos.
1 de enero de 2022
Estas normas fueron aplicadas en la preparación de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas, y no han producido ningún efecto significativo en ellos ni en la situación financiera consolidada del Grupo.
a.2)Nuevas normas e interpretaciones vigentes en futuros ejercicios
En la fecha de preparación de estas Cuentas Anuales Consolidadas las siguientes normas e interpretaciones habían sido publicadas por el IASB, pero aún no habían entrado en vigor, bien porque su fecha efectiva es posterior a la fecha de las Cuentas Anuales Consolidadas o bien porque aún no han sido adoptadas por la Unión Europea:
No aprobada para su uso en la Unión Europea
Descripción
Aplicación obligatoria:
NIIF 17 Contratos de seguro (publicada en mayo de 2017)
Esta norma sustituye a la NIIF 4. Sienta los principios de reconocimiento, valoración, presentación y revelación de contratos de seguro para que la entidad facilite información relevante y fiable que permita a los usuarios de la información financiera determinar el efecto que los contratos de seguro producen en los estados financieros.
1 de enero de 2023
Modificación a la NIC 1 Clasificación de pasivos como corrientes y no corrientes (publicada en enero de 2020)
Aclaraciones en relación con la presentación de pasivos como corrientes o no corrientes
1 de enero de 2023
Modificaciones a la NIC
1 y la Declaración Práctica 2 de las NIIF
Revelación de políticas contables
1 de enero de 2023
Modificaciones a la NIC 8
Definición de estimaciones contables
1 de enero de 2023
Modificaciones a la NIC 12
Impuesto diferido relativo a activos y pasivos derivados
de una única operación
1 de enero de 2023
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 15
El Grupo está evaluando el impacto que la aplicación de estas normas puede producir en sus Cuentas Anuales Consolidadas o su situación financiera consolidada, sin haber identificado ningún efecto significativo hasta la fecha.
b)
Moneda funcional y moneda de presentación
De conformidad con la normativa legal vigente en materia contable, las Cuentas Anuales Consolidadas están expresados en miles de euros (a menos que se indique lo contrario), que es la moneda funcional y de presentación del Grupo.
c)Comparación de la información
A efectos comparativos, las cuentas anuales consolidadas presentan, para cada una de las partidas del estado de situación financiera consolidado, la cuenta de resultados consolidada, el estado del resultado global consolidado, el estado de cambios en el patrimonio neto consolidado, el estado de flujos de efectivo consolidado y las notas a las cuentas anuales consolidadas, las cifras correspondientes a 2022 junto con las del ejercicio anterior, que fueron aprobadas por la Junta General de Accionistas el 18 de enero de 2023.
d)Políticas de consolidación
Sociedades dependientes:
Las sociedades sobre las que el Grupo ejerce control están totalmente consolidadas, al haberse incluido la totalidad de sus activos, pasivos, ingresos, gastos y flujos de efectivo en las Cuentas Anuales Consolidadas tras haber realizado los correspondientes ajustes y eliminaciones por operaciones intragrupo.
El Grupo considera que una sociedad es dependiente cuando se cumplen todos los siguientes criterios:
•Tiene potestad sobre la participada, que se entiende que posee derechos que le capacitan en ese momento para dirigir las actividades relevantes, i.e., las que afectan significativamente al rendimiento de la participada.
•Tiene exposición a o derechos a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada.
•Puede utilizar su potestad para influir en el importe de los rendimientos generados por la participada.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 16
La consolidación de las operaciones de la Sociedad Dominante y de las sociedades dependientes consolidadas se ha realizado de conformidad con los siguientes principios básicos:
1. En la fecha de su adquisición o contribución, los activos, pasivos y pasivos contingentes de las sociedades dependientes se valoran por su valor de mercado. En el caso de que exista una diferencia positiva entre los costes de adquisición o el valor de contribución de la sociedad dependiente y el valor de mercado de sus activos y pasivos correspondientes a la participación de la sociedad adquiriente, dicha diferencia se asigna, en la medida de lo posible, al inmovilizado intangible o, de no ser así, al fondo de comercio. En caso de que la diferencia sea negativa, se reconoce en la cuenta de resultados consolidada.
2. El inmovilizado intangible con una vida útil definida proveniente de combinaciones de negocios se amortiza en función de su vida útil, y no se amortiza ningún fondo de comercio proveniente de combinaciones de negocios; no obstante, dichos activos están sujetos a revisión anual para determinar cualquier ajuste que pudiera ser necesario.
3. El valor de los socios externos en el patrimonio neto y en los resultados de sociedades dependientes totalmente consolidadas se presenta, respectivamente, bajo los epígrafes “Socios externos” en el estado de situación financiera consolidado y “Resultado atribuible a socios externos” en la cuenta de resultados consolidada.
4. Todos los saldos y operaciones entre entidades totalmente consolidadas han sido eliminados en el proceso de consolidación, junto con cualquier posible margen incorporado en los mismos.
5. Los dividendos recibidos de sociedades totalmente consolidadas y participadas contabilizadas por el método de la participación se eliminan en tanto en cuanto son considerados reservas de la sociedad receptora. En el caso de socios externos en sociedades totalmente consolidadas, el importe del dividendo que corresponde a socios externos reduce el valor de los “Socios externos” en el patrimonio neto consolidado.
Las sociedades dependientes se consolidan en su fecha de adquisición, i.e., cuando el Grupo obtiene el control de las mismas. Una vez que el Grupo posee el control de las sociedades adquiridas, toda modificación posterior a la venta o adquisición de participaciones adicionales que no modifican la situación de control, como por ejemplo operaciones de venta y compra con socios externos, se reconoce como un cambio en el patrimonio neto de la Sociedad Dominante, que es la diferencia entre el precio de venta y compra y el valor del patrimonio neto de los socios externos adquiridos o vendidos.
Combinaciones de negocios:
Las combinaciones de negocios son operaciones que implican la compra de sociedades en las que el objetivo económico real es la adquisición de un activo concreto que, por sí mismo, constituye el único valor neto de la sociedad adquirida, y si la sociedad adquirida no lleva a cabo ninguna actividad, se consideran compras de activos a efectos contables.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 17
Cuando, por el contrario, la adquisición afecta a una sociedad operativa cuyo patrimonio neto consiste en activos y pasivos pertenecientes a, como mínimo, una actividad de negocio, se considera una combinación de negocios desde una perspectiva contable de conformidad con la NIIF 3 Combinaciones de negocios.
En la fecha de adquisición de una combinación de negocios, el Grupo registra todos los activos adquiridos y los pasivos asumidos, así como, en su caso, la diferencia de valor entre dichos activos y pasivos y el coste de la combinación de negocios.
La fecha de adquisición es aquella en la que la sociedad adquirente asume el control del negocio o negocios adquiridos.
El coste de una combinación de negocios es la suma de:
a)Los valores razonables, en la fecha de adquisición, de los activos adquiridos, los pasivos incurridos o asumidos, y los instrumentos de patrimonio emitidos como contrapartida del negocio adquirido.
b)El valor razonable de cualquier contraprestación contingente adicional dependiente de sucesos futuros o el cumplimiento de determinadas condiciones.
Los gastos relacionados con la emisión de instrumentos de patrimonio o los pasivos financieros entregados a cambio de activos adquiridos no forman parte del coste de una combinación de negocios.
Los honorarios pagados a asesores legales o a otros profesionales que intervienen en la operación se contabilizan como un gasto en la cuenta de resultados consolidada.
El valor razonable de la contraprestación adicional que depende de sucesos futuros o el cumplimiento de determinadas condiciones se ajusta cuando, como consecuencia de las circunstancias que surjan, sea apropiado modificar las estimaciones para dichos importes, la probabilidad de que se materialice la contraprestación se altere o cuando sea posible efectuar una estimación fiable del valor razonable.
En la fecha de adquisición, los activos identificables adquiridos y los pasivos asumidos se reconocen, como norma general, a su valor razonable siempre que este pueda valorarse de forma suficientemente fiable.
El exceso del coste de la combinación de negocios en la fecha de adquisición respecto del valor correspondiente de los activos identificables adquiridos menos el de los pasivos asumidos se reconoce como fondo de comercio.
Cuando el valor de los activos identificables adquiridos, menos el de los pasivos asumidos, es superior al coste de la combinación de negocios, la diferencia negativa (exceso) se contabiliza como ingreso en la cuenta de resultados consolidada. Sin embargo, dicho exceso se reducirá en caso de valores razonables de inmovilizado intangible no determinados mediante referencia a un mercado activo o diferencia negativa derivada de la contraprestación contingente.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 18
Inversiones contabilizadas por el método de la participación
Se considera que las sociedades asociadas son aquellas sobre las que el Grupo ejerce una influencia significativa, entendida como la potestad para participar en decisiones de políticas financieras y operativas de la participada, sin control ni control conjunto. Estas participaciones en empresas asociadas se contabilizan conforme al método de la participación.
La inversión se reconoce inicialmente al coste y posteriormente se ajusta al valor de los activos netos de la participada que corresponden al Grupo. El fondo de comercio atribuido a entidades asociadas se incluye en el valor contable de la inversión. En caso de transacciones con una empresa asociada, los beneficios o las pérdidas correspondientes se eliminan en consonancia con el porcentaje de participación del Grupo en su capital. El resultado neto obtenido en cada ejercicio a través de dichas sociedades se refleja en la Cuenta de Resultados Consolidada como “Resultado de entidades valoradas por el método de la participación”.
Las pérdidas de sociedades asociadas atribuibles al Grupo que superan las participaciones del mismo en dichas empresas no se reconocen a menos que el Grupo tenga la obligación de cubrir dichas pérdidas.
e)Responsabilidad respecto de la información y las estimaciones realizadas
La preparación de las Cuentas Anuales Consolidadas exige la aplicación de juicios de valor, estimaciones y asunciones que afectan a la aplicación de políticas contables y de los saldos de activos, pasivos, ingresos y gastos. Las estimaciones y asunciones relacionadas están basadas en la experiencia histórica y en otros factores que consideran razonables de acuerdo con las circunstancias. Las estimaciones y las asunciones respectivas son revisadas periódicamente; los cambios en las estimaciones se reconocen prospectivamente.
Además de estimaciones sistemáticas y la revisión periódica de las mismas, se realizan juicios de valor, especialmente los relativos a la evaluación del posible deterioro de valor de activos y de provisiones y pasivos contingentes.
La información contenida en las presentes Cuentas Anuales Consolidadas es responsabilidad de los Administradores de la Sociedad Dominante. Las estimaciones realizadas por dichos Administradores se han utilizado en estas Cuentas Anuales Consolidadas a fin de valorar algunos de los activos, pasivos, ingresos, gastos y compromisos que se reconocen en los mismos.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 19
Las estimaciones con los efectos más significativos en las Cuentas Anuales Consolidadas hacen referencia a:
•La determinación del importe recuperable de una UGE (unidad generadora de efectivo) a la que se ha asignado fondo de comercio (Nota 4.a).
•La valoración de activos utilizados para determinar la existencia de pérdidas por deterioro de valor (Notas 4.b y 4.d).
•Provisiones, pasivos y contingencias medioambientales (Notas 4.k y 19).
•La capacidad de recuperación de activos por impuesto diferido (Notas 4.g y 24).
•Otros pasivos contingentes derivados de la actividad del Grupo (Notas 4.k y 19).
A pesar de que estas estimaciones se realizaron en función de la mejor información disponible en la fecha de preparación de las Cuentas Anuales Consolidadas en relación con los aspectos analizados, es posible que acontecimientos que pudieran tener lugar en el futuro obliguen a modificarlas (al alza o a la baja) en próximos ejercicios, lo que se haría prospectivamente, reconociendo los efectos del cambio en las estimaciones de las correspondientes Cuentas Anuales Consolidadas futuras.
NOTA 4. POLÍTICAS CONTABLES Y DE VALORACIÓN
Las principales políticas de valoración empleadas por el Grupo para preparar sus Cuentas Anuales Consolidadas, de conformidad con los establecidos por las NIIF-UE, son las siguientes:
a)Inmovilizado intangible
Fondo de comercio
El Fondo de Comercio representa el exceso del coste de adquisición respecto de la participación del Grupo en el valor razonable de los activos y pasivos identificables de una sociedad dependiente en la fecha de adquisición. El fondo de comercio se determina siguiendo los criterios descritos en la Nota 3(e) Combinaciones de Negocios.
El Fondo de Comercio no se amortiza, sino que se comprueba su deterioro de valor anualmente o con mayor frecuencia, si existen indicios de posible deterioro del valor del activo. A estos efectos, el Fondo de Comercio resultante de la combinación de negocios se asigna a cada una de las unidades generadoras de efectivo (UGE) o grupos de UGE del Grupo que se espera que se vayan a beneficiar de las sinergias de la combinación y se aplican los criterios mencionados en el apartado b (deterioro del valor). Después del reconocimiento inicial, el fondo de comercio se valora por su coste menos las pérdidas por deterioro de valor acumuladas. Las UGE identificadas están relacionadas con cada país donde opera el Grupo (España y Francia).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 20
El Fondo de Comercio generado internamente no se reconoce como activo.
En caso de deterioro del valor se refleja en el epígrafe “Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado” en la cuenta de resultados consolidada. De conformidad con la NIC 36 Deterioro de valor de los activos, una pérdida reconocida como resultado del deterioro de valor del Fondo de Comercio no se revierte en ejercicios posteriores.
Marca
Este epígrafe incluye el valor asignado a la marca Fertiberia tras la combinación de negocios acontecida en 2020. Se determinó una vida útil indefinida. Este activo se asigna a la UGE España.
Aplicaciones informáticas
Se incluyen en este epígrafe los gastos derivados de la adquisición o desarrollo de programas informáticos, incluida su instalación. Los programas informáticos se amortizan según el método lineal durante un periodo de 5 años.
Los costes de mantenimiento de los programas informáticos se cargan a los resultados del ejercicio en el que se incurre en los mismos.
Otro inmovilizado intangible
El Grupo revisa el valor residual, la vida útil y el método de amortización del inmovilizado intangible en cada cierre de ejercicio. Cualquier variación en los criterios inicialmente establecidos se reconoce como un cambio en las estimaciones contables.
El Grupo evalúa y determina ajustes de valor en caso de deterioro y reversiones de pérdidas por deterioro del Inmovilizado Intangible de conformidad con los criterios del apartado (b).
b)Inmovilizado material
El inmovilizado material se valora inicialmente por su coste de adquisición o producción y, posteriormente, por su coste de adquisición o producción menos la amortización acumulada y, en su caso, la corrección valorativa por deterioro reconocida.
Las principales reparaciones del inmovilizado material son identificadas y contabilizadas como un elemento separado si este se utiliza durante más de un año. La contabilidad de grandes reparaciones se aplica en caso de gastos significativos que se producen a intervalos regulares a lo largo de la vida de un activo. Los costes asociados con reparaciones y mantenimiento se contabilizan cuando se incurre en los mismos.
Cuando se lleva a cabo la gran reparación, se reconoce su coste en el valor contable del inmovilizado material como una sustitución. Se da de baja el valor neto contable de la reparación previamente registrada. Estos activos se amortizarán durante el periodo de tiempo que transcurre hasta la fecha en la que se vaya a realizar la siguiente gran reparación.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 21
El coste del inmovilizado material incluye el valor actual de los costes estimados de desmantelar o retirar el elemento y restaurar la ubicación en la que está situado, siempre que constituyan obligaciones derivadas de su uso y para fines distintos a la producción de existencias.
Tras el reconocimiento inicial del activo, únicamente se capitalizan los costes incurridos que vayan a generar beneficios económicos futuros que puedan clasificarse como probables y el importe de dichos costes pueda cuantificarse fiablemente. Los costes derivados del mantenimiento diario del Inmovilizado Material se imputan a la Cuenta de Resultados Consolidada en el momento en que se incurren.
La sustitución de partidas de inmovilizado material que pueden capitalizarse conlleva una reducción en el valor contable de las partidas sustituidas. En dichos casos, cuando el coste de los elementos sustituidos no ha sido amortizado independientemente y no es viable determinar su valor contable, el coste de la sustitución se utiliza como indicación del coste de los elementos en el momento de su adquisición o construcción.
Los costes futuros que el Grupo deberá asumir respecto del cierre de sus instalaciones se incluyen en la valoración de activos al valor actual, incluidas las correspondientes provisiones, salvo los que corresponden a inmovilizado material destinado a la producción de existencias, que se cargan como gastos del ejercicio.
Las ganancias o pérdidas derivadas de la enajenación de partidas de Inmovilizado Material se calculan como la diferencia entre el importe recibido a la venta y el valor neto contable del activo enajenado.
La amortización del inmovilizado material se calcula según el método lineal, con la excepción de los terrenos, que no se amortizan, con arreglo a las vidas útiles estimadas de los activos, de la siguiente manera:
Años de vida útil estimada
Construcciones
25-50
Instalaciones técnicas y maquinaria
12-17
Otras instalaciones
4-20
Repuestos para inmovilizado material
15
Elementos de transporte
4-25
Equipos procesos información
3-5
Grandes reparaciones
4-10
Otro inmovilizado material
4-25
Medio ambiente
Los gastos derivados de acciones dirigidas a la protección y la mejora del medio ambiente se reconocen como gasto en el ejercicio en el que se incurren. Cualquier partida incorporada en el inmovilizado material cuyo objetivo sea minimizar el impacto medioambiental, la protección y mejora del medio ambiente se contabiliza como un inmovilizado material.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 22
Deterioro de valor del inmovilizado material, el fondo de comercio y otro inmovilizado
intangible
El Grupo sigue el criterio de evaluar la existencia de indicios que pudieran poner de manifiesto el potencial deterioro de valor de activos no financieros sujetos a amortización o depreciación, a fin de verificar si el valor contable de los mismos supera su importe recuperable.
Asimismo, e independientemente de la existencia de cualquier indicio de deterioro de valor, el Grupo verifica, al menos una vez al año, el deterioro de valor potencial que podría afectar al fondo de comercio, al inmovilizado intangible con una vida útil indefinida y al inmovilizado intangible que todavía no está disponible para su utilización.
A fin de determinar si los activos han sufrido una pérdida por deterioro de valor, se realiza una comparación entre su valor contable y su importe recuperable en la fecha de cierre en el Estado de Situación Financiera Consolidado.
El importe recuperable es el mayor valor entre el valor razonable menos el coste de venta y el valor en uso, entendiéndose que este último es el valor actual de los flujos de efectivo estimados. A fin de calcular el valor en uso, las hipótesis empleadas incluyen las tasas de descuento, las tasas de crecimiento y los cambios esperados en los precios de venta y los costes directos. Las tasas de descuento recogen el valor temporal del dinero y los riesgos asociados con la unidad generadora de efectivo. Las tasas de crecimiento y las variaciones en precios y costes directos se basan en previsiones y experiencias del sector, y en expectativas, respectivamente.
Las pérdidas por deterioro del valor se reconocen en la cuenta de resultados consolidada, bajo el epígrafe “Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado”.
La reversión de una pérdida por deterioro se registra en el haber en la Cuenta de Resultados Consolidada, incrementando el valor contable del activo hasta el límite del valor contable que hubiera tenido, neto de amortización, si no se hubiera reconocido una pérdida por deterioro. Las pérdidas por deterioro del valor reconocidas en el fondo de comercio no se revierten posteriormente.
Una vez reconocida la corrección valorativa por deterioro o su reversión, se ajustará la amortización para los ejercicios siguientes considerando el nuevo valor contable.
No obstante, si las circunstancias específicas de los activos muestran una pérdida de carácter irreversible, ésta se reconocerá directamente en pérdidas procedentes del inmovilizado en la Cuenta de Resultados Consolidada.
c)Arrendamientos y otras operaciones similares
La NIIF 16 establece los principios para el reconocimiento, la valoración, la presentación y el desglose de los arrendamientos.
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El activo por derecho de uso se contabiliza inicialmente por su coste, lo que incluye:
-La valoración inicial del pasivo por arrendamiento.
-Todo pago por arrendamiento realizado en o antes del inicio, menos los incentivos al arrendamiento recibidos.
-Costes directos iniciales incurridos en el arrendamiento.
-Una estimación de los costes a incurrir por el arrendatario por el desmantelamiento y restauración del activo.
Tras el reconocimiento inicial, el activo por derecho de uso se registra por su coste, menos la amortización acumulada y las pérdidas por deterioro de valor. La amortización del activo por derecho de uso se registra en “Amortización del Inmovilizado”, en la cuenta de resultados consolidada a lo largo de la vigencia del arrendamiento. Si la propiedad se transfiere al arrendatario o es prácticamente cierto que el arrendatario va a ejercer la opción de compra, se amortizará a lo largo de la vida útil del activo.
La valoración inicial del pasivo por arrendamiento se calcula como el valor actual de los pagos futuros pagos por arrendamiento descontados, en general, a la tasa incremental. Los pagos por arrendamiento incluyen:
-Las cuotas fijas o sustancialmente fijas especificadas en el contrato, menos cualquier incentivo a recibir por el arrendatario.
-Cuotas variables que dependen de un índice o tasa.
-Las cantidades que el arrendatario espera pagar por garantías sobre el valor residual del activo subyacente.
-El precio de ejercicio de la opción de compra si es razonablemente cierto que el arrendatario lo va a ejercitar.
-Cualquier pago por sanción debido a la cancelación del arrendamiento si la vigencia del mismo incluye una opción de cancelación anticipada.
Las rentas contingentes sujetas a la ocurrencia de un evento específico y las cuotas variables que dependen de los ingresos o del uso del activo subyacente se registran, cuando se incurre en ellos, en “Otros gastos de explotación” de la Cuenta de Resultados Consolidada, en lugar de formar parte del pasivo por arrendamiento.
Posteriormente, el pasivo por arrendamiento se incrementa para reflejar el gasto financiero y se reduce según el importe de los pagos realizados. La actualización financiera se registra en “Gastos financieros” de la Cuenta de Resultados Consolidada. El pasivo por arrendamiento se revalúa cuando se produce un cambio en los índices o tasas; en la estimación de los importes a pagar como garantías del valor residual; en los casos en los que el ejercicio de las opciones de extensión es razonablemente cierto; o cuando es razonablemente seguro que las opciones de cancelación no van a ejercerse.
Los arrendamientos reconocidos en los que el Grupo actúa como arrendatario corresponden principalmente al alquiler de medios de transporte de mercancías del Grupo, oficinas donde se ubican, concesión gubernamental del derecho de uso de terrenos, y arrendamiento de vehículos.
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El arrendamiento se presentará en el estado de situación financiera consolidado o en las notas de la memoria consolidada:
-Los activos por derecho de uso por separado de otros activos. Si un arrendatario no presenta los activos por derecho de uso por separado en el estado de situación financiera consolidados, el arrendatario:
o incluirá los activos por derecho de uso dentro de la misma partida de los estados financieros que le hubiera correspondido a los activos subyacentes de haber sido de su propiedad; y
o revelará qué partidas del estado de situación financiera incluyen esos activos de derechos de uso.
-Los pasivos por arrendamiento por separado de los demás pasivos. Si el arrendatario no presenta por arrendamiento de forma separada en el estado de situación financiera consolidada, el arrendatario revelará qué partidas del estado de situación financiera incluyen esos pasivos.
El arrendatario podría optar por no aplicar los criterios generales de la NIIF 16 a los arrendamientos a corto plazo y arrendamientos cuyo activo subyacente se considera de escaso valor (activos con un valor igual o inferior a 5.000 dólares estadounidenses (USD) cuando son nuevos, o activos y pasivos respecto de arrendamientos con una vigencia igual o inferior a 12 meses).
d)Instrumentos financieros
(i)Reconocimiento
Los instrumentos financieros se clasifican en el momento de su reconocimiento inicial como un activo financiero, un pasivo financiero o un instrumento de patrimonio, de conformidad con el fondo económico del acuerdo contractual y con las definiciones de activo financiero, pasivo financiero e instrumento de patrimonio en virtud de la NIC 32 - Instrumentos financieros: Presentación.
(ii)Clasificación y separación de instrumentos financieros
A efectos de valoración, el Grupo clasifica los instrumentos financieros en las siguientes categorías de activos y pasivos financieros según el modelo de negocio y las características de los flujos de efectivo contractuales.
Los instrumentos financieros del Grupo, a efectos de su valoración, se clasifican en alguna de las siguientes categorías:
1. Activos y pasivos financieros a coste amortizado.
2. Activos financieros a valor razonable con cambios en otro resultado global
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Activos y pasivos financieros a coste amortizado
Activos financieros a coste amortizado
En esta categoría se clasifican:
a)Créditos por operaciones comerciales: activos financieros originados por la venta de bienes y la prestación de servicios por operaciones de tráfico.
b)Créditos por operaciones no comerciales: activos financieros que, no siendo instrumentos de patrimonio ni derivados, no tienen origen comercial, cuyos cobros son de cuantía determinada o determinable, y que no se negocian en un mercado activo. No incluyen aquellos activos financieros para los cuales el Grupo pueda no recuperar sustancialmente toda la inversión inicial, por circunstancias diferentes al deterioro crediticio.
Siguiendo la práctica comercial generalizada, una parte de las ventas efectuadas por el Grupo se instrumenta mediante efectos comerciales, aceptados por los clientes nacionales, y mediante remesas y créditos documentarios concedidos por entidades financieras en el caso de clientes extranjeros. En el estado de situación consolidado adjunto, los saldos de clientes incluyen los efectos descontados pendientes de vencimiento, figurando su contrapartida, por el mismo importe, en el epígrafe "Pasivos financieros corrientes - Deudas con entidades de crédito" (Nota 20).
Por otra parte, el Grupo da de baja del estado de situación consolidado los saldos de clientes por el importe de aquellas cesiones de crédito en las que el Factor asume el riesgo de insolvencia y mora (“factoring sin recurso”) (Nota 14).
Pasivos financieros a coste amortizado
En esta categoría se clasifican:
a)Créditos por operaciones comerciales: pasivos financieros originados por la compra de bienes y servicios por operaciones de tráfico.
b)Créditos por operaciones no comerciales: pasivos financieros que, no siendo instrumentos derivados, no tienen origen comercial, sino que proceden de operaciones de préstamo o crédito recibidos por el Grupo.
Inicialmente, los activos y pasivos financieros incluidos en esta categoría se valoran por su valor razonable, que es el precio de la transacción, y que equivale al valor razonable de la contraprestación recibida más los costes de transacción que les son directamente atribuibles.
En valoraciones posteriores, tanto activos como pasivos, se valoran por su coste amortizado. Los intereses devengados se contabilizan en la cuenta de pérdidas y ganancias, aplicando el método del tipo de interés efectivo.
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No obstante lo señalado en el párrafo anterior, los créditos y débitos por operaciones comerciales con vencimiento no superior a un año y que no tienen un tipo de interés contractual, así como en su caso, los anticipos y créditos al personal, los dividendos a cobrar y los desembolsos exigidos sobre instrumentos de patrimonio, cuyo importe se espera recibir en el corto plazo, y los desembolsos exigidos por terceros sobre participaciones, cuyo importe se espera pagar en el corto plazo, se valoran por su valor nominal cuando el efecto de no actualizar los flujos de efectivo no resulta significativo.
Confirming
El Grupo tiene contratadas operaciones de confirming para la gestión del pago a los proveedores. Los pasivos comerciales cuya liquidación se encuentra gestionada por las entidades financieras se muestran en el epígrafe “acreedores comerciales y otras cuentas a pagar” del estado de situación consolidado hasta el momento en el que se ha producido su liquidación, cancelación o expiración.
Activos financieros a valor razonable con cambios en otro resultado global
Los activos financieros incluidos en esta categoría se valorarán inicialmente por su valor razonable, que, salvo evidencia en contrario, será el precio de la transacción, que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación entregada. Los costes de transacción que les sean directamente atribuibles se reconocerán en la cuenta de resultados consolidada del ejercicio.
Después del reconocimiento inicial el Grupo valorará los activos financieros comprendidos en esta categoría a valor razonable con cambios en la cuenta de resultados consolidada.
Al determinar el valor razonable de un activo o pasivo se emplean datos observables de mercado en la medida de lo posible.
Los valores razonables se clasifican en diferentes niveles en función de los datos utilizados en las técnicas de valoración, de la siguiente manera:
-Nivel 1: precio cotizado (sin ajustar) en mercados activos para activos o pasivos idénticos.
-Nivel 2: datos diferentes a los precios cotizados incluidos en el nivel 1 que son observables para el activo o pasivo, directamente (es decir, como precios) o indirectamente (es decir derivadas de los precios).
-Nivel 3: datos para activos o pasivos que no se basan en variables observables en el mercado (variables no observables).
El Grupo designa inicialmente un pasivo financiero a valor razonable si con ello elimina o reduce significativamente una incoherencia en la valoración o el reconocimiento que surgirían en caso contrario, a partir de la valoración de activos o pasivos o el reconocimiento de las ganancias o pérdidas de los mismos sobre criterios diferentes, o si un grupo de pasivos financieros o activos financieros son gestionados, y se evalúa su rendimiento, en función del valor razonable, de acuerdo con una gestión de riesgos o estrategia de inversión documentada, y la información sobre dicho grupo se facilita internamente con este criterio a personal directivo clave.
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El Grupo clasifica los pasivos financieros restantes, salvo los contratos de garantía financiera, compromisos para ampliar préstamos a tipo inferior al de mercado y pasivos financieros resultantes de una transferencia de activos financieros que no cumplen las condiciones para ser dados de baja o son contabilizados según el enfoque de participación constante, como pasivos financieros a coste amortizado.
(iii)Deterioro del valor
La pérdida por deterioro del valor de los activos financieros a coste amortizado corresponde a la diferencia entre su valor en libros y el valor actual de los flujos de efectivo futuros que se estima van a generar, descontados al tipo de interés efectivo calculado en el momento de su reconocimiento inicial.
En el caso de los deudores comerciales, el Grupo aplica el enfoque simplificado previsto en la NIIF 9, que exige el reconocimiento de las pérdidas crediticias esperadas durante su vida útil desde el reconocimiento inicial de la cuenta a cobrar.
(iv)Baja en cuentas y modificación de activos financieros
Los activos financieros se dan de baja cuando los derechos a recibir flujos de efectivo relacionados con los mismos han vencido o se han transferido, y el Grupo ha traspasado sustancialmente los riesgos y beneficios derivados de su titularidad.
La baja de un activo financiero en su totalidad implica el reconocimiento de resultados por la diferencia existente entre su valor contable y la suma de la contraprestación recibida, neta de gastos de la transacción, incluyéndose los activos obtenidos o pasivos asumidos y cualquier pérdida o ganancia diferida en ingresos y gastos reconocidos en patrimonio neto.
(v)Baja en cuentas, modificaciones y extinción de pasivos financieros
El Grupo da de baja la totalidad o parte de un pasivo financiero cuando ha cumplido con la obligación contenida en el pasivo o bien está legalmente dispensada de la responsabilidad principal contenida en el pasivo ya sea en virtud de un proceso judicial o por el acreedor.
La Sociedad reconoce la diferencia entre el valor contable del pasivo financiero, o de una parte del mismo, cancelado o cedido a un tercero y la contraprestación pagada, incluida cualquier activo cedido diferente del efectivo o pasivo asumido, con cargo o abono a la cuenta de resultado consolidada.
(vi)Fianzas entregadas y recibidas
Las fianzas entregadas o recibidas como consecuencia de los contratos de arrendamientos operativos se registran por su valor nominal, dado que la diferencia con su valor razonable no es significativa.
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En caso de fianzas entregadas o recibidas a corto plazo se valoran por el importe desembolsado. Los anticipos cuya aplicación se va a producir a largo plazo, son objeto de actualización financiera al cierre de cada ejercicio en función del tipo de interés de mercado en el momento de su reconocimiento inicial.
(vii)Reclasificaciones de instrumentos financieros como no corrientes y corrientes
Los instrumentos financieros se clasifican como no corrientes y corrientes según cumplan los criterios descritos en la Nota 4.j.
Inversiones en el patrimonio de otras sociedades del Grupo no consolidadas
Las inversiones financieras mantenidas en sociedades del Grupo no consolidadas corresponden a participaciones en empresas vinculadas sobre las que se ejerce control conjunto.
Inicialmente se valoran por su coste, que es equivalente al valor razonable de la contraprestación pagada más los costes de la transacción directamente atribuibles. Posteriormente se valoran por su coste menos cualquier ajuste de valor acumulado por deterioro.
Al cierre del ejercicio, y si existe una prueba objetiva de que no va a recuperarse el valor contable de inversión, se realizan los ajustes de valor necesarios. El importe del ajuste de valor se determina como la diferencia entre el valor contable y el importe recuperable, a menos que exista una evidencia mejor del importe recuperable de las inversiones. Al estimar el deterioro de valor de esta clase de activos, se tiene en cuenta la parte proporcional del capital en la entidad participada, corregido en lo que respecta a toda ganancia no realizada existente en la fecha de valoración que corresponda a partidas identificables en el estado de situación financiera de dicha sociedad.
e)Existencias
Este epígrafe del Estado de Situación Financiero Consolidado contiene los activos que las entidades consolidadas:
1. Mantienen para la venta en el curso ordinario de su negocio (productos terminados).
2. Están en proceso de producción, construcción o desarrollo para esta actividad (productos semiterminados).
3. Prevén consumir en el proceso de producción o en la prestación de servicios (materias primas y repuestos).
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Las existencias se valoran por el importe menor entre el coste de adquisición y el valor de mercado. El coste de cada tipo de existencia se determina de la siguiente manera:
-Materias primas, repuestos y otros materiales para consumo y reposición: el menor entre el coste medio ponderado de adquisición o el valor neto realizable. El coste de adquisición incluye el precio de compra más impuestos no recuperables, así como cualquier otro coste directamente atribuible a la adquisición de materiales, obras y servicios, y cualquier otro coste en que se incurra disponer de las existencias en su condición y ubicación actuales. Asimismo, incluye los intereses derivados de préstamos solicitados para adquisición de las existencias. Los descuentos comerciales, las rebajas obtenidas y otras partidas similares se deducen al determinar el precio de adquisición.
-Productos terminados y productos en curso o semiterminados: el menor entre el coste de producción (que incluye materias primas incorporadas, mano de obra directa y gastos de fabricación directos e indirectos) y el valor neto realizable.
El valor neto realizable representa la estimación del precio de venta menos todos los costes estimados de venta y distribución.
El valor de productos obsoletos, defectuosos o de lenta rotación se reduce hasta su valor realizable posible.
El importe de cualquier ajuste en la valoración de las existencias (por ejemplo, daños, obsolescencia o reducción del precio de venta) hasta su valor neto realizable, así como otras pérdidas, se reconoce como gastos del ejercicio en el ejercicio en que se produzca el deterioro de valor o la pérdida. Las recuperaciones de valor posteriores se reconocen como ingreso en el ejercicio en el que se producen.
El valor contable de las existencias se registra como gasto en el epígrafe “Aprovisionamientos” de la Cuenta de Resultados Consolidada, en el periodo en el que se reconoce el ingreso procedente de su venta.
Derechos de emisión de gases de efecto invernadero
Los derechos de emisión de gases de efecto invernadero (EUAs) son asignados de conformidad con el Plan Nacional de Asignación.
Los derechos de emisión se reconocen inicialmente por su precio de adquisición.
Los derechos de emisión adquiridos a título gratuito o a un precio sustancialmente inferior a su valor de mercado se registran por su valor razonable, que generalmente es el valor de mercado de los derechos al inicio del año natural al que corresponden. La diferencia entre este valor y, en su caso, el importe de la contraprestación abonada se reconoce como subvención no reembolsable. El reconocimiento en resultados del importe de la subvención se determina con arreglo a las emisiones realizadas proporcionalmente al total de emisiones que se esperan para el periodo completo al que se han asignado, con independencia de que los derechos previamente obtenidos hayan sido vendidos o hayan sufrido deterioro de valor.
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Los derechos de emisiones no se amortizan. No obstante, están sujetos a los ajustes de valor en caso de deterioro que sean necesarios.
Dichos activos se dan de baja en el estado de situación financiera consolidado cuando son vendidos, utilizados o han expirado.
La emisión de gases de efecto invernadero origina el reconocimiento de un gasto en la Cuenta de Resultados Consolidada del ejercicio, y la correspondiente provisión en el pasivo no corriente, dado que es un gasto del ejercicio que se especifica claramente en cuanto a su naturaleza, pero que, en la fecha de cierre, no se ha determinado el importe exacto. Esta provisión se mantiene hasta el momento en el que el Grupo tenga que cancelar la obligación con la entrega de los correspondientes derechos.
El importe de los citados gastos y la correspondiente provisión se determinan considerando que la obligación va a ser cancelada:
a)En primer lugar, mediante los derechos de emisión recibidos por una asignación contemplada, en régimen de emisiones aplicable al Grupo o sus instalaciones, que deben imputarse a las emisiones realizadas en proporción al total de emisiones previstas para el periodo completo para el que se han asignado. El gasto cuantificará en función del valor contable de los derechos de emisión transferidos.
b)A continuación, mediante los derechos de emisión que figuren en el Estado de Situación Financiera Consolidado del Grupo. El gasto correspondiente a esta parte de la obligación se cuantificará, con carácter general, de acuerdo con el método del precio medio o coste medio ponderado de dichos derechos de emisión.
c)En el caso de que la emisión de gases conlleve la necesidad por parte del Grupo de adquirir o generar derechos de emisión, porque las emisiones realizadas superan las que pueden ser canceladas, bien por medio de los derechos asignados que sean imputables a dichas emisiones, o bien mediante los derechos restantes, adquiridos o generados, se considera adicionalmente el gasto correspondiente al déficit de los derechos. Dicho gasto se cuantifica de acuerdo con la mejor estimación posible del importe necesario para cubrir el déficit de los derechos.
Los gastos por emisiones de gases figuran en el epígrafe “Otros gastos de explotación” de la Cuenta de Resultados Consolidada, y las provisiones asociadas figuran en el epígrafe “Provisiones corrientes” del Pasivo Corriente.
La cancelación de la provisión y la baja de existencias se producen en el ejercicio siguiente, cuando la cancelación de las provisiones se notifica al registro administrativo correspondiente.
Los derechos de emisión de gases de efecto invernadero adquiridos con el propósito de ser vendidos se contabilizan de conformidad con los criterios establecidos en la norma de registro y valoración de existencias.
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Cuando el uso futuro de los derechos esté determinado en el momento de su incorporación al patrimonio del Grupo se clasifican como existencias. La clasificación inicial se modificará siempre que haya cambiado la función de los derechos en el Grupo.
Los contratos que se mantengan con el propósito de recibir o entregar derechos de emisión se contabilizan aplicando los criterios establecidos en la norma de registro y valoración de instrumentos financieros.
Los derechos de emisión de gases de efecto invernadero asignados y consumidos corresponden a las fábricas que posee el Grupo en España.
f)Saldos, transacciones y flujos de efectivo en moneda extranjera:
La moneda funcional de la Sociedad Dominante, así como de todas las sociedades dependientes, es el euro. Consecuentemente, las transacciones en monedas distintas al euro se consideran denominadas en “moneda extranjera”, y se contabilizan por su contravalor en euros aplicando los tipos de cambio al contado vigentes en la fecha de la transacción.
Las transacciones en moneda extranjera se registran en el momento de su reconocimiento inicial aplicando el tipo de cambio vigente entre la moneda funcional y la extranjera en la fecha de las transacciones.
Posteriormente, en la fecha de presentación de información, los activos y pasivos monetarios en divisa extranjera se convierten a los tipos vigentes en dicha fecha. Los activos y pasivos no monetarios en moneda extranjera, contabilizados al coste histórico, se convierten al tipo de cambio vigente en la fecha de la transacción. Los ajustes al fondo de comercio y el valor razonable generados en la adquisición de una entidad con una moneda funcional distinta al euro se consideran activos y pasivos de dicha entidad, y se convierten al tipo vigente de cierre.
Las diferencias de cambio de las partidas monetarias que surjan tanto por su liquidación como por su conversión al tipo de cambio de cierre se reconocen en los resultados del ejercicio, excepto aquellas que resulten de una inversión en un negocio en el extranjero, que se reconocen directamente en patrimonio, netas de impuestos, hasta el momento de su enajenación.
Las partidas de ingresos y gastos se convierten al tipo de cambio medio del periodo. Las diferencias de cambio que surjan se clasifican como patrimonio neto. Dichas diferencias de cambio se reconocen como ingresos o gastos en el periodo en el que se realiza o enajena la inversión.
g)Impuesto sobre beneficios
El impuesto sobre beneficios se registra en la Cuenta de Resultados Consolidada, o en las cuentas de patrimonio neto en el Estado de Situación Financiera Consolidado, dependiendo de dónde se hayan registrado los beneficios o pérdidas que originan el impuesto. Las diferencias entre el valor contable de los activos y pasivos y su base imponible generan los saldos de activos o pasivos por impuesto diferido, que se calculan utilizando las tasas fiscales que se espera que estén vigentes cuando se realicen o liquiden los activos y pasivos.
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El gasto corriente del impuesto sobre beneficios devengado por sociedades del Grupo, consideradas individualmente, resulta de la aplicación del tipo de gravamen fiscal sobre la base imponible del ejercicio, que se calcula a partir del resultado contable antes de impuestos, aumentado o disminuido, según proceda, por las diferencias permanentes derivadas de la aplicación de normas fiscales y por la eliminación, en su caso, de los ajustes de consolidación fiscal; teniendo en cuenta las bonificaciones y deducciones en la cuota.
El gasto consolidado por el impuesto sobre beneficios se calcula agregando el gasto registrado por cada sociedad dentro del perímetro de consolidación, incrementado o disminuido, según corresponda, por la eliminación de los ajustes contables de consolidación.
Los activos y pasivos por impuesto diferido son aquellos impuestos que se prevé que sean pagaderos o recuperables debido a diferencias entre los valores contables de activos y pasivos y sus correspondientes valores fiscales, utilizados en el cálculo de las ganancias fiscales, y se cuantifican aplicando la diferencia temporaria o el crédito correspondiente al tipo de gravamen al que se espera su recuperación o liquidación.
Los pasivos por impuesto diferido se reconocen para todas las diferencias temporarias imponibles. Los activos por impuesto diferido se reconocen únicamente si se considera probable que las entidades consolidadas vayan a tener en el futuro suficientes ganancias fiscales para ser aplicados.
Asimismo, el Grupo registra como activo por impuesto diferido el efecto fiscal correspondiente a las bases imponibles negativas, en la medida en que sea probable que disponga de beneficios fiscales futuros que le permitan la aplicación del activo.
En cada fecha de cierre contable se lleva a cabo una revisión de los importes por impuesto diferido registrados (tanto activos como pasivos) a fin de determinar si siguen existiendo, y se realizan ajustes apropiados en función de los resultados de los análisis efectuados.
Los activos y pasivos por impuesto diferido se reconocen en el estado de situación financiera consolidado como activos o pasivos no corrientes, con independencia de la fecha prevista de realización o liquidación.
Los activos por impuesto diferido y los pasivos por impuesto diferido únicamente pueden compensarse en el estado de situación financiera si el Grupo tiene derecho legal a su compensación frente a las autoridades fiscales y tiene la intención de liquidar las cantidades que resulten por su importe neto o bien realizar el activo y liquidar el pasivo de forma simultánea.
h)Ingresos por venta de bienes y servicios y gastos
Los ingresos procedentes de la venta de bienes y la prestación de servicios se valoran al valor razonable de la contraprestación, recibida o a recibir, derivada de la misma salvo que exista evidencia de lo contrario, es el precio acordado por dichos bienes y servicios, tras deducir cualquier descuento, reducción de precio u otros importes similares que el Grupo pudiera conceder, así como los intereses incorporados al valor nominal de los créditos.
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Para el reconocimiento de los ingresos, el Grupo tiene en cuenta los cinco pasos establecidos en el modelo de ingresos de la NIIF 15:
a)Identificar el/los contrato/s con el cliente
b)Identificar las obligaciones de desempeño
c)Determinar el precio de la transacción
d)Asignar el precio de la transacción a las obligaciones de desempeño
e)Reconocer los ingresos cuando (a medida que) se cumplen las obligaciones de desempeño.
La mayor parte de los ingresos del Grupo proviene de la venta de productos, y se reconocen cuando se transfiere el control de los mismos al cliente. Esto tiene lugar, generalmente, cuando los productos son entregados al cliente. Es necesario un juicio de valor limitado para identificar el momento concreto en el que se traspasa el control: una vez que se ha realizado la entrega física de los productos a la ubicación acordada, el Grupo ya no tiene la posesión física, por lo general tendrá un derecho actual de pago y no conserva ninguno de los riesgos y beneficios significativos de los productos en cuestión. Si el Grupo procede a mantener las existencias en sus almacenes, la propiedad se considerará traspasada en el momento de la realización y la firma del pedido por el cliente.
El Grupo reconoce ingresos ordinarios cuando transfiere el control sobre un bien o servicio a un cliente. Todos los ingresos del Grupo se contabilizan en un momento determinado, por lo que no se reconocen en el transcurso del tiempo.
Además, el Grupo ha determinado que sus contratos con clientes no contienen un componente significativo de financiación y las ventas del Grupo no tienen ningún componente variable.
En relación con el reconocimiento de ingresos por ventas, el Grupo considera que, en virtud de la NIIF 15, las principales ventas de productos del Grupo solo tienen una obligación a cumplir. Además, los productos no son dependientes ni están conectados a otros productos o servicios. Por tanto, dado que no hay retrasos en la ejecución de las obligaciones de desempeño, el ingreso se reconoce totalmente después de transferir el control de los bienes al cliente.
Los ingresos por intereses se devengan sobre un criterio financiero temporal basado en el principal pendiente de pago y la tasa de interés efectiva aplicable.
Los gastos se reconocen en la cuenta de resultados consolidada cuando hay una reducción en los beneficios económicos futuros en relación con la reducción de un activo o un incremento en un pasivo, y que puede valorarse de manera fiable. Esto significa que la contabilización de un gasto tiene lugar simultáneamente a la contabilización del incremento en el pasivo o la reducción del activo.
Se reconoce un gasto inmediatamente cuando un desembolso no genera beneficios económicos futuros o cuando no cumple los requisitos necesarios para su registro como activo.
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i)Información de segmentos
Un segmento de explotación es un componente del Grupo que desarrolla actividades de negocio de las que puede obtener ingresos y originar gastos, cuyos resultados de explotación son revisados regularmente por el principal responsable de la toma de decisiones del Grupo, para decidir sobre los recursos que han de asignarse al segmento y valorar sus resultados, y para el que está disponible información financiera separada.
j)Activos y pasivos no corrientes y corrientes
La clasificación como no corriente y corriente tiene en cuenta la fecha prevista de vencimiento, enajenación o cancelación de las obligaciones y derechos del Grupo. Se considera no corriente cuando el vencimiento es superior a doce meses desde la fecha de cierre del ejercicio.
k)Provisiones y contingencias
El Grupo diferencia entre:
•Provisiones: obligaciones presentes, legales, contractuales o implícitas, o asumidas por sociedades del Grupo, derivadas de un suceso pasado, cuya cancelación se espera que suponga una salida de recursos cuyo importe o momento en el tiempo son inciertos.
•Pasivos contingentes: obligaciones posibles derivadas de hechos pasados, y cuya existencia será confirmada únicamente por existencia o inexistencia de uno o más hechos futuros inciertos que no están totalmente bajo el control del Grupo; u obligaciones presentes derivadas de hechos pasados, cuando no es probable que sea precisa una salida de recursos para liquidar la obligación, o cuando el importe de la obligación no puede estimarse de manera fiable.
Las Cuentas Anuales Consolidadas recogen todas las provisiones significativas con respecto a las cuentas y se estima que la probabilidad de tener que liquidar la obligación es mayor a que no se produzca. Los pasivos contingentes no se reconocen en las Cuentas Anuales Consolidadas, aunque se revela información sobre los mismos en las notas según lo previsto en la NIC 37 (Nota 19).
Las provisiones se clasifican como corrientes o no corrientes en función del periodo de tiempo estimado para atender las obligaciones que cubren. Las provisiones se reconocen cuando surge la responsabilidad o el pasivo que determina la compensación o el pago, y cuando el importe de los mismos puede estimarse de manera fiable. Los ajustes derivados por la actualización de la provisión se registran como gasto financiero confirme se devengan. Para las provisiones con vencimiento inferior a un año no se efectúa ningún descuento, siempre que el efecto financiero no sea significativo.
Se incluyen en este epígrafe las provisiones para riesgos y gastos como los de carácter medioambiental, las derivadas de litigios en curso, indemnizaciones u obligaciones pendientes y fianzas u otras garantías similares soportadas por sociedades del Grupo.
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Provisiones para litigios
Al cierre de los ejercicios 2022 y 2021 existían diversos procedimientos judiciales y reclamaciones en curso contra sociedades del Grupo, los cuales surgieron en el desarrollo habitual de la actividad. Tanto los asesores legales del Grupo como sus Administradores son conscientes de que el resultado de dichos procedimientos y reclamaciones no va a producir un efecto significativo en las Cuentas Anuales Consolidadas correspondientes a los ejercicios en los que finalizan, salvo los que se encuentran ya recogidos.
Provisiones para actuaciones medioambientales
En general, el Grupo estima provisiones para actuaciones medioambientales analizando caso por caso y observando las disposiciones legales pertinentes. Se realiza la mejor estimación posible a partir de la información disponible, y se dota una provisión cuando esta información sugiere que la pérdida o el gasto es de carácter probable y puede estimarse de manera suficientemente fiable.
Otras provisiones
Principalmente corresponden a las provisiones registradas como contraprestación de los activos intangibles generados por la activación de los derechos de emisión de gases.
l)Subvenciones
Subvenciones de capital
Son aquellas subvenciones relacionadas con activos y corresponden básicamente a subvenciones no reintegrables que se valoran por el importe concedido o al valor razonable de los activos entregados si se han transferido a título gratuito, y se contabilizan como subvenciones en el momento en el que existe la certeza de que se van a recibir. Dichas subvenciones imputan a la Cuenta de Resultados Consolidada según el método lineal, de conformidad con la vida útil del activo cuyo coste financian. Los importes relativos al activo y las subvenciones obtenidas se presentan de forma independiente en el activo y en el pasivo del Estado de Situación Financiera Consolidado.
El tratamiento contable de las subvenciones relacionadas con derechos de emisión de gases de efecto invernadero se expone en el apartado e).
Subvenciones de explotación
Son aquellas subvenciones solicitadas por sociedades del Grupo en relación con gastos o pérdidas pasados, y se contabilizan como ingreso en el ejercicio en el que pueden exigirse.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 36
m)Estado de flujos de efectivo consolidado
En el estado de flujos de efectivo consolidado se utilizan las siguientes expresiones en el sentido que figura a continuación:
Efectivo u otros activos líquidos equivalentes: el efectivo incluye tanto la caja como depósitos
bancarios a la vista. Los equivalentes al efectivo son instrumentos financieros, que forman parte de la gestión normal de la tesorería del Grupo, son convertibles en efectivo, tienen vencimiento inicial no superior a tres meses y están sujetos a un riesgo poco significativo de cambios en su valor.
Flujos de efectivo: entradas y salidas de efectivo o de otros activos líquidos equivalentes,
entendiendo por estos las inversiones con un plazo inferior a tres meses, de gran liquidez y bajo riesgo de alteraciones en el valor.
Actividades de explotación: son las actividades que constituyen la principal fuente de ingresos
ordinarios del Grupo, así como otras actividades que no pueden clasificarse como de inversión o de financiación.
Actividad de inversión: adquisición, disposición o enajenación por otros medios de activos a
largo plazo y otras inversiones no incluidas en otros activos líquidos equivalentes.
Actividades de financiación: actividades que producen cambios en el tamaño y la composición
del patrimonio neto y en los pasivos de carácter financiero.
NOTA 5. COMBINACIONES DE NEGOCIOS
•Adquisición Grupo Trichodex
Con fecha 12 de julio de 2022, el Grupo adquirió la totalidad de las participaciones de la sociedad Trichodex, S.L. y, adicionalmente adquiere de manera indirecta las participaciones de las filiales íntegramente participadas por Trichodex, S.L., a excepción de algunas de ellas.
Los detalles del coste de la combinación de negocios, del valor razonable de los activos netos adquiridos y de los pasivos asumidos y del fondo de comercio son los siguientes, en miles de euros:
Miles de euros
Efectivo pagado a la firma del acuerdo
4.512
Préstamo con empresas del Grupo (Fertiberia, S.A.)
5.490
Coste de la combinación de negocios
10.002
Valor razonable de los activos netos adquiridos y pasivos asumidos
8.644
Fondo de comercio
1.358
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 37
La operación se realizó por un importe de 10.002 miles de euros, de los cuales se paga un importe de 4.512 miles de euros a los antiguos accionistas de la sociedad y el resto, 5.490 miles de euros, a las entidades bancarias para la cancelación de la deuda que dicha compañía mantenía con ellos. En ese momento, se constituye un préstamo entre Fertiberia S.A. y Trichodex, S.L. por un importe de 5.490 miles de euros. Seguidamente, Fertiberia, S.A. realiza un incremento de capital por 5.490 miles de euros en dicha sociedad cancelando el préstamo entre las partes.
En aplicación del párrafo 32 de la NIIF 3, la diferencia de la combinación se registró como fondo de comercio por un importe de 1,4 millones de euros (Nota 7).
El valor razonable y el valor contable de los activos adquiridos y los pasivos asumidos en la fecha de adquisición son los siguientes, en miles de euros:
Importes reconocidos a la fecha de adquisición
Importe en libros (Ajustado)
Ajustes a valor razonable
Valor razonable
Marca (Nota 8)
195
622
817
Proceso productivo (Nota 8)
987
442
1,429
Inmovilizado material (Nota 9)
2.360
1.019
3.379
Inversiones en empresas del grupo y asociadas a largo plazo
36
-
36
Inversiones financieras a largo plazo
20
-
20
Activos por Impuesto diferido
148
142
290
Activos financieros disponibles para la venta
536
-
536
Existencias
1.400
-
1.400
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
2.078
-
2.078
Inversiones financieras a corto plazo
120
-
120
Efectivo y otros activos líquidos
549
-
549
Total Activos:
8.429
2.225
10.654
Subvenciones
475
(475)
-
Otras Deudas a largo plazo
518
-
518
Pasivos por impuesto diferido
236
521
757
Otras Deudas a corto plazo
233
-
233
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
502
-
502
Total Pasivos y pasivos contingentes:
1.964
46
2.010
Activos netos adquiridos
6.465
2.179
8.644
El total de ventas netas y el resultado del ejercicio incluido en la cuenta de resultados consolidada para el ejercicio 2022 ha sido de 2,2 millones de euros y 0,4 millones de euros, respectivamente.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 38
•Fusión por absorción entre Fertiberia France SAS y 2F Ouest SAS
Con fecha 31 de diciembre de 2022, la Sociedad del Grupo, Fertiberia France, absorbe a su filial participada en un 100%, 2F Ouest, SAS, fecha efectiva a efectos contables.
Los detalles del coste de la combinación de negocios, del valor razonable de los activos netos adquiridos y de los pasivos asumidos y del fondo de comercio son los siguientes, en miles de euros:
Miles de euros
Valor de la participación en Fertiberia France, S.A.S.
1.948
Coste de la combinación de negocios
1.948
Valor razonable de los activos netos adquiridos y pasivos asumidos
1.778
Fondo de comercio
170
En aplicación del párrafo 32 de la NIIF 3, la diferencia de la combinación se registró como fondo de comercio por un importe de 0,1 millones de euros (Nota 7).
El valor razonable y el valor contable de los activos adquiridos y los pasivos asumidos en la fecha de adquisición son los siguientes, en miles de euros:
Importes reconocidos a la fecha de adquisición
Importe en libros
Ajustes a valor razonable
Valor razonable
Otro inmovilizado intangible (Nota 8)
3
-
3
Inmovilizado material (Nota 9)
5.561
-
5.561
Inversiones financieras a largo plazo
8
-
8
Existencias
5.540
-
5.540
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
16.600
-
16.600
Otros activos corrientes
11
-
11
Efectivo y otros activos líquidos
1.328
-
1.328
Total Activos:
29.051
-
29.051
Ingresos diferidos
47
-
47
Otros pasivos financieros a largo plazo
690
-
690
Otros pasivos financieros a corto plazo
353
-
353
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
26.183
-
26.183
Total Pasivos y pasivos contingentes:
27.273
-
27.273
Activos netos adquiridos
1.778
-
1.778
No se han incluido ventas netas o resultado del ejercicio en la cuenta de resultados consolidada para el ejercicio 2022 debido a que la fecha efectiva a efectos contables fue el 31 de diciembre de 2022.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 39
El Grupo llevó a cabo una revisión interna y consideró que el valor razonable estimado de la combinación de negocios era válido y vigente, la cual fue realizada por un experto independiente, en el caso de la adquisición de Trichodex, dado que ni las hipótesis ni las condiciones de mercado variaron significativamente.
NOTA 6. INFORMACIÓN DE SEGMENTOS
a)Criterios de segmentación
El Grupo considera que únicamente existe un segmento operativo; esto es, la producción, la venta y el marketing de fertilizantes y soluciones medioambientales. La sociedad Química del Estroncio, S.A., que tiene como actividad la fabricación y venta de productos químicos relacionados con nitrato de estroncio, encaja dentro de la definición de segmento operativo, pero no se ha considerado como un segmento operativo independiente dado que los importes relacionados no son materiales.
Información sobre productos y servicios
Aunque existe un único segmento operativo, la dirección de la Sociedad Dominante considera apropiado mostrar las ventas y el margen comercial bruto del Grupo categorizado en los principales tipos de productos. Los detalles correspondientes a 2022 y 2021, en miles de euros, se muestran a continuación:
2022
2021
Importe neto de la cifra de negocios
Margen comercial por tipo de producto
Importe neto de la cifra de negocios
Margen comercial por tipo de producto
Fertilizantes y soluciones medioambientales:
Soluciones de nutrición vegetal
883.544
165.051
553.041
119.183
Soluciones medioambientales
548.655
63.817
270.640
21.841
Estroncio
22.286
4.427
12.410
690
Jardinería
4.073
679
4.123
891
Otros
4.520
1.604
846
321
Total, resultado de las actividades continuadas
1.463.078
235.578
841.060
142.926
La información sobre mercados geográficos se encuentra desglosada en la Nota 25.1.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 40
b)Activos no corrientes por áreas geográficas
Los detalles, en miles de euros, de inmovilizado intangible e inmovilizado material, son los siguientes:
2022
2021
España
380.785
351.731
Francia
5.812
24
Grecia
43
-
Total
386.640
351.755
NOTA 7. FONDO DE COMERCIO
Las variaciones en el fondo de comercio son las siguientes durante el ejercicio 2022, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Adquisiciones por combinación de negocios (Nota 5)
Altas
Bajas
Traspasos
31 de diciembre de 2022
Coste
36.704
1.529
-
-
-
38.233
Pérdidas por deterioro de valor
-
-
-
-
-
-
Total neto
36.704
1.529
-
-
-
38.233
Las variaciones en el fondo de comercio fueron las siguientes durante 2021, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Altas
Bajas
Traspasos
31 de diciembre de 2021
Coste
37.003
-
-
(299)
36.704
Pérdidas por deterioro de valor
-
-
-
-
-
Total neto
37.003
-
-
(299)
36.704
El alta en el ejercicio 2022 corresponde a la combinación de negocios entre Fertiberia France, SAS y 2F Ouest, SAS, y a la combinación de negocios entre Fertiberia, S.A. y Trichodex, S.L., cuyas acciones fueron adquiridas en su totalidad durante el ejercicio.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 41
El fondo de comercio reconocido se asignó a la UGE España y se somete a prueba de deterioro de valor al final de cada ejercicio, o antes si existen indicios de deterioro, de conformidad con la política contable descrita en la Nota 4a. A 31 de diciembre de 2022 no existen indicios de deterioro por lo que no se ha reconocido deterioro de valor.
El importe recuperable se ha calculado de conformidad con el valor en uso.
Las principales hipótesis operativas empleadas para calcular el importe recuperable se basan en el plan estratégico del Grupo para 2023-2027 aprobado por la Dirección. Las proyecciones, tanto del margen bruto como de las ventas sobre las que se basa el cálculo del importe recuperable, se han preparado de acuerdo con las estimaciones del crecimiento macroeconómico de cada país y los planes de eficiencia definidos para optimizar el beneficio. Los flujos de efectivo se descuentan utilizando un tipo de descuento basado en el coste medio ponderado de capital (WACC). El valor residual se calcula como ingresos perpetuos.
A continuación, se ofrece el detalle de las principales hipótesis utilizadas:
o Importe neto de la cifra de negocios: la cifra de ventas correspondiente al periodo proyectado se estima con arreglo a los planes de negocio estratégicos preparados por la dirección.
o EBITDA (Beneficio Antes de Intereses, Impuestos, Depreciaciones y Amortizaciones): basado en los costes medios de optimización obtenidos en el pasado y el crecimiento orgánico incluidos en el plan estratégico.
o CAPEX: basado principalmente en los planes para renovar los activos al final de su vida útil.
o Capital circulante: basado en la optimización del periodo medio de cobro de cuentas a cobrar. La proyección se basa en el crecimiento de las ventas, de conformidad con el periodo medio de cobro determinado.
o Impuestos: las estimaciones se calculan de conformidad con el tipo impositivo efectivo.
o Las cifras a perpetuidad se calculan en función de las estimaciones sobre inflación a largo plazo.
Los detalles de las principales hipótesis a 31 de diciembre de 2022 y 2021 son los siguientes:
2022
2021
Tasa de crecimiento
1,75%
2,00%
Tipo de descuento (antes de impuestos)
12,19%
13,03%
Tipo de descuento (después de impuestos)
11,00%
10,50%
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 42
Además de las pruebas de deterioro de valor se ha realizado un análisis de sensibilidad en relación con las principales hipótesis. Se comprobaron las proyecciones para el negocio variando el EBITDA en un 5% y el tipo de descuento en 100 pb. Dichos análisis de sensibilidad, realizados de manera independiente para cada variable, no indicaron la existencia de deterioro de valor.
A 31 de diciembre de 2022, y de conformidad con el estudio realizado por un tercero independiente en el contexto de la asignación del precio de compra (PPA) de la combinación de negocios a nivel consolidado, no se identificaron indicios de un posible deterioro de valor de la unidad generadora de efectivo compuesta por activos / pasivos adquiridos a través de la combinación de negocios realizada durante el ejercicio (Nota 5).
NOTA 8. OTRO INMOVILIZADO INTANGIBLE
El desglose y el movimiento de este epígrafe durante el ejercicio 2022 y 2021 es el que se presenta a continuación, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Adquisiciones por combinación de negocios (Nota 5)
Altas
Bajas o enajenaciones
Traspasos
31 de diciembre de 2022
Coste:
Marca
60.723
1.064
-
-
-
61.787
Propiedad industrial
35
205
-
-
-
240
Desarrollo
32
977
-
-
-
1.009
Aplicaciones informáticas (software)
160
-
24
-
-
184
Otro inmovilizado intangible
333
3
124
-
31
491
Total
61.283
2.249
148
-
31
63.771
Amortización acumulada:
Propiedad industrial
(5)
-
(17)
-
-
(22)
Desarrollo
(7)
-
(237)
-
-
(244)
Aplicaciones informáticas
(66)
-
(22)
-
-
(88)
Otro inmovilizado intangible
(83)
-
(63)
-
-
(146)
Total
(161)
-
(339)
-
-
(500)
Inmovilizado intangible neto
61.122
2.249
(191)
-
-
63.211
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 43
1 de enero de 2021
Altas
Bajas o enajenaciones
Traspasos
31 de diciembre de 2021
Coste:
Marca
60.723
-
-
-
60.723
Propiedad industrial
35
-
-
-
35
Desarrollo
-
32
-
-
32
Aplicaciones informáticas
152
8
-
-
160
Otro inmovilizado intangible
283
-
-
50
333
Total
61.193
40
-
50
61.283
Amortización acumulada:
Propiedad industrial
-
(5)
-
-
(5)
Desarrollo
-
(7)
-
-
(7)
Aplicaciones informáticas
(32)
(34)
-
-
(66)
Otro inmovilizado intangible
(37)
(43)
(3)
-
(83)
Total
(69)
(89)
(3)
-
(161)
Inmovilizado intangible neto
61.124
(89)
(3)
50
61.122
El desglose por epígrafe de los activos que, a 31 de diciembre de 2022 y 2021, estaban totalmente amortizados y en uso se muestra a continuación indicando su valor de coste en miles de euros:
2022
2021
Aplicaciones informáticas
64
48
Otro inmovilizado intangible
99
99
163
147
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, no hay provisiones ni reversiones por deterioro de valor en este epígrafe.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 44
NOTA 9. INMOVILIZADO MATERIAL
El detalle y las variaciones en inmovilizado material durante el ejercicio 2022 fueron los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Adquisiciones por combinación de negocios (Nota 5)
Altas
Bajas o enajenaciones
Traspasos
31 de diciembre de 2022
Coste:
Terrenos y construcciones
90.954
5.324
138
(13)
448
96.851
Instalaciones técnicas y maquinaria
103.789
3.448
91
(238)
3.998
111.088
Otras instalaciones, utillaje y mobiliario
43.723
31
48
(5)
8.045
51.841
Otro inmovilizado
2.040
4
63
(15)
1.958
4.050
Anticipos e inmovilizado en curso
22.785
134
39.135
-
(14.480)
47.574
Total
263.291
8.940
39.475
(271)
(31)
311.404
Amortización acumulada
Terrenos y construcciones
(2.238)
-
(1.592)
13
-
(3.817)
Instalaciones técnicas y maquinaria
(16.385)
-
(11.406)
229
-
(27.562)
Otras instalaciones, utillaje y mobiliario
(11.069)
-
(5.208)
5
-
(16.272)
Otro inmovilizado
(331)
-
(649)
12
-
(968)
Total
(30.023)
-
(18.854)
259
-
(48.618)
Inmovilizado material neto
233.268
8.940
20.620
(12)
(31)
262.785
Las principales variaciones en el ejercicio 2022 fueron las siguientes:
-El reconocimiento del incremento del valor del inmovilizado material como consecuencia de las combinaciones de negocio explicadas en la nota 5.
-Las altas en el ejercicio 2022 corresponden principalmente a inversiones realizadas en las instalaciones productivas de las fábricas en Huelva por importe de 2,0 millones de euros, en Avilés por importe de 1,5 millones de euros, en Palos por importe de 14,2 millones de euros, en Puertollano por importe de 5,6 millones de euros y en Sagunto por importe de 6,2 millones de euros. Adicionalmente se ha realizado una inversión en un proyecto de reducción del consumo de energía en la fábrica de Avilés en la producción por importe de 6,8 millones de euros.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 45
El detalle y las variaciones en inmovilizado material durante el ejercicio 2021 fueron los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Altas
Bajas o enajenaciones
Traspasos
31 de diciembre de 2021
Coste:
Terrenos y construcciones
92.146
10
(1.347)
145
90.954
Instalaciones técnicas y maquinaria
75.097
274
(599)
29.017
103.789
Otras instalaciones, utillaje y mobiliario
36.745
30
(481)
7.429
43.723
Otro inmovilizado
1.108
969
(234)
197
2.040
Anticipos e inmovilizado en curso
9.117
46.322
(69)
(32.585)
22.785
Total
214.213
47.605
(2.730)
4.203
263.291
Amortización acumulada
Terrenos y construcciones
(1.385)
(1.386)
533
-
(2.238)
Instalaciones técnicas y maquinaria
(8.127)
(8.841)
583
-
(16.385)
Otras instalaciones, utillaje y mobiliario
(5.440)
(5.896)
267
-
(11.069)
Otro inmovilizado
(205)
(324)
198
-
(331)
Total
(15.157)
(16.447)
1.581
-
(30.023)
Inmovilizado material neto
199.056
31.158
(1.149)
4.203
233.268
Las principales variaciones en el ejercicio 2021 fueron las siguientes:
-Las altas en el ejercicio 2021 correspondían principalmente a inversiones realizadas en las instalaciones productivas de las fábricas en Huelva por importe de 2,6 millones de euros, en Avilés por importe de 3,9 millones de euros, en Palos por importe de 13,4 millones de euros, en Puertollano por importe de 15,5 millones de euros y en Sagunto por importe de 3,1 millones de euros.
-Las bajas durante el ejercicio correspondían principalmente al cierre del almacén situado en Punta El Verde, que ocasionó una pérdida de 1,0 millón de euros y a la venta de inmovilizado material que se encontraba totalmente amortizado, suponiendo una ganancia de 1,1 millones de euros (Nota 25.8).
-Los traspasos correspondían en su mayoría, a piezas de repuesto reconocidas como inmovilizado dado que su ciclo de almacenamiento es superior a un año.
Otra información
A 31 de diciembre de 2022 y 2021 no existen compromisos en firme para la compra o venta de inmovilizado material.
A 31 de diciembre de 2022 el inmovilizado material incluye los importes relacionados con las grandes reparaciones del Grupo en el epígrafe “Instalaciones técnicas y maquinaria” por importe de 15,8 millones de euros (16,2 millones de euros en el ejercicio anterior), y se amortiza entre 4 y 10 años.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 46
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, los activos de las fábricas de Avilés, Puertollano y Palos figuran como garantías colaterales para deudas con entidades financieras (Nota 19). Las garantías hipotecarias sobre los almacenes de Villalar y Pancorbo se constituyeron para un periodo limitado de 5 años desde su emisión estando a fecha de cierre del ejercicio vencidas y pendientes del levantamiento de cargas por parte del Ministerio de Medio Ambiente.
El Grupo ha contratado pólizas de seguro para cubrir los posibles riesgos a los que están sujetos los distintos elementos del inmovilizado, entendiéndose que dichas pólizas cubren suficientemente los riesgos.
El Grupo ha revisado los valores contables de su inmovilizado material y ha determinado que no existen indicios de que dichos activos hayan sufrido pérdida por deterioro de valor.
Las bajas y enajenaciones durante el ejercicio 2022 tienen un impacto positivo en la cuenta de resultados consolidada por importe de 0,1 millones de euros (pérdidas de 0,3 millones de euros en el ejercicio anterior) (Nota 24.7).
El desglose por epígrafe de los activos que, a 31 de diciembre de 2022 y 2021, estaban totalmente amortizados y en uso se muestra a continuación indicando su valor de coste en miles de euros:
2022
2021
Construcciones
189
122
Instalaciones técnicas y maquinaria
27.529
24.312
Otras instalaciones, utillaje y mobiliario
10.735
10.617
Equipos informáticos
27
95
Elementos de transporte
82
-
Otro inmovilizado
45
39
38.607
35.185
En los ejercicios 2022 y 2021, el Grupo no ha capitalizado los gastos financieros como inmovilizado material.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 47
NOTA 10. ARRENDAMIENTOS Y OTRAS OPERACIONES DE NATURALEZA
SIMILAR
Este epígrafe corresponde principalmente a la valoración del derecho de uso del activo subyacente en los contratos de arrendamiento durante la vigencia de los mismos, en aquellos contratos en los que el Grupo es el arrendatario:
10.1)Derecho de uso en virtud de arrendamientos
El movimiento de los derechos de uso a 31 de diciembre de 2022 es el siguiente, en miles de euros:
1 de enero de 2022
Altas
Bajas o enajenaciones
31 de diciembre de 2022
Coste:
26.770
8.033
(1.399)
33.404
Construcciones
3.842
2.272
-
6.114
Concesiones de terrenos
14.747
1.665
(1.335)
15.077
Elementos de transporte
8.181
4.096
(64)-
12.213
Amortización acumulada:
(6.109)
(5.938)
1.053
(10.994)
Construcciones
(234)
(515)
-
(749)
Concesiones de terrenos
(2.679)
(1.372)
989
(3.062)
Elementos de transporte
(3.196)
(4.051)
64
(7.183)
Derechos de uso, netos
20.661
2.095
(346)
22.410
El movimiento de los derechos de uso a 31 de diciembre de 2021 era el siguiente, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Variaciones durante el ejercicio
31 de diciembre de 2021
Coste:
33.274
(6.504)
26.770
Construcciones
5.828
(1.986)
3.842
Concesiones de terrenos
15.179
(432)
14.747
Elementos de transporte
12.267
(4.086)
8.181
Amortización acumulada:
(8.585)
2.476
(6.109)
Construcciones
(1.488)
1.254
(234)
Concesiones de terrenos
(1.480)
(1.199)
(2.679)
Elementos de transporte
(5.617)
2.421
(3.196)
Derechos de uso, netos
24.689
(4.028)
20.661
Los arrendamientos reconocidos en los que el Grupo actúa como arrendatario corresponden fundamentalmente al alquiler de medios de transporte para mercancías, oficinas donde se ubican las sociedades del Grupo, concesiones gubernamentales del derecho de uso de terrenos para localizaciones, y arrendamiento de vehículos.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 48
En 2022, el Grupo ha prorrogado varios contratos, suponiendo un incremento en el derecho de uso y consecuentemente en un incremento de la deuda.
En 2021, el Grupo canceló contratos relativos al transporte de mercancías y arrendamientos de oficinas y almacenes para sustituirlos por contratos con un coste más bajo, lo que produjo una reducción en los derechos de uso y una reducción de la deuda. Las penalizaciones derivadas de estas cancelaciones se detallan en la Nota 25.12.
10.2)Pasivos por arrendamiento
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, el desglose de arrendamientos financieros, incluidos los sujetos a la NIIF 16, es el siguiente, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Corriente
No corriente
Total
Corriente
No corriente
Total
Pasivos por arrendamientos financieros
5.981
13.976
19.957
6.094
15.052
21.146
5.981
13.976
19.957
6.094
15.052
21.146
El detalle del pasivo no corriente por fecha de vencimiento a 31 de diciembre de 2022 es el siguiente, en miles de euros:
2024
2025
2026
2027
Resto
Total
Pasivos por arrendamientos financieros
2.700
1.796
1.452
1.585
6.443
13.976
Total
2.700
1.796
1.452
1.585
6.443
13.976
El detalle del pasivo no corriente por fecha de vencimiento a 31 de diciembre de 2021 fue el siguiente, en miles de euros:
2023
2024
2025
2026
Resto
Total
Pasivos por arrendamientos financieros
2.293
1.347
1.163
959
9.290
15.052
Total
2.293
1.347
1.163
959
9.290
15.052
Los intereses reconocidos sobre la obligación de arrendamiento ascendieron a 1,5 millones de euros (1,7 millones de euros en el ejercicio anterior) y se muestran en “Gastos financieros”.
Además, el Grupo actualizó los pasivos por arrendamientos financieros aplicando una tasa de descuento entre el 7,95% y 10,21% (5,08% en el ejercicio anterior), con un impacto positivo en “Gastos financieros” de 3,7 millones de euros (un impacto negativo en “Gastos financieros” de 0,9 millones de euros en el ejercicio anterior).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 49
10.3)Otra información relativa a arrendamientos
Los ingresos de arrendamientos no son significativos, ya que las operaciones del Grupo como arrendador no constituyen su actividad de negocio.
NOTA 11. INVERSIONES CONTABILIZADAS POR EL MÉTODO DE LA
PARTICIPACIÓN
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, las inversiones contabilizadas por el método de la participación fueron las siguientes, en miles de euros:
Sociedad
% participación directa
% participación indirecta
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Incro, S.A.
50%
-
929
834
PlatformCo Hidrógeno, S.L.
25%
-
691
-
Solvitae, L.D.A.
50%
-
10
-
Total
1.630
834
Incro, S.A. es una sociedad española considerada asociada del Grupo, y el porcentaje de derechos de voto es acorde con el porcentaje de participación directa.
Durante el ejercicio 2022, el Grupo obtuvo dividendos de Incro, S.A. por importe de 0,5 millones de euros (0,3 millones de euros en el ejercicio anterior), que han reducido el valor de la participación en el capital y, por otro lado, se ha producido un incremento como resultado del beneficio del ejercicio obtenido por Incro, S.A. en 2022 por importe de 1,0 millón de euros (1,0 millones de euros en el ejercicio anterior). Adicionalmente se realizaron movimientos en las reservas de la sociedad en el ejercicio 2021 por importe de 0,5 millones de euros.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 50
A continuación, se ofrece un resumen de la información financiera (corresponde a la participación del 50%) en Incro, S.A., en miles de euros:
2022
2021
Estado de situación financiera
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
778
1.127
Activos corrientes
2.809
2.198
Activos no corrientes
95
86
Pasivo corriente
(2.641)
(2.473)
Pasivo no corriente
(33)
(31)
Cuenta de resultados
Importe neto de la cifra de negocios
3.507
3.977
Amortización del inmovilizado
(11)
(9)
Resultado de explotación
792
1.327
Ingresos financieros
4
21
Gastos financieros
(23)
(25)
Impuesto sobre beneficios
(178)
(330)
Resultado del periodo
595
993
A continuación, se ofrece un resumen de la información financiera (corresponde a la participación del 25%) en PlatformCo Hidrógeno y (al 50% de participación) en Solvitae, en miles de euros:
PlatformCo Hidrógeno
2022
Solvitae LDA
2022
Estado de situación financiera
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
645
7
Activos corrientes
725
3
Activos no corrientes
203
-
Pasivo corriente
(237)
-
Pasivo no corriente
-
-
Cuenta de resultados
Importe neto de la cifra de negocios
-
24
Amortización del inmovilizado
-
-
Resultado de explotación
(812)
-
Ingresos financieros
-
-
Gastos financieros
-
-
Impuesto sobre beneficios
203
-
Resultado del periodo
(609)
-
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 51
NOTA 12. ACTIVOS FINANCIEROS NO CORRIENTES
A continuación, se ofrece el detalle de activos financieros no corrientes a 31 de diciembre de 2022 y 31 de diciembre de 2021, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Inversiones en el patrimonio de sociedades del Grupo no consolidadas (Nota 12.1)
-
1.948
Participaciones en entidades financieras (Nota 12.2)
133
351
Activos financieros a coste amortizado (Nota 12.3)
15.138
12.896
Activos financieros no corrientes
15.271
15.195
12.1)Inversiones en el patrimonio de sociedades del Grupo no consolidadas
Este epígrafe recogía a 31 de diciembre de 2021 la participación que posee el Grupo en 2F Ouest SAS. En el ejercicio 2022, esta Sociedad se ha fusionado con Fertiberia France, S.A.S. (Nota 5).
12.2)Participaciones en entidades financieras
Este epígrafe recoge los instrumentos financieros emitidos por entidades financieras, tales como cajas rurales, que tienen la naturaleza de participaciones en el capital del emisor. El Grupo ha registrado estos activos financieros por su coste al ser el valor más aproximado a su valor razonable. El Grupo tiene intención de mantener estas inversiones a largo plazo.
12.3)Activos financieros a coste amortizado
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, los activos financieros a coste amortizado fueron los siguientes, en miles de euros:
Tipo
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Créditos por enajenación del inmovilizado (a)
11.789
10.909
Préstamos no corrientes
1.012
1.200
Préstamos no corrientes al personal
331
324
Cuentas a cobrar de operaciones no comerciales
13.132
12.433
Fianzas y depósitos
2.006
463
Total
15.138
12.896
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, el Grupo no ha registrado ningún ajuste de valor por deterioro de préstamos no corrientes.
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, el valor razonable (nivel 2) de activos financieros a coste amortizado no difiere significativamente del valor contable al que se han registrado.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 52
(a)Créditos por enajenación del inmovilizado
Corresponde al derecho de cobro frente a Serbia por la venta en dólares estadounidenses de una planta de amoniaco que tuvo lugar en 1978, realizada por un consorcio en el que Fertiberia, S.A. tenía una participación del 80%.
El país adquirente original era la República Federal de Yugoslavia, y los derechos de cobro de la transacción de venta estaban asegurados por CESCE (Agencia Española de Crédito a la Exportación) por importe del 95%. Como consecuencia del impago de la República Federal de Yugoslavia, CESCE tuvo que indemnizar a Fertiberia, S.A., aplicando un tipo de cambio de 2,523 USD/EUR.
En 2002, CESCE suscribió un acuerdo para la refinanciación y la recuperación de la deuda impagada con Serbia (el país que sucedió a Yugoslavia), consistente en el reembolso del total de la deuda pendiente mediante pagos bianuales hasta 2034.
Como consecuencia de este acuerdo, el Grupo tiene que recibir el 5% pendiente de la deuda. Además, con respecto al 95% ya percibido, CESCE tiene que abonar las diferencias de cambio entre el tipo de cambio de 2,523 USD/EUR y el vigente en las fechas de cobro efectivo de conformidad con el acuerdo de refinanciación.
El detalle del derecho de cobro con Serbia en miles de dólares estadounidenses (USD) es el siguiente:
2021
2020
Fecha de vencimiento
Miles de dólares
Miles de dólares
5% de la deuda pendiente
Diferencias de cambio
5% de la deuda pendiente
Diferencias de cambio
Cobrado desde 2002
1.464
8.086
1.140
7.326
Pendiente de cobro hasta 2034
1.539
17.998
1.768
16.350
3.003
26. 084
2.908
23.676
El importe de los derechos de cobro con Serbia a 31 de diciembre de 2022 asciende a 12,8 millones de euros (11,5 millones de euros en el ejercicio anterior), de los que se ha registrado lo siguiente:
•Como activos financieros no corrientes: 10,9 millones de euros (9,9 millones de euros en el ejercicio anterior) de plusvalías por diferencias de cambio favorables y 1,0 millón de euros (1,0 millones de euros en el ejercicio anterior) de principal a cobrar correspondiente al 5% no asegurado.
•Como activos financieros corrientes: 1,0 millones de euros (0,6 millones de euros en el ejercicio anterior) correspondiente a plusvalías por diferencias de cambio y 0,1 miles de euros (0,1 miles de euros en el ejercicio anterior) en concepto de principal correspondiente al 5% no asegurado.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 53
En el ejercicio 2022, el Grupo actualizó los importes a percibir aplicando un tipo de descuento para cada uno de los años de entre el 5,09% al 7,71% (entre 2,4% y 4,1% en 2021), lo que supuso un gasto financiero de 2,8 millones de euros (gasto financiero por importe de 0,7 millones de euros en el ejercicio 2021). El tipo de descuento se ha calculado teniendo en cuenta el riesgo país de Serbia.
(b)Clasificación de activos financieros
A continuación, se ofrece el detalle de estos activos financieros por clases y categorías, en miles de euros:
Clases
Instrumentos de patrimonio
Créditos y otros
Instrumentos de patrimonio
Créditos y otros
Categorías
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
31 de diciembre de 2021
Activos a valor razonable con cambios en otro resultado global
133
-
351
-
Activos a coste amortizado
-
15.138
-
12.896
Inversiones en el patrimonio de sociedades del Grupo no consolidadas
-
-
1.948
-
Total
133
15.138
2.299
12.896
Clasificación por vencimientos
El desglose por vencimiento a 31 de diciembre de 2022 es el siguiente, en miles de euros:
Ejercicios vencimiento
2024
2025
2026
Más de 5 años
Total
Activos a coste amortizado
Créditos a terceros
1.076
1.038
1.055
9.963
13.132
Otros activos financieros
-
-
-
2.006
2.006
Total
1.076
1.038
1.055
11.969
15.138
El desglose por vencimiento a 31 de diciembre de 2021 es el siguiente, en miles de euros:
Ejercicios vencimiento
2023
2024
2025
Más de 5 años
Total
Activos a coste amortizado
Créditos a terceros
730
745
789
10.169
12.433
Otros activos financieros
-
-
-
463
463
Total
730
745
789
10.632
12.896
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 54
NOTA 13. EXISTENCIAS
A continuación, se incluye el desglose de este epígrafe a 31 de diciembre de 2022 y 2021 en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Existencias comerciales
53.350
31.501
Materias primas y otros aprovisionamientos
61.189
45.673
Productos en curso y productos semiterminados
15.045
10.104
Productos terminados
107.502
27.917
Derechos de emisión de CO 2
89.694
35.514
Corrección por deterioro
(31.871)
(69)
Total
294.909
150.640
En el ejercicio 2021, fueron traspasados al inmovilizado material aquellos repuestos cuyo periodo de rotación es superior al año.
El movimiento de las correcciones valorativas por deterioro de existencias ha sido el siguiente, en miles de euros:
Miles de euros
Saldo inicial a 1 de enero de 2021
-
Deterioro del ejercicio (Nota 25.2 y 25.3)
(69)
Reversión del ejercicio
-
Saldo final a 31 de diciembre de 2021
(69)
Saldo inicial a 1 de enero de 2022
(69)
Deterioro del ejercicio (Nota 25.2 y 25.3)
(31.836)
Reversión del ejercicio
34
Saldo final 31 de diciembre de 2022
(31.871)
Los criterios seguidos para determinar la necesidad de efectuar correcciones por deterioro de existencias, así como su reversión, se detallan en la Nota 4.e.
Al cierre del ejercicio 2022, debido al aumento significativo de los costes de producción que afecta a la valoración de las existencias al 31 de diciembre de 2022, unido a la tendencia actual de los precios de venta en el mercado, el Grupo ha llevado a cabo un análisis del riesgo del valor de realización de las mismas en el ejercicio 2023, registrando una provisión por importe de 32 millones de euros.
Las sociedades del Grupo han establecido políticas para cubrir suficientemente los costes y gastos derivados de eventuales reclamaciones relativas a existencias.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 55
Derechos de emisión de gases de efecto invernadero (España)
La evolución del número de derechos de emisiones de CO 2 asignadas al Grupo y utilizadas por el mismo se muestran en la siguiente tabla:
Cantidad (toneladas)
Derechos de emisión de CO 2
2021
2020
Saldo inicial
1.034.246
1.181.231
Asignados en el ejercicio
989.236
980.497
Adquiridos en el ejercicio
68.000
157.000
Vendidos en el ejercicio
-
(107.500)
Consumidos en el ejercicio anterior
(1.011.814)
(1.176.982)
Saldo final
1.079.668
1.034.246
El cargo a resultados derivado de las emisiones de gases de efecto invernadero ha ascendido a 70,3 millones de euros (34,8 millones de euros en el ejercicio anterior). Así mismo, durante el ejercicio 2022, el abono en los resultados del Grupo por la imputación de las subvenciones de los derechos de emisión que se asignaron a título gratuito ascendió a 68,0 millones de euros (32,5 millones de euros en el ejercicio anterior).
A 31 de diciembre de 2022, la provisión por “derechos de emisión de gases de efecto invernadero” ascendía a 70,3 millones de euros (34,8 millones de euros en el ejercicio anterior) (Nota 19), de los que 4,7 millones de euros están asociados con el superávit de derechos de emisión que fueron adquiridos a terceros (2,3 millones de euros en el ejercicio anterior).
Durante los ejercicios 2022 y 2021 no se han registrado pérdidas por deterioro de valor de los derechos de emisión de gases de efecto invernadero.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 56
NOTA 14. DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A COBRAR
El desglose de este epígrafe a 31 de diciembre de 2022 y 31 de diciembre de 2021, en miles de euros, es el siguiente:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Deudores comerciales
130.728
135.315
Deudores comerciales por ventas y servicios
54.716
81.350
Deudores comerciales, efectos en cartera
9.430
10.758
Deudores comerciales, facturas descontadas pendientes de vencimiento
2.553
3.066
Cuentas a cobrar comerciales de dudoso cobro
2.260
2.341
Deudores empresas vinculadas (Nota 26.1)
61.769
37.800
Deterioro de valor de cuentas comerciales a cobrar
(369)
(466)
Deudores varios
2.178
1.856
Personal
55
45
Otros
2.123
1.811
Deudores comerciales con Administraciones Públicas (Nota 24)
2.459
11.703
Total
134.996
148.408
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, el valor razonable (nivel 2) de activos financieros no difiere significativamente del valor contable al que se han registrado.
El saldo de “deudores comerciales” incluye fundamentalmente saldos deudores para la venta de productos terminados y para la prestación de servicios. Con carácter general, estas cuentas a cobrar no devengan intereses y su vencimiento se establece en un periodo de entre 45 y 60 días, estando en su mayoría aseguradas con pólizas de crédito y avales.
Como se indica en la Nota 4.d de políticas contables y de valoración, el Grupo da de baja saldos de deudores comerciales por el importe de las facturas transferidas cuando el Factor asume el riesgo de insolvencia (“factoring sin recurso”) en el estado de situación financiera consolidado. A 31 de diciembre de 2022, el importe total dado de baja en el estado de situación financiera consolidado como resultado de dichas operaciones de “factoring sin recurso” asciende a 57,5 millones de euros (35,0 millones de euros en el ejercicio anterior).
A 31 de diciembre de 2022, la provisión por insolvencias de deudores comerciales registrada por el Grupo asciende a 0,4 millones de euros (0,5 millones de euros en el ejercicio anterior). Dicha provisión cubre de forma razonable las pérdidas que puedan producirse por la no recuperación total o parcial de deudas mantenidas, estimadas en función de un análisis individual de cada uno de los saldos pendientes de cobro a dicha fecha.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 57
A continuación, se ofrece el desglose de estos activos financieros por clases y categoría, en miles de euros:
Clases
Créditos y otros
Categorías
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Activos financieros a coste amortizado
134.996
148.408
Total
134.996
148.408
NOTA 15. ACTIVOS FINANCIEROS CORRIENTES
A continuación, se ofrece el desglose de los activos financieros corrientes a 31 de diciembre de 2022 y 2021, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Fianzas, depósitos y otros
116
12
Créditos por enajenación del inmovilizado (Nota 12.3.a)
984
661
Activos financieros corrientes
1.100
673
15.1)Clasificación a efectos de valoración
A continuación, se ofrece el desglose de estos activos financieros por clases y categoría, en miles de euros:
Clases
Créditos y otros
Categorías
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Activos financieros a coste amortizado
1.100
673
Total
1.100
673
No existen diferencias entre el valor contable y el valor razonable de los activos financieros.
NOTA 16. OTROS ACTIVOS CORRIENTES
El desglose de estos activos a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Anticipos
2.345
2.271
Otros activos
736
200
3.081
2.471
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 58
NOTA 17. EFECTIVO Y OTROS ACTIVOS LÍQUIDOS EQUIVALENTES
El detalle de estos activos a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Tesorería y bancos
57.661
85.670
57.661
85.670
El rendimiento de estos activos se basa en tipos de interés variables, diarios o a corto plazo. Debido a su alta liquidez, su valor razonable coincide con su valor contable.
NOTA 18. PATRIMONIO NETO
18.1)Capital social
El capital social de la Sociedad Dominante al 31 de diciembre de 2022 y 2021 está representado por 3.600 participaciones de 1 euro de valor nominal cada una, totalmente suscritas y desembolsadas. Todas las participaciones gozan de los mismos derechos económicos y políticos.
Al 31 de diciembre de 2022 y 2021, las participaciones de la Sociedad se encuentran totalmente suscritas por Fertiberia, S.à r.l. De acuerdo con el artículo 20 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital, que modifica la Disposición Adicional 2ª de la Ley 2/1995 de 23 de marzo, de Sociedades de Responsabilidad Limitada, la Sociedad se encuentra inscrita en el Registro Mercantil como Sociedad Unipersonal. Los saldos con el Socio Único se detallan en la nota 26.1.
18.2)Reserva legal
De acuerdo con el Texto Refundido de la Ley de Sociedades Anónimas, debe destinarse una cifra igual al 10% de los beneficios de cada ejercicio a la constitución de un fondo de reserva legal hasta que este alcance, al menos, el 20% del capital social.
La reserva legal podrá utilizarse para aumentar el capital en la parte de su saldo que exceda del 10% del capital ya aumentado. Salvo para la finalidad mencionada anteriormente, y mientras no supere el 20% del capital social, esta reserva sólo podrá destinarse a la compensación de pérdidas y siempre que no existan otras reservas disponibles suficientes para este fin.
La Sociedad Dominante no tiene dotada la Reserva Legal al 31 de diciembre de 2022 y 2021.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 59
18.3)Otras aportaciones de socios
Con fecha 12 de febrero de 2020, el Socio Único de la Sociedad Dominante llevó a cabo una aportación a los fondos propios de la Sociedad Dominante por importe de 82.757 miles de euros. Dicha aportación tiene carácter irrevocable y no devenga contraprestación alguna a favor del Socio Único.
En el ejercicio 2022 y 2021, no ha habido cambios con respecto a la situación de cierre del ejercicio anterior.
Las aportaciones de socios son de libre disposición, excepto que, como consecuencia de su distribución, los fondos propios queden por debajo de la cifra del capital social.
18.4)Socios externos
El epígrafe de “Socios externos” corresponde a socios minoritarios mantenidos por las sociedades del Grupo.
A 31 de diciembre de 2022, el patrimonio atribuido a dichos socios minoritarios ascendió a 0,5 millones de euros (0,3 millones de euros en el ejercicio anterior).
NOTA 19. PROVISIONES, CONTINGENCIAS, FIANZAS Y GARANTÍAS
19.1)Provisiones no corrientes
El desglose y los cambios en provisiones no corrientes en el ejercicio 2022 son los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2022
Dotación
Aplicación
Actualización tasa de descuento
31 de diciembre de 2021
Actuaciones Medioambientales (Huelva)
48.950
7.893
(183)
-
56.661
Otras provisiones
45
-
-
-
45
Total
48.995
7.893
(183)
-
56.706
El desglose y los cambios en provisiones no corrientes en el ejercicio 2021 fueron los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Dotación
Aplicación
Actualización tasa de descuento
31 de diciembre de 2021
Actuaciones Medioambientales (Huelva)
43.775
-
(268)
5.443
48.950
Otras provisiones
45
-
-
-
45
Total
43.820
-
(268)
5.443
48.995
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 60
Concesión de balsas de fosfoyeso en Huelva
El 27 de noviembre de 2003, el Ministerio de Medio Ambiente declaró la extinción de una concesión administrativa otorgada a la sociedad dependiente Fertiberia, S.A. el término municipal de Huelva como consecuencia del incumplimiento de determinadas condiciones. Las autoridades administrativas entendieron que, entre otras cuestiones, Fertiberia S.A. superaba la altura máxima de apilado de yeso permitida.
Esta decisión fue confirmada por una sentencia de la Audiencia Nacional de 27 de junio de 2007, y posteriormente por el Tribunal Supremo en casación mediante sentencia de 10 de febrero de 2011 (recurso de casación 4596/07). Como resultado, se exigió a Fertiberia, S.A. que cumpliera con las obligaciones de regeneración del terreno en el que se encontraban las balsas de fosfoyesos.
El 14 de julio de 2011, a fin de garantizar sus obligaciones de regeneración – basadas en el importe estimado del proyecto inicial– Fertiberia S.A. aportó a la Audiencia Nacional una póliza de seguro de caución por un importe de 15,7 millones de euros y dos hipotecas sobre las naves de Villalar y Pancorbo, valoradas en su conjunto en 6,2 millones de euros (conjuntamente, la “Garantía Inicial”).
La Garantía Inicial se emitió por un plazo de 5 años para garantizar la financiación del proyecto de regeneración inicial, valorado en aquel momento en un importe de 21,9 millones de euros. Una vez finalizado el plazo establecido sobre las hipotecas de las naves de Villalar y Pancorbo, quedan vencidas pendientes del levantamiento de las cargas por parte del Ministerio de Medio Ambiente.
Por otro lado, y como resultado de los diversos pronunciamientos judiciales y administrativos derivados de la sentencia, Fertiberia S.A. cesó en 2010 la producción de ácido fosfórico y ácido sulfúrico, y consecuentemente, dejaron de estar operativas las plantas de producción.
Durante el ejercicio 2012 se procedió a la elaboración de los proyectos básicos necesarios para la restauración de dichas balsas, en consonancia con lo dispuesto en dicha Sentencia.
Durante el año 2013, se continuó con las labores de vaciado de las balsas, como fase previa y necesaria para el inicio de los trabajos de revegetación propiamente dichos.
De forma paralela, y en relación con el proyecto de ingeniería básica, se avanzó de forma conjunta con las Administraciones correspondientes de cara a la recuperación de los terrenos de la manera más eficaz, más rápida y más duradera en el tiempo mediante la elaboración de un proyecto de ingeniería elaborado por la prestigiosa firma americana ARDAMAN, por un importe total de 65,9 millones de euros, que fue calificado por el Ministerio de Medio Ambiente como idóneo, y consecuentemente, reconocido como tal por la Audiencia Nacional, dando validez por tanto, al proyecto de recuperación presentado.
A petición de la asociación WWF-ADENA (es decir, la rama española del Fondo Mundial para la Naturaleza), en virtud de auto judicial de 21 de julio de 2015, se requirió a Fertiberia S.A. que presentara antes del 1 de diciembre de 2015 un aval bancario o una póliza de seguro de caución para cubrir la revalorización del proyecto de regeneración por un total de 65,9 millones de euros y por un plazo que finalizara cuando se terminara totalmente las obras de regeneración.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 61
En 2020, y tras varias discusiones sobre el tipo de garantía a prestar, Fertiberia S.A. puso a disposición de la Audiencia Nacional las siguientes garantías, constituidas para un periodo de 5 años y por un importe total de 65,9 millones de euros:
•Varios avales bancarios otorgados por Caixabank, Bankia, Santander, Sabadell, Bankinter y Barclays, por un total de 62,3 millones de euros; y
•Una póliza de seguro de caución emitida por Iberian Insurance Group por importe de 3,6 millones de euros, presentada ante la Audiencia Nacional el 29 de octubre de 2020.
La Audiencia Nacional declaró la idoneidad de los avales bancarios en varias sentencias judiciales, la más reciente el 11 de febrero de 2022.
El proyecto de regeneración antes referido ha obtenido del Ministerio de Transición Ecológica la preceptiva Declaración de Impacto Ambiental favorable el 23 de septiembre de 2020. El 9 de julio de 2021 se emitió el informe de compatibilidad urbanística favorable por parte del Ayuntamiento de Huelva y la Junta de Andalucía, como parte del proceso para la tramitación de la Autorización Ambiental Integrada, abrió el trámite de información pública en diciembre de 2021. El 25 de noviembre de 2022 se recibió por parte de la Junta de Andalucía el dictamen ambiental previo a la propuesta de resolución.
Por otro lado, Fertiberia está preparando la documentación para la solicitar la licencia urbanística de obra al Ayuntamiento de Huelva y realizando las contrataciones necesarias para que, una vez que se obtengan todas las autorizaciones, comenzar inmediatamente a su ejecución.
El coste total del proyecto se repartirá con la multinacional norteamericana FMC Foret, que también intervino en el proyecto de recuperación de las balsas. El convenio suscrito establece que FMC deberá abonar el 14,8% de los gastos totales derivados del proyecto.
Para la estimación de la provisión, la Sociedad ha considerado el calendario de la fase de aprobación por las autoridades competentes, así como el calendario de ejecución de los trabajos, actualizando los pagos futuros previstos (excluyendo la parte a sufragar por FMC Foret) a una tasa de descuento entre 7,95% al 10,21% (5,08% en el ejercicio anterior), suponiendo un impacto negativo que no supera los 0,1 millones de euros en la cuenta de pérdidas y ganancias (impacto negativo de 5,4 millones de euros en el ejercicio anterior) (Nota 25.10).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 62
Provisiones corrientes
El desglose y los movimientos en provisiones corrientes en el ejercicio 2022 son los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2022
Dotación
Aplicación
31 de diciembre de 2022
Derechos de emisión de gases de efecto invernadero (Nota 29)
34.782
70.373
(34.782)
70.373
Otras provisiones
3.717
4.000
(1)
7.716
Total
38.499
74.373
(34.783)
78.089
En 2022, se ha dotado una provisión de 4,0 millones adicionales a la provisión de 3,7 millones de euros, dotada en el ejercicio anterior, para las obras de limpieza y descontaminación de la planta de ácido sulfúrico.
El desglose y los cambios en provisiones corrientes en el ejercicio 2021 fueron los siguientes, en miles de euros:
1 de enero de 2021
Dotación
Aplicación
31 de diciembre de 2021
Derechos de emisión de gases de efecto invernadero (Nota 28)
27.099
34.782
(27.099)
34.782
Otras provisiones
17
3.700
-
3.717
Total
27.116
38.482
(27.099)
38.499
19.2 Compromisos y garantías con terceros
A 31 de diciembre de 2022, el Grupo tiene formalizados avales con diversas entidades de crédito para garantizar algunas transacciones comerciales de materias primas por un importe de 6,8 millones de euros (11,9 millones de euros en el ejercicio 2021), así como la garantía de 65,9 millones de euros (65,9 millones de euros en el ejercicio 2021) a disposición de la Audiencia Nacional en relación con el proyecto de restauración de Huelva (Notas 9 y 19.1).
19.3 Contingencias
Con fecha de 10 de septiembre de 2019 tuvo entrada en el Juzgado de lo Contencioso-Administrativo nº13 de Madrid, Auto suscrito por el Abogado del Estado en la representación que legalmente ostenta y en defensa de la Comisión Nacional de los Mercados y de la Competencia (CNMC) para llevar a cabo una serie de actuaciones inspectoras en una serie de empresas del sector. La investigación de la CNMC se encuentra actualmente en fase de diligencias preliminares, sin que a la fecha de formulación de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas se tenga constancia que se haya producido la incoación formal de ningún procedimiento sancionador.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 63
El Grupo ha realizado una auditoría interna de competencia con la colaboración de asesores externos, cuyas principales recomendaciones fueron la formación de la plantilla y la redacción de un manual de competencia para los empleados.
A este respecto, el Grupo ha designado a un responsable de cumplimiento, la Dirección se ha comprometido por escrito a cumplir el reglamento antimonopolio, se ha aprobado una política antimonopolio para el Grupo, se ha preparado el borrador de un manual, se ha iniciado la formación del personal y se ha consultado con asesores legales para velar por que las campañas y políticas de ventas del Grupo estén en consonancia con la legislación en materia de competencia.
NOTA 20. DEUDA CON ENTIDADES DE CRÉDITO, Y BONOS, OBLIGACIONES Y
OTROS VALORES NEGOCIABLES
El desglose de las deudas con entidades de crédito a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Límite
Dispuesto no corriente
Dispuesto corriente
Total dispuesto a 31 de diciembre de 2022
Límite
Dispuesto no corriente
Dispuesto corriente
Total dispuesto a 31 de diciembre de 2021
Obligaciones y bonos y otros valores negociables
174.622
174.235
387
174.622
174.254
173.978
276
174.254
Contrato financiación “Revolving”
80.000
-
20.000
20.000
72.400
-
-
-
Deudas por efectos descontados
15.765
-
2.553
2.553
17.908
-
3.066
3.066
Otras líneas de crédito
36.000
-
-
-
-
-
-
-
Intereses a pagar
-
-
271
271
-
-
-
-
Total
306.387
174.235
23.211
197.446
264.562
173.978
3.342
177.320
Excepto por las obligaciones, bonos y otros valores negociables, a 31 de diciembre de 2022 y 2021, el valor razonable (nivel 2) de los pasivos financieros a coste amortizado no difiere significativamente de su valor contable. El valor razonable (nivel 1) del bono a 31 de diciembre de 2022 asciende a 174.989 miles de euros (179.375 miles de euros en el ejercicio anterior).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 64
La clasificación de la deuda a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es la siguiente, por moneda:
2022
2021
Límite
Dispuesto no corriente
Dispuesto corriente
Total dispuesto a 31 de diciembre de 2022
Límite
Dispuesto no corriente
Dispuesto corriente
Total dispuesto a 31 de diciembre de 2021
Financiación en euros
306.387
174.235
23.211
197.446
264.563
173.978
3.342
177.320
Total
306.387
174.235
23.211
197.446
264.562
173.978
3.342
177.320
El desglose de la deuda no corriente a 31 de diciembre de 2022 según su vencimiento es el siguiente, en miles de euros:
2024
2025
2026
2027
Resto
Total
Obligaciones, bonos y otros valores negociables
-
174.235
-
-
-
174.235
Total
-
174.235
-
-
-
174.235
El desglose de la deuda no corriente a 31 de diciembre de 2021, según sus vencimientos, es el siguiente, en miles de euros:
2023
2024
2025
2026
Resto
Total
Obligaciones, bonos y otros valores negociables
-
-
173.978
-
-
173.978
Total
-
-
173.978
-
-
173.978
En el ejercicio 2022, el tipo de interés medio aplicado a las deudas con entidades de crédito es del 6,01% (5,7% en el ejercicio anterior).
Obligaciones, bonos y otros valores negociables
En diciembre de 2020, la Sociedad Dominante, inició un proceso de financiación a través de la emisión de un bono que cotiza en la Bolsa de Valores de Oslo por valor de 125,0 millones de euros. El vencimiento de dicho bono es de 5 años (22 de diciembre de 2025).
El importe fue recibido (neto de costes de la transacción de 3,2 millones de euros) el 20 de enero de 2021 y se destinó a:
1) Repago total de la deuda y los intereses que el Grupo mantenía con el fondo Kartesia, por importe de 77,9 millones de euros.
2) Repago parcial por importe de 25,0 millones de euros del préstamo subordinado que el Grupo mantiene con Fertiberia, S.à r.l.
3) Incremento de la posición de tesorería del Grupo en 18,9 millones de euros.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 65
El 22 de noviembre de 2021, Fertiberia Corporate, S.L.U. suscribió la formalización del incremento de la emisión inicial del bono en 50,0 millones de euros, cuyo propósito era financiar o refinanciar inversiones de capital y adquisiciones de sociedades y negocios, así como cualquier otro emprendimiento realizado por el Grupo.
Varias de las sociedades del Grupo y vinculadas intervienen como garantes del bono emitido por Fertiberia Corporate, S.L.U.: Fertiberia, S.à r.l., Fertiberia, S.A., Química del Estroncio, S.A.U., Fercampo, S.A.U., Agralia Fertilizantes, S.L.U., Fertiberia Castilla-León, S.A.U., Fertiberia La Mancha, S.L.U., Fertiberia France, S.A.S., Trifucshia Midco, S.à r.l., Tri-Fertiberia, Unipessoal, Lda y ADP Fertilizantes, S.A. A 31 de diciembre de 2022, el importe pendiente a coste amortizado es de 174,6 millones de euros (174,2 millones de euros en el ejercicio anterior).
Contrato de financiación “Revolving”.
El detalle es como sigue:
2022
Importe inicial
Tipo de interés
de referencia
Fecha de vencimiento
Corriente (miles de euros)
No corriente (miles de euros)
Total
Contrato de financiación “Revolving”
80.000
Euríbor
12 de agosto de 2023
20.000
-
20.000
Intereses a pagar
-
-
-
272
-
272
20.272
-
20.272
2021
Importe inicial
Tipo de interés
de referencia
Fecha de vencimiento
Corriente (miles de euros)
No corriente (miles de euros)
Total
Contrato de financiación “Revolving”
72.400
Euríbor
12 de agosto de 2023
-
-
-
-
-
-
A 31 de diciembre de 2021, la financiación del Grupo consiste en un contrato de financiación “revolving” a largo plazo con diversas entidades de crédito (Banco Santander, Bankia, Bankinter, Banco Sabadell y Caixabank) formalizado el 17 de enero de 2020 por Fertiberia, S.A. El importe concedido inicialmente ascendía a 69,4 millones de euros, con vencimiento el 12 de agosto de 2023. El 20 de enero de 2021 se produjo la adhesión de una nueva entidad (Ibercaja) a dicho contrato, aumentando la cantidad concedida en 3,0 millones de euros. Con fecha 6 de junio de 2022, se realizó la adhesión de una nueva entidad (HSBC) incrementando el importe concedido en 7,6 millones de euros, quedando el total del límite en 80 millones de euros. A 31 de diciembre de 2022, el saldo dispuesto ascendía a 20 millones de euros (sin saldo dispuesto a 31 de diciembre de 2021).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 66
Las principales características de la estructura de financiación a largo plazo son las siguientes:
-Intereses: en el caso del crédito “revolving”, el tipo de interés está vinculado al Euríbor más un diferencial que varía en función de un determinado ratio financiero.
-Las sociedades del Grupo Agralia Fertilizantes, S.L.U., Fertiberia Castilla-León, S.A.U., Fertiberia La Mancha, S.L.U., Química del Estroncio, S.A.U., Fercampo, S.A.U., Fertiberia France, S.A.S y Fertiberia Corporate, S.L.U., intervienen como garantes en el acuerdo de financiación.
-Los préstamos incluyen las cláusulas habituales para acuerdos de este tipo (declaraciones y garantías, obligaciones de hacer y no hacer, causa de vencimiento anticipado, etc.).
Con independencia de las amortizaciones establecidas en el calendario de amortización, los acuerdos de crédito incluyen varias situaciones para el reembolso anticipado obligatorio parcial o total en caso de incumplimiento de cualquiera de las obligaciones financieras o no financieras que debe cumplir el Grupo, incluidos determinados ratios financieros tanto al cierre de cada ejercicio como durante la vigencia del crédito. Asimismo, a 31 de diciembre de 2022 y 2021 se habían cumplido los ratios financieros establecidas en los acuerdos de financiación.
El desglose de la deuda con entidades de crédito por clase y categoría es el siguiente, en miles de euros:
Clases
Deuda con entidades de crédito, y bonos, obligaciones y otros valores negociables
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Categorías
Corriente
No corriente
Total
Corriente
No corriente
Total
Pasivos financieros a coste amortizado
23.211
174.235
197.446
3.342
173.978
177.320
Total
23.211
174.235
197.446
3.342
173.978
177.320
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 67
NOTA 21. OTROS PASIVOS FINANCIEROS NO CORRIENTES Y CORRIENTES
El desglose de este epígrafe a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
No corriente
Corriente
Total
No corriente
Corriente
Total
Centro para el Desarrollo Tecnológico Industrial (CDTI)
2.010
554
2.564
1.934
341
2.275
Ministerio de Industria, Turismo y Comercio
510
170
680
680
171
851
Ministerio de Industria, Energía y Turismo
9.308
3.264
12.572
14.052
3.549
17.601
Ministerio de Ciencia e Innovación
140
83
223
172
91
263
Instituto para la Diversificación y Ahorro de Energía (IDAE)
-
-
-
638
577
1.215
Deudas participativas
3.809
-
3.809
3.964
-
3.964
Fianzas y otros
5
497
502
44
490
534
Total
15.782
4.568
20.350
21.484
5.219
26.703
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, el valor razonable (nivel 2) de los pasivos financieros a coste amortizado no difiere significativamente del valor contable al que se han registrado.
En general, los préstamos anteriores se encuentran referenciados a diferentes tipos de interés fijo de mercado. Adicionalmente, el Grupo tiene diversos préstamos a tipo de interés cero concedidos por la Administración Pública, los cuales son contabilizados por su valor nominal por estimar que la diferencia con los correspondientes valores razonables no es significativa.
Durante 2022 se percibieron cobros de varios préstamos del CDTI por un importe de 0,2 millones de euros (0,3 millones de euros en el ejercicio anterior).
Deudas participativas:
Las deudas participativas por importe de 3,8 millones de euros reflejan el valor contable de la deuda con acreedores, que surgió en el marco del proceso concursal, de una de las sociedades predecesoras de Fertiberia (Fesa Fertilizantes) en 1992. En el contexto de la adquisición del Grupo por parte del fondo Triton Partners en febrero de 2020, se acordó que el Grupo se hacía cargo de las deudas participativas. La amortización de dicha deuda se realiza cada año en base al 3,36% de los resultados positivos de la sociedad Fertiberia, S.A. en el ejercicio anterior.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 68
El vencimiento de los demás pasivos financieros no corrientes a 31 de diciembre de 2022 es el siguiente, en miles de euros:
2024
2025
2026
2027
Resto
Total
CDTI
389
310
271
231
808
2.009
Ministerio de Industria, Turismo y Comercio
170
170
170
-
-
510
Ministerio de Industria, Energía y Turismo
3.118
3.118
2.595
188
289
9.308
Ministerio de Ciencia e Innovación
60
37
7
7
29
140
Deudas participativas
-
-
-
-
3.809
3.809
Fianzas y otros
-
-
-
-
6
6
Total
3.737
3.635
3.043
426
4.941
15.782
El vencimiento de otros pasivos financieros no corrientes a 31 de diciembre de 2021 era el siguiente, en miles de euros:
2023
2024
2025
2026
Resto
Total
CDTI
421
390
310
262
550
1.933
Ministerio de Industria, Turismo y Comercio
170
170
170
170
-
680
Ministerio de Industria, Energía y Turismo
3.548
3.548
3.548
3.025
384
14.053
Ministerio de Ciencia e Innovación
83
60
29
-
-
172
I.D.A.E.
386
252
-
-
-
638
Deudas participativas
-
3.964
3.964
Fianzas
-
-
-
-
40
40
Otras deudas
4
-
-
-
-
4
Total
4.612
4.420
4.057
3.457
4.938
21.484
El desglose de los saldos, en función de su clase y categoría, es el siguiente, en miles de euros:
Clases
Otros
Otros
Categorías
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Pasivos financieros a coste amortizado
20.350
26.703
Total
20.350
26.703
NOTA 22. SUBVENCIONES
A continuación, se ofrece el desglose del saldo de este epígrafe a 31 de diciembre de 2022 y 2021, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Subvenciones
18.520
4.081
Total
18.520
4.081
En este epígrafe se incluyen todas las subvenciones públicas recibidas para financiar la mejora del inmovilizado material.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 69
El movimiento de este epígrafe del balance adjunto durante los ejercicios 2022 y 2021 ha sido el siguiente:
Miles de euros
Saldo al 31/12/2020
4.433
Adiciones (neta de efecto impositivo)
33.004
Imputación a resultados (neta de efecto impositivo)
(33.356)
Saldo al 31/12/2021
4.801
Adiciones (combinación de negocios (Nota 5))
47
Adiciones (neta de efecto impositivo)
83.358
Imputación a resultados (neta de efecto impositivo)
(68.966)
Saldo al 31/12/2022
18.520
NOTA 23. ACREEDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A PAGAR
El desglose de este epígrafe a 31 de diciembre de 2022 y 31 de diciembre de 2021, en miles de euros, es el siguiente:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Proveedores
156.051
175.280
Proveedores, empresas vinculadas (Nota 26.1)
40.876
14.138
Acreedores
40.237
33.857
Anticipos de clientes
91
51
Personal (remuneraciones pendientes de pago)
9.720
10.399
Administraciones públicas (Nota 24)
4.787
3.605
Total
251.762
237.330
El Grupo gestiona una serie de acuerdos de préstamo para determinados proveedores de modo que puedan cobrar anticipadamente sus facturas a través de un banco (confirming). Se trata de una forma de factoring inverso con el fin de prestar servicios de financiación mediante los que los proveedores pueden cobrar a través de un banco antes de la fecha de vencimiento de las facturas. Las obligaciones del Grupo con sus proveedores, incluidos los importes adeudados y los términos y condiciones de pago acordados, no se ven afectados por la decisión de los proveedores de optar por adelantar el cobro en virtud de estos acuerdos.
A 31 de diciembre de 2022, el saldo de confirming ascendía a 1,2 millones de euros (1,1 millones de euros en el ejercicio anterior), y que se recoge en el epígrafe “Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar” en el Estado de Situación Financiera Consolidado.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 70
A continuación, se detalla el desglose por clase y categoría, en miles de euros:
Clases
Otros
Otros
Categorías
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Pasivos financieros a coste amortizado
251.762
237.330
Total
251.762
237.330
Información sobre los aplazamientos de pago efectuados a proveedores.
Conforme a lo dispuesto en la Ley 15/2010, y sus modificaciones posteriores, y en el Real Decreto-ley 3/2013, que modifican la Ley 3/2004 por la que se establecen medidas de lucha contra la morosidad en las operaciones comerciales y a lo determinado en la Resolución del ICAC de enero 2016, se informa de lo siguiente:
2022
2021
Periodo medio de pago a proveedores (días)
46
48
Ratio de operaciones pagadas (días)
47
49
Ratio de operaciones pendientes de pago (días)
39
42
Total pagos realizados (miles de euros)
1.380.571
731.923
Total pagos pendientes (miles de euros)
123.416
95.584
Total pagos realizados en un periodo inferior a 60 días (miles de euros)
860.527
447.294
Nº facturas pagadas en un periodo inferior a 60 días
11.953
13.984
% Nº facturas pagadas en un periodo inferior a 60 días/Total de facturas
26%
30%
Total pagos realizados en un periodo inferior a 60 días/Total pagos realizados
0,62
0,61
De acuerdo con lo dispuesto en la citada Ley, al calcular las cifras relacionadas con los aplazamientos de pago a proveedores se han excluido a las sociedades no residentes en territorio español y por lo tanto no sujetas a la citada Ley.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 71
NOTA 24. SITUACIÓN FISCAL
El desglose de los saldos con Administraciones Públicas a 31 de diciembre de 2022 y 31 de diciembre de 2021 es el siguiente, en miles de euros:
31 de diciembre de 2022
31 de diciembre de 2021
Deudores
Acreedores
Deudores
Acreedores
A largo plazo:
Impuestos diferidos
37.454
27.092
38.583
26.293
37.454
27.092
38.583
26.293
A corto plazo:
Activos y pasivos por impuestos corrientes (impuesto beneficios)
5.287
667
770
131
5.287
667
770
131
A corto plazo:
IVA
2.225
1.880
11.561
1.121
Seguridad Social
44
1.686
52
1.284
Impuesto sobre la renta de las personas físicas
-
1.140
-
969
Rendimientos del capital
-
66
Hacienda pública, devolución de impuestos
-
-
5
-
Otros impuestos
190
15
85
231
2.459
4.787
11.703
3.605
Según establece la legislación vigente en cada uno de los países donde opera el Grupo, los impuestos no pueden considerarse definitivamente liquidados hasta que las declaraciones presentadas hayan sido inspeccionadas por las autoridades fiscales, o haya transcurrido el plazo de prescripción de cada uno de los países.
En consecuencia, con motivo de eventuales inspecciones, podrían surgir pasivos adicionales a los registrados por el Grupo. No obstante, el Consejo de Administración de la Sociedad Dominante considera que dichos pasivos, en caso de existir, no producirían un impacto significativo en las Cuentas Anuales Consolidadas considerados en conjunto.
Impuesto sobre beneficios
El 23 de diciembre de 2020, Fertiberia Corporate, S.L.U., actuando en representación de Trifuchsia HoldCo S.à r.l. (entidad con residencia fiscal en Luxemburgo), solicitó a la Agencia Estatal de Administración Tributaria (AEAT) acogerse, a partir del ejercicio 2021, al régimen de consolidación fiscal previsto en el Capítulo VI, Título VII, de la Ley 24/2014 del Impuesto sobre Sociedades.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 72
El 18 de junio de 2021 se recibió una notificación sobre la constitución del Grupo Fiscal y, por consiguiente, las siguientes sociedades tributan en régimen de declaración consolidada, siendo Fertiberia Corporate, S.L.U. la cabecera de dicho Grupo: Fertiberia, S.A., Intergal Española, S.A. (la cual no se incluye en la consolidación contable de las presentes Cuentas Anuales Consolidadas), Química del Estroncio, S.A.U., Agralia Fertilizantes, S.L.U., Fercampo, S.A.U., Fertiberia Castilla-León, S.A.U., Fertiberia La Mancha, S.L.U., Agrokem, S.A.U. y Agronomía Espacio, S.A.U.
Otras sociedades del Grupo, cuya residencia fiscal está fuera de España, tributan según el tipo fiscal de su jurisdicción de residencia.
En el ejercicio 2020, la sociedad dominante del Grupo fiscal anterior (Inmobiliaria Espacio, S.A.) informó a Fertiberia, S.A. de la apertura de actuaciones de inspección en relación con los ejercicios 2016, 2017 y 2018 a dicho Grupo, solicitándole aportar documentación soporte y justificación de determinados créditos fiscales (deducciones), la cual fue aportada en su momento. A la fecha de formulación de las presentes cuentas anuales consolidadas, el Grupo no ha recibido información sobre el desarrollo de las actuaciones inspectoras. De la misma , podrían resultar variaciones en los créditos fiscales del Grupo generados durante su pertenencia a dicho grupo.
a)Gastos del impuesto sobre beneficios
El gasto por el impuesto sobre beneficios correspondiente a los ejercicios 2022 y 2021, en miles de euros, es el siguiente:
2022
2021
Resultado del ejercicio antes de impuestos
49.236
24.783
Diferencias permanentes
165
(490)
Diferencias temporarias
11.909
1.165
Compensación de bases imponibles negativas
(16.601)
(7.341)
Base imponible (resultado fiscal)
44.799
18.117
Cuota del impuesto
11.272
4.530
Deducciones
(3.075)
(1.017)
Total gasto / (ingreso) por impuesto corriente (cuota líquida)
8.197
3.513
Total gasto / (ingreso) por impuestos de ejercicios anteriores
853
(565)
Total gasto / (ingreso) por impuesto diferido
1.461
(1.417)
Total gasto / (ingreso) por impuesto sobre beneficios
10.511
1.531
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 73
El tipo impositivo por país fue el siguiente:
2022
2021
España
25
25
Francia
25
25
En 2022, el tipo impositivo efectivo del Grupo es del 16,6% (14,2% en el ejercicio 2021).
b)Activos por impuesto diferido
El movimiento en los activos por impuesto diferido generados y cancelados en el ejercicio 2022 se detalla a continuación, en miles de euros:
1 de enero de 2022
Adquisiciones por combinación de negocios (Nota 5)
A resultados
A patrimonio neto
Traspasos
31 de diciembre de 2022
Provisiones para actuaciones medioambientales
9.122
-
2.928
-
-
12.050
Bases imponibles negativas
13.350
-
(2.072)
-
-
11.278
Deducción por amortización
1.848
-
(1.629)
-
-
219
Limitación gastos financieros
9.758
-
(325)
-
-
9.433
Deducciones
3.272
-
(2.755)
-
-
517
Otros
1.233
290
2.434
-
-
3.957
-
-
Total
38.583
290
(1.419)
-
-
37.454
La variación en activos por impuesto diferido generados y cancelados en el ejercicio 2021 se detalla a continuación, en miles de euros:
1 de enero de 2021
A patrimonio neto
A resultados
Traspasos
31 de diciembre de 2021
Provisiones para actuaciones medioambientales
6.273
-
2.222
627
9.122
Bases imponibles negativas
12.349
-
1.001
-
13.350
Deducción amortización
208
-
1.633
7
1.848
Limitación gastos financieros
10.748
-
(363)
(627)
9.758
Deducciones
4.288
-
(1.009)
(7)
3.272
Otros
3.668
-
(2.435)
-
1.233
Total
37.534
-
1.049
-
38.583
Los únicos activos por impuesto diferido no reconocidos están relacionados con determinadas bases imponibles negativas (Nota 23.d).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 74
A 31 de diciembre de 2022, el Grupo tiene reconocidos activos por impuestos diferidos por considerar los Administradores del Grupo, que en base a la planificación fiscal y la estimación de resultados futuros del Grupo es probable que dichos activos sean recuperados en un plazo estimado de entre 5 y 10 años.
c)Pasivos por impuesto diferido
La variación en pasivos por impuesto diferido incurridos y cancelados en el ejercicio 2022 se detalla a continuación, en miles de euros:
1 de enero de 2022
Adquisiciones por combinación de negocios (Nota 32)
A patrimonio neto
A resultados
Traspasos
31 de diciembre de 2022
Libre amortización
769
-
-
(55)
-
714
Valor razonable de activos
24.876
-
-
-
-
24.876
Otros
648
757
-
97
-
1.502
Total
26.293
757
-
42
-
27.092
La variación en pasivos por impuesto diferido generados y pagados en el ejercicio 2021 se detalla a continuación, en miles de euros:
1 de enero de 2021
A patrimonio neto
A resultados
Traspasos
31 de diciembre de 2021
Libre amortización
824
-
(55)
-
769
Valor razonable de activos
24.876
-
-
-
24.876
Otros
963
-
(315)
-
648
Total
26.663
-
(370)
-
26.293
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 75
d)Créditos fiscales para bases imponibles negativas
Las sociedades individuales que componen el Grupo disponen de créditos fiscales pendientes de compensar, según se detalla más abajo, en miles de euros:
ESPAÑA
Año de origen
Año límite de deducción
Miles de euros
2000
Sin límite
6.577
2001
Sin límite
6.169
2002
Sin límite
4.960
2003
Sin límite
5.963
2004
Sin límite
7.551
2005
Sin límite
7.862
2006
Sin límite
9.500
2008
Sin límite
908
2009
Sin límite
29.236
2010
Sin límite
703
2011
Sin límite
1.400
2012
Sin límite
529
2015
Sin límite
1.087
2016
Sin límite
941
2017
Sin límite
1.358
2018
Sin límite
9.878
2019
Sin límite
542
2020
Sin límite
7.607
102.771
El total de las bases imponibles negativas de ejercicios anteriores que están reconocidas en el Estado de Situación Financiera Consolidado a 31 de diciembre de 2022 asciende a 45,1 millones de euros (53,4 millones de euros en el ejercicio anterior).
NOTA 25. INGRESOS Y GASTOS
25.1)Importe neto de la cifra de negocios
La composición de este epígrafe de la cuenta de resultados consolidada, por tipo de producto, en miles de euros, se incluyen en la Nota 6.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 76
El importe neto de la cifra de negocios del Grupo por área geográfica durante el ejercicio 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
2022
Área geográfica
Miles de euros
%
España
737.446
50%
Unión Europea
588.898
40%
Resto del mundo
136.734
10%
Total
1.463.078
100%
2021
Área geográfica
Miles de euros
%
España
510.353
61%
Unión Europea
275.759
33%
Resto del mundo
54.948
6%
Total
841.060
100%
A 31 de diciembre de 2022 y 2021, ningún cliente externo del Grupo representa un porcentaje superior al 10% del importe neto de la cifra de negocios de la cuenta de resultados consolidada.
25.2)Variación de existencias de productos terminados y en curso
La composición del epígrafe “Variación de existencias de productos terminados y en curso” durante el ejercicio 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Variación de existencias de productos terminados y en curso
94.999
17.034
Deterioro de valor de productos terminados y en curso
(21.934)
-
Total
73.065
17.034
25.3)Aprovisionamientos
La composición del epígrafe “Aprovisionamientos” para el Grupo durante el ejercicio 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
Área geográfica
2022
2021
Nacional
532.963
255.033
Adquisiciones intracomunitarias
202.073
59.988
Importaciones
421.736
267.753
Subtotal:
1.156.772
582.775
Trabajos realizados por otras empresas
382
-
Variación de existencias de materias primas y otras materias consumibles
(26.142)
(28.166)
Deterioro de valor de mercaderías, materias primas y otros aprovisionamientos
9.902
(49)
Total
1.140.914
554.560
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 77
25.4)Otros ingresos de explotación
Este epígrafe incluye principalmente los ingresos procedentes de facturación realizada, como consecuencia de actividades secundarias, alquileres, repercusión de gastos a otras empresas y subvenciones relativas a derechos de emisión de gases de efecto invernadero (Nota 19).
25.5)Gastos de personal y promedio de plantilla
Este epígrafe de la cuenta de resultados consolidada adjunta se compone de lo siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Sueldos y salarios
56.651
53.569
Seguridad Social
14.274
13.452
Otros gastos sociales
2.004
1.572
Gastos de personal
73.379
68.593
El número medio de empleados y administradores durante el ejercicio 2022 y a 31 de diciembre de 2022, distribuido por categorías, es el siguiente:
Plantilla media en 2022
Plantilla a 31/12/2022
Administradores
3
3
Alta Dirección
21
21
Dirección y técnicos
257
260
Técnicos
241
241
Personal administrativo
118
123
Obreros y otros no titulados
455
468
Total
1.095
1.116
El número medio de empleados y administradores durante el ejercicio 2021 y a 31 de diciembre de 2021, distribuido por categorías, era el siguiente:
Plantilla media en 2021
Plantilla a 31/12/2021
Administradores
3
3
Alta Dirección
17
17
Dirección y técnicos
232
235
Técnicos
240
236
Personal administrativo
121
121
Obreros y otros no titulados
442
444
Total
1.055
1.056
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 78
El número medio de empleados durante el ejercicio 2022 y a 31 de diciembre de 2022, distribuido por área geográfica, es el siguiente:
Plantilla media en 2022
Plantilla a 31/12/2022
Plantilla en España
1.060
1.071
Plantilla en la Unión Europea
35
45
Plantilla en el resto del mundo
-
-
Total
1.095
1.116
El número medio de empleados durante el ejercicio 2021 y a 31 de diciembre de 2021, distribuido por área geográfica, era el siguiente:
Plantilla media en 2021
Plantilla a 31/12/2021
Plantilla en España
1.030
1.026
Plantilla en la Unión Europea
18
23
Plantilla en el resto del mundo
7
7
Total
1.055
1.056
El número medio de empleados durante el ejercicio 2022 y al cierre de éste, por género, es el siguiente:
Plantilla media en 2022
Plantilla a 31/12/2022
Hombres
855
877
Mujeres
240
239
Total
1.095
1.116
El número medio de empleados durante el ejercicio 2021 y al cierre de éste, por género, es el siguiente:
Plantilla media en 2021
Plantilla a 31/12/2021
Hombres
847
843
Mujeres
208
213
Total
1.055
1.056
Al 31 de diciembre de 2022 y 2021, la Sociedad Dominante cuenta con 3 Administradores, siendo todos hombres.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 79
El número medio de empleados durante el ejercicio 2022, desglosado por sexo y categoría, con una discapacidad igual o superior al 33%, es el siguiente:
2022
Hombres
Mujeres
Promedio total
Dirección y técnicos
2
1
3
Técnicos
-
1
1
Personal administrativo
-
-
-
Obreros y otros no titulados
7
-
7
9
2
11
El número medio de empleados durante el ejercicio 2021, desglosado por sexo y categoría, con una discapacidad igual o superior al 33%, es el siguiente:
2021
Hombres
Mujeres
Promedio total
Dirección y técnicos
2
1
3
Técnicos
1
1
2
Personal administrativo
-
-
-
Obreros y otros no titulados
7
-
7
10
2
12
25.6)Otros gastos de explotación
La composición de este epígrafe de la cuenta de resultados consolidada es el siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Transporte
74.153
61.860
Suministros
63.589
39.283
Derechos de emisión
69.646
34.782
Reparación y conservación
17.267
14.703
Servicios profesionales
5.826
8.472
Impuestos
2.372
2.299
Seguros
4.488
3.840
Otros
33.208
34.551
Total
270.549
199.790
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 80
25.7)Amortización del inmovilizado
El desglose del epígrafe “Amortización del inmovilizado” para los ejercicios 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Amortización de inmovilizado intangible (Nota 8 y 10)
6.277
6.694
Amortización de inmovilizado material (Nota 9)
18.854
16.447
Total
25.131
23.141
25.8)Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado
El desglose del epígrafe “Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado” correspondiente a los ejercicios 2022 y 2021 se detalla a continuación, en miles de euros:
2022
2021
Venta de inmovilizado
-
(1.079)
Almacén de Punta El Verde (Nota 9)
-
1.040
Otro inmovilizado
(2)
-
Total
(2)
(39)
En el ejercicio 2021 se procedió a la venta de inmovilizado material que se encontraba totalmente amortizado, lo que ha supuesto una ganancia de 1,1 millones de euros.
25.9)Ingresos financieros
La composición de este epígrafe de la cuenta de resultados consolidada durante el ejercicio 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Ingresos financieros con partes vinculadas
4.421
4.091
Otros
36
25
Total
4.457
4.116
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 81
25.10) Gastos financieros
El desglose del epígrafe “Gastos financieros” correspondiente a los ejercicios 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Intereses de deudas con entidades de crédito
1.541
1.380
Intereses de descuento de efectos
2.313
1.277
Intereses de otras partes vinculadas (Nota 26.2)
12.123
11.384
Intereses de bonos y otros valores negociables
11.699
10.222
Intereses de deuda con otras empresas
2.166
1.179
Ajustes NIIF 16 (Nota 10.1)
(2.274)
2.579
Actualizaciones provisiones (Nota 19.1)
2.810
5.443
Actualización deuda Serbia (Nota 12.3.a)
-
683
Otros
128
178
Total
30.506
34.325
25.11) Diferencias de cambio
Las transacciones efectuadas en moneda extranjera durante el ejercicio y el importe total de las partidas de activo y pasivo denominadas en moneda extranjera a 31 de diciembre de 2022 y 2021 se detallan a continuación, en miles de euros:
Divisa
2022
2021
Transacciones
Compras
USD
453.892
296.812
Ventas
USD
102.798
39.556
Activo
Inversiones financieras a largo plazo
USD
12.773
10.909
Deudores
USD
37.278
25.476
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
USD
3.973
6.367
Pasivos
Acreedores
USD
59.793
58.052
La exposición al riesgo por tipo de cambio, sobre los activos, pasivos y transacciones incluidas en la tabla anterior, se detalla en la Nota 31.
El total de las diferencias de cambio imputadas a la cuenta de resultados consolidada correspondiente a los ejercicios 2022 y 2021 vienen originadas por activos y pasivos financieros correspondientes a las categorías de “activos financieros a coste amortizado”, “pasivos financieros a coste amortizado” y efectivo y otros activos líquidos equivalentes”.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 82
25.12)Otros resultados
El desglose del epígrafe de “Otros resultados” en los ejercicios 2022 y 2021 es el siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Cobro deuda Serbia (Nota 12.3.a)
93
13
Indemnización arrendamientos
-
(1.655)
Provisión por actuaciones medioambientales (Nota 19.2)
(7.892)
-
Indemnización del seguro por siniestro Palos
-
3.158
Provisión descontaminación de Planta de Sulfúrico (Nota 19.2)
(4.000)
(3.700)
Cláusula contrato gas natural “Take or Pay”
(5.871)
-
Tasa flexible operacional por consumo gas natural
(9.565)
-
Varios
64
102
(27.171)
(2.082)
NOTA 26. TRANSACCIONES CON PARTES VINCULADAS
El Grupo realiza transacciones con partes vinculadas de conformidad con el principio de libre competencia. Las transacciones realizadas con sociedades del Grupo y asociadas forman parte del desarrollo normal de la actividad del Grupo en cuanto a su objeto y condiciones.
A efectos de esta información, se considera partes vinculadas a las siguientes:
o Socio Único de la Sociedad Dominante, como es el caso de Fertiberia, S.à r.l.
o Sociedades asociadas o multigrupo: incluye las operaciones con sociedades vinculadas al Grupo Fertiberia Corporate.
o Administradores y directivos: se entiende que son miembros del Consejo de Administración.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 83
26.1) Saldos con partes vinculadas
A continuación, se detallan los saldos con partes vinculadas a 31 de diciembre de 2022 y 2021, en miles de euros:
2022
2021
Saldo deudor
Saldo acreedor
Saldo deudor
Saldo acreedor
NO CORRIENTE
Por operaciones no comerciales
Partes vinculadas
58.948
173.794
54.525
161.837
Tri-Fertiberia, Unipessoal, Lda
58.948
-
54.525
-
Fertiberia, S.à r.l.
-
159.864
-
147.982
ADP Fertilizantes, S.A.
-
13.930
-
13.855
CORRIENTE
Por operaciones no comerciales
Créditos
161
9.278
280
4.206
Intergal Española, S.A.U.
161
9.278
280
4.206
Otros activos/pasivos financieros
-
-
198
-
ADP Fertilizantes, S.A.
-
-
198
-
Por operaciones comerciales
Partes vinculadas
61.769
40.876
37.800
14.138
Intergal Española, S.A.U.
13.508
30
5.750
91
ADP Fertilizantes, S.A.
48.261
40783
32.050
13.958
Fertiberia, S.à r.l.
-
63
-
89
Los saldos deudores no corrientes hacen referencia al contrato de préstamo con la sociedad vinculada Tri-Fertiberia, Unipessoal, Lda por la compraventa de las participaciones de la sociedad ADP Fertilizantes, S.A. El principal asciende a 47 millones de euros con vencimiento en 8 años. El tipo de interés de la operación es fijo, siendo del 8%. A 31 de diciembre de 2022, el importe de 58.948 miles de euros (54.525 miles de euros en el ejercicio anterior) se compone de 47.047 miles de euros de importe inicial y 11.901 miles de euros de intereses. Los intereses devengados en el ejercicio 2022 ascienden a 4.422 miles de euros (4.091 miles de euros en el ejercicio anterior).
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 84
El saldo acreedor con Fertiberia, S.à r.l. , socio único de la Sociedad Dominante, se corresponde con un préstamo a largo plazo con vencimiento en 10 años. El tipo de interés es fijo, siendo del 8%. A 31 de diciembre de 2022, el importe de 159.864 miles de euros (147.982 miles de euros en el ejercicio anterior) se compone de 137.357 miles de euros de importe principal y 22.507 miles de euros de intereses (10.625 miles de euros en el ejercicio anterior). Los intereses devengados en el ejercicio 2022 ascienden a 11.882 miles de euros (10.351 miles de euros en el ejercicio anterior).
El saldo acreedor con ADP Fertilizantes, S.A. corresponde a un préstamo a largo plazo otorgado por operaciones no comerciales con fecha 22 de abril de 2009, y con vencimiento en 2034, por importe de 20.000 miles de euros. La vigencia inicial era por un periodo de diez años, y el tipo de interés es el Euribor + 0,25%.
Los saldos por operaciones no comerciales con Intergal Española, S.A.U corresponden al Crédito de Tesorería en Cuenta Corriente otorgado entre empresas del grupo con vigencia de un año renovable tácitamente por periodos anuales y tipo de interés fijo del 3,25%.
Todos los créditos entre partes vinculadas generan un tipo de interés de mercado.
26.2) Transacciones con partes vinculadas
Las transacciones con partes vinculadas realizadas durante el ejercicio 2022 son las siguientes, en miles de euros:
Ventas y prestación de servicios
Ingresos financieros
Compras y servicios recibidos
Gastos financieros
Tri-Fertiberia, Unipessoal, Lda
-
4.422
-
-
Fertiberia S.à r.l.
-
-
-
11.882
ADP Fertilizantes, S.A.
219.522
-
124.507
75
Intergal Española, S.A.U.
27.383
-
249
169
SOPAC- Sociedade Productora de Adubos Compostos, S.A.U.
-
-
106
Total
246.635
4.422
124.862
12.126
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 85
Las transacciones con partes vinculadas realizadas durante el ejercicio 2021 son las siguientes, en miles de euros:
Ventas y prestación de servicios
Ingresos financieros
Compras y servicios recibidos
Gastos financieros
Tri-Fertiberia, Unipessoal, Lda
-
4.091
-
Fertiberia S.à r.l.
-
-
-
11.143
ADP Fertilizantes, S.A.
120.437
-
40.766
32
Intergal Española, S.A.U.
16.357
-
462
209
SOPAC- Sociedade Productora de Adubos Compostos, S.A.U.
-
-
107
-
Total
136.974
4.091
41.335
11.384
NOTA 27. REMUNERACIÓN Y OTRAS PRESTACIONES DEL CONSEJO DE
ADMINISTRACIÓN
27.1) Retribución y otras prestaciones al Consejo de Administración y a la Alta Dirección:
Durante los ejercicios 2022 y 2021, la Sociedad Dominante no ha satisfecho remuneración alguna a los miembros del Consejo de Administración por razón de su cargo.
No obstante, los Administradores de la Sociedad Dominante han percibido de otras sociedades del Grupo, durante el ejercicio 2022, remuneraciones en concepto de sueldos y salarios por importe de 3,0 millones de euros (2,3 millones de euros en el ejercicio 2021).
Por otra parte, el Grupo ha satisfecho, en concepto de sueldos y salarios a la Alta Dirección, un importe de 5,5 millones de euros (1,5 millones de euros en el ejercicio 2021).
No se concedieron préstamos o créditos ni anticipos a miembros del Consejo de Administración de la Sociedad Dominante, y no se ha asumido ningún compromiso con ellos en relación con pensiones o seguros de vida.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 86
Otra información referente a los administradores:
El órgano de administración tiene habilitado un procedimiento de control y evaluación para que los miembros del Consejo de Administración faciliten al propio Consejo cuanta información corresponda de conformidad con lo dispuesto en el Capítulo III, Título IV de la Ley de Sociedades de Capital.
-Dicho procedimiento se encuentra actualmente en vigor.
-Los miembros del Consejo de Administración mantienen, dentro de sus registros, constancia de la solicitud de información y contestación obtenida en relación con las obligaciones derivadas de los artículos 229, 230 y 231 de la Ley de Sociedades de Capital.
-De la información remitida por los Sres. Consejeros en cumplimiento de lo previsto en los citados artículos 229, 230 y 231 de la Ley de Sociedades de Capital, se desprende que ninguno de ellos, ni personas vinculadas con los mismos, se hallan en ninguna situación de conflicto, directo o indirecto, con el interés del Grupo.
Durante el ejercicio 2022 se abonó una prima de 0,1 millones de euros (0,1 millones de euros en el ejercicio 2021) en concepto de póliza de seguro de responsabilidad civil de los Administradores.
NOTA 28. HONORARIOS DE LOS AUDITORES
Los honorarios por los servicios prestados por KPMG Auditores, S.L., y otras firmas miembros de la red KPMG al Grupo y sus sociedades dependientes durante el periodo indicado son los siguientes, en miles de euros:
2022
2021
KPMG Auditores
Otras firmas red KPMG
KPMG Auditores
Otras firmas red KPMG
Honorarios por servicios de auditoría
305
48
242
32
Honorarios otros servicios relacionados con la auditoría
Otros servicios de verificación
6
-
7
-
Otros servicios
10
-
8
-
321
48
257
32
Los honorarios desglosados en “Otros servicios de verificación contable” referentes al Grupo corresponden al informe de auditoría sobre los estados financieros preparados de acuerdo con NIIF-UE en el contexto de la emisión de bonos para la sociedad Fertiberia Corporate, S.L.U.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 87
Los honorarios desglosados en “Otros servicios” referentes a entidades vinculadas corresponden a los informes de cumplimiento de ratios financieros y con el Informe de Procedimientos Acordados sobre la Declaración Anual Ordinaria de Envases enviada a “ECOEMBES” .
NOTA 29. INFORMACIÓN SOBRE MEDIO AMBIENTE
El inmovilizado material incluye diversas instalaciones técnicas para la protección y la mejora del medio ambiente, cuyo valor de coste asciende, a 31 de diciembre de 2022, a 2,4 millones de euros (1,8 millones de euros en el ejercicio anterior).
Los gastos ordinarios incurridos en el ejercicio 2022 para la protección y la mejora del medio ambiente, como el tratamiento de residuos, el control y el tratamiento de emisiones contaminantes a la atmósfera y el tratamiento de efluentes líquidos, se han contabilizado en la cuenta de resultados consolidada en función de la naturaleza de cada uno a 12,8 millones de euros (7,7 millones de euros en el ejercicio anterior).
En el epígrafe “Provisiones y contingencias” se reflejan diversas provisiones para acciones medioambientales, según se describe en las Notas 9 y 19.
NOTA 30. EVALUACIÓN DE LOS OBJETIVOS, POLÍTICAS Y PROCESOS DE
GESTIÓN DE CAPITAL DEL GRUPO
La estructura de capital del Grupo incluye deuda compuesta de los préstamos y líneas de crédito detallados en la Nota 20, efectivo y otros activos líquidos equivalentes y patrimonio que, a su vez, incluye capital en acciones, reservas y beneficios no distribuidos.
El Grupo gestiona su capital para velar por que las sociedades que lo componen puedan mantenerse como negocios rentables, al tiempo que se maximiza el rendimiento para los socios manteniendo un equilibrio óptimo entre deuda y patrimonio.
El coste de capital, así como los riesgos asociados con cada clase de capital, se tiene en cuenta por la dirección del Grupo.
El Grupo está expuesto a determinados riesgos, definidos en la Nota 30, que se gestionan mediante la aplicación de sistemas empleados para identificación, valoración, limitación de la concentración y supervisión.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 88
Los principios básicos definidos por el Grupo al establecer su política de gestión respecto de los riesgos más significativos son los siguientes:
1. Cumplimiento del sistema regulatorio correspondiente al Grupo.
2. Las áreas de negocio y corporativas establecen su predisposición al riesgo para cada mercado donde operan, en consonancia con la estrategia definida.
3. Las áreas de negocio y corporativas establecen controles necesarios de gestión de riesgos para velar por que las transacciones de mercado se lleven a cabo de conformidad con las políticas, normas y procedimientos del Grupo.
NOTA 31. INFORMACIÓN SOBRE LA NATURALEZA Y EL NIVEL DE RIESGO DE
INSTRUMENTOS FINANCIEROS, EXPOSICIÓN AL RIESGO Y GESTIÓN DEL
RIESGO
El Grupo Fertiberia Corporate distingue entre los siguientes tipos de riesgos financieros:
Riesgo de mercado:
El Grupo opera en un sector que es volátil y cíclico por naturaleza. Las tendencias en la oferta y la demanda global o regional determinan los niveles de precios de los productos, que experimentan cambios rápidos (al alza y a la baja) con un impacto directo en la actividad del Grupo y en la valoración de sus inventarios.
La demanda de los productos del Grupo, además de las condiciones económicas generales, es sensible a diferentes factores, incluido el precio de los cultivos en los mercados finales, las condiciones climáticas específicas (en particular, el nivel de precipitaciones y temperaturas en las principales zonas agrícolas), el nivel de las subvenciones a los productores y su distribución entre cultivos (como los pagos de la Política Agrícola Común para agricultores europeos). Dichos factores influyen en la demanda y los volúmenes de ventas del Grupo de manera periódica y, en la mayoría de los casos, son difíciles de predecir. Las sequías o inundaciones graves que afectan a zonas agrícolas pueden producir un impacto muy significativo en las cifras de ventas.
Las ventas del Grupo a sectores no agrícolas dependen asimismo de las condiciones y la evolución de los sectores específicos, lo que puede afectar a los volúmenes de ventas, la rentabilidad del producto y los resultados finales del Grupo.
La estrategia del Grupo se centra en el aumento de las ventas de productos de alto valor, que presentan menor volatilidad al estar menos influenciados por las fluctuaciones y la volatilidad.
Las importantes mejoras operativas logradas en los últimos años han reforzado los resultados financieros del Grupo y sirven de atenuante adicional para soportar los riesgos de mercado antes mencionados.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 89
En lo que respecta a las materias primas, el gas natural es uno de los elementos básicos en la producción de soluciones de nutrición vegetal, por lo que su precio y su disponibilidad son elementos estratégicos para el Grupo, que pueden afectar significativamente en la rentabilidad financiera.
El Grupo también adquiere otras materias primas de terceros; por ejemplo, amoniaco, ácido fosfórico y potasa en diferentes países como Argelia y Marruecos. Además del riesgo país de origen de las materias primas, la resolución, el cambio de material o el incumplimiento de contratos de suministro pueden producir un efecto negativo en el desempeño financiero del Grupo.
El Grupo mitiga el riesgo de suministro de las materias primas diversificando las fuentes de suministro con diferentes proveedores alternativos en varias áreas geográficas.
Riesgo de crédito:
Los principales activos financieros del Grupo son saldos de caja y efectivo, deudores comerciales y otras cuentas a cobrar e inversiones, que constituyen la exposición máxima del Grupo al riesgo de crédito en lo que respecta a activos financieros.
El Grupo no presenta un riesgo de crédito significativo, ya que los cobros de cliente suelen están cubiertos mediante pólizas de seguro de riesgo de crédito con aseguradoras de primera línea. A 31 de diciembre de 2022, la provisión por deterioro de clientes registrada por el Grupo ascendía a 0,4 millones de euros (0,5 millones de euros en el ejercicio anterior).
Riesgo de liquidez:
Se refiere al riesgo de la eventual incapacidad del Grupo para hacer frente a los pagos ya comprometidos, y/o los compromisos derivados de nuevas inversiones.
El riesgo de liquidez es común para cualquier actividad mercantil y no es específico del Grupo, derivado de las diferencias que pueden surgir entre las aplicaciones de fondos para inversión y la necesidad de capital circulante y los orígenes de los fondos obtenidos de actividades del Grupo y otras desinversiones.
El Grupo determina la necesidad de tesorería en un horizonte de 12 meses con un detalle mensual, elaborado a partir de los presupuestos.
El Grupo determina sus necesidades de tesorería en términos de importe y tiempo, y las nuevas necesidades de financiación se planifican en consonancia.
Las necesidades de financiación generadas por operaciones de inversión se estructuran y diseñan en función de su vigencia.
En caso de que los nuevos acuerdos de deuda y/o las financiaciones de inversiones no estén accesibles o únicamente estén disponibles con términos comerciales escasamente atractivos, el Grupo podría adoptar estrategias alternativas que pueden incluir acciones como venta de activos, reestructuración o refinanciación de su deuda, búsqueda de capital adicional o reducción de las inversiones en inmovilizado.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 90
La posición de liquidez en 2022 se basa en lo siguiente:
—Efectivo y otros activos líquidos equivalentes de 57,7 millones de euros a 31 de diciembre de 2022 (85,7 millones de euros en el ejercicio anterior).
—Líneas de crédito no dispuestas por importe de 109,2 millones de euros a 31 de diciembre de 2022 (87 millones de euros en el ejercicio anterior).
—Flujos de efectivo de las actividades de explotación en 2022 por valor de 20,6 millones de euros (50,5 millones de euros en el ejercicio anterior).
Se elaboran previsiones sistemáticas de generación y requisitos de caja, lo que permite al Grupo determinar y supervisar su posición de liquidez de manera continua.
A continuación, se muestra la conciliación entre los movimientos en el endeudamiento financiero del Grupo (deudas con entidades de crédito, bonos, arrendamientos y otros pasivos financieros) y los flujos de financiación incluidos en el Estado de flujos de efectivo consolidado en el ejercicio 2022 y 2021:
Obligaciones y bonos
Deudas con entidades de crédito
Deudas con partes vinculadas
Acreedores por arrendamiento financiero
Otros pasivos financieros no corrientes
Total
Saldo a 31 de diciembre de 2021
174.254
3.066
166.043
21.146
26.703
391.212
Cobros
-
20.000
4.600
-
216
24.816
Combinación negocios
-
-
-
-
1.794
1.794
Incremento según NIIF 16 – no efectivo
-
-
-
7.675
-
7.675
Pagos de principal
-
(514)
412
(6.590)
(8.460)
(15.152)
Gastos por intereses
11.699
3.854
12.123
(2.274)
1.242
26.644
Pagos de intereses
(11.331)
(3.582)
(109)
-
(1.242)
(16.264)
Otras variaciones
-
-
3
-
-
3
Saldo a 31 de diciembre de 2022
174.622
22.824
183.072
19.957
20.253
420.778
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 91
Obligaciones y bonos
Deudas con entidades de crédito
Deudas con partes vinculadas
Acreedores por arrendamiento financiero
Otros pasivos financieros no corrientes
Total
Saldo a 31 de diciembre de 2020
184
89.875
189.263
23.244
32.622
335.188
Cobros
173.500
-
-
-
251
173.751
Incremento según NIIF 16 – no efectivo
-
-
-
2.577
-
2.577
Pagos de principal
-
(82.380)
(34.395)
(7.254)
(6.170)
(130.199)
Gastos por intereses
10.222
2.657
11.384
2.579
1.179
28.021
Pagos de intereses
(9.652)
(7.086)
(209)
-
(1.179)
(18.126)
Saldo a 31 de diciembre de 2021
174.254
3.066
166.043
21.146
26.703
391.212
Riesgo de tipos de interés
El Grupo está expuesto al riesgo de tipos de interés debido a sus activos y pasivos monetarios.
La exposición de pasivos financieros (excluidas otras cuentas a pagar) a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Total pasivos financieros (tipo fijo)
378.044
367.000
-Obligaciones y bonos
174.622
174.254
-Deudas con partes vinculadas
183.072
166.043
-Otros pasivos (Nota 21)
20.350
26.703
Total pasivos financieros (tipo variable)
22.824
3.066
- Revolving Credit Facility
20.000
-
-Descuento
2.553
3.066
-Intereses a pagar
271
-
400.868
370.066
Las variaciones en tipos de interés modifican el valor razonable de los activos y pasivos que devengan un tipo de interés fijo, así como los flujos futuros de activos y pasivos vinculados a un tipo de interés variable.
El riesgo producido por la variación en el precio del dinero se gestiona mediante la supervisión y el análisis constantes de la situación del mercado, incluida la potencial contratación de instrumentos financieros derivados para cubrir al Grupo frente a dichos riesgos.
El Grupo no tiene de derivados de tipos de interés a 31 de diciembre de 2022 y 2021.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 92
Riesgo de tipos de cambio
El Grupo está sujeto al riesgo de tipo de cambio como resultado de las transacciones de compra realizadas sobre la base de compromisos firmes o altamente probables realizados en moneda no funcional, especialmente dólares estadounidenses (USD).
El Grupo compra una parte sustancial de materias primas en dólares estadounidenses, mientras que las Cuentas Anuales Consolidadas se presentan en euros. En consecuencia, los cambios de un período a otro en el tipo de cambio medio del euro frente a otras monedas pueden afectar a los ingresos y a los beneficios operativos del Grupo en euros.
A este respecto, el Grupo contrata instrumentos de cobertura derivados de tipos de cambio no especulativos (“plain vanilla”) para garantizar un tipo de cambio en la compra de bienes desde la fecha del pedido hasta la fecha de vencimiento de la factura, eliminando así la mayor parte del impacto que pueden producir los movimientos en los tipos de cambio en las Cuentas Anuales Consolidadas.
El importe global de los elementos de activo y pasivo denominados en moneda extranjera al 31 de diciembre de 2022 y 2021 se detallan a continuación, en miles de euros:
Moneda
2022
2021
Activos
Inversiones financieras no corrientes
USD
12.773
10.909
Deudores
USD
37.278
25.476
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
USD
3.973
6.367
Pasivos
Acreedores
USD
59.793
58.052
NOTA 32. HECHOS POSTERIORES AL CIERRE DEL EJERCICIO
- Adquisición Van de Reijt
Fertiberia, S.A. anunció en noviembre de 2022 que había llegado a un acuerdo para adquirir Van de Reijt, un reconocido mayorista de soluciones de nutrición vegetal con activos logísticos altamente eficientes en Bélgica y los Países Bajos.
Benelux es una de las zonas agrícolas y de cultivos de alto valor añadido más densas de Europa y, por lo tanto, esta transacción representa un paso más en la estrategia del Grupo para aumentar sus ventas de soluciones innovadoras sostenibles, ampliando su presencia internacional en mercados con un fuerte potencial para el desarrollo de soluciones sostenibles de nutrición vegetal de alto valor añadido.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 93
Van de Reijt cuenta con una larga tradición de servicio fiable a las necesidades de los clientes agrícolas en los Países Bajos y Bélgica. La empresa opera dos terminales marítimas de graneles, una cerca de Breda (Países Bajos) y otra en Grobbendonk (Bélgica). Gracias a las eficaces rutas logísticas que parten de Rotterdam, estas ubicaciones estratégicas permiten a Van de Reijt atender eficazmente a los clientes no sólo del Benelux, sino también de Alemania y el Sudeste Asiático.
La adquisición se prevee que se cierre en el primer semestre de 2023, tras el cumplimiento de las condiciones de cierre habituales, incluidas las aprobaciones reglamentarias. El valor razonable de los activos adquiridos no representará más del 3% de los activos totales del Grupo.
- Renovación Revolving Credit Facility (RCF)
A 31 de diciembre de 2022, el Grupo mantenía un acuerdo de financiación renovable a largo plazo con varias entidades financieras, entre ellas Banco Santander, Caixabank, Banco Sabadell, Ibercaja y HSBC, con un límite total de 80 millones de euros y vencimiento el 12 de agosto de 2023. El 3 de marzo de 2023, Banco Santander y Crédit Agricole Corporate y Investment Banking acordaron suscribir un aumento de los compromisos bajo el contrato de préstamo, hasta 140 millones de euros, y ampliaron la fecha de vencimiento hasta el 22 de septiembre de 2025.
- Inicio de actuaciones inspectoras en el ejercicio 2023
En el mes de marzo de 2023, Fertiberia Corporate, S.L.U., Fertiberia, S.A., Fercampo, S.A.U. e Intergal Española, S.A. han recibido notificación de la Agencia Tributaria española comunicando el inicio de actuaciones inspectoras en relación con los ejercicios 2020 y 2021 por los siguientes conceptos tributarios: Impuesto sobre Sociedades (IS), Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA), y Retenciones e Ingresos a cuenta de rendimientos del trabajo, profesionales y de actividades económicas (IRPF). A fecha de formulación de estas cuentas anuales consolidadas, se está recabando la información inicial requerida para ser aportada a la Inspección.
Cuentas Anuales Consolidadas de Fertiberia Corporate S.L.U. y Sociedades dependientes – Ejercicio 2022 94
NOTA 33. BENEFICIO/PÉRDIDA POR PARTICIPACIÓN
El beneficio o pérdida por participación se calcula dividiendo el resultado atribuido a la Sociedad Dominante entre el número medio ponderado de participaciones ordinarias durante dicho periodo, excluido el número medio de las acciones propias mantenidas a lo largo del mismo.
El cálculo del beneficio por participación básico correspondiente a los años 2022 y 2021 en euros se muestra a continuación:
2021
2020
Resultado neto del ejercicio en euros
38.814.889
23.252.711
Nº medio ponderado de participaciones en circulación (Nota 18.1)
3.600
3.600
Beneficio/(Pérdida) básico por nº medio ponderado de participaciones (en euros)
10.781,91
6.459,09
Las ganancias diluidas por participación se calculan ajustando el resultado del ejercicio atribuible a la Sociedad Dominante y el promedio ponderado de las participaciones ordinarias en circulación por todos los efectos dilusivos inherentes a las participaciones ordinarias potenciales. El beneficio/pérdida diluida se corresponde con el beneficio/pérdida básica.
Informe de Gestión Consolidado del Grupo Fertiberia Corporate, S.L.U. y Sociedades dependientes. - Ejercicio 2022 95
FERTIBERIA CORPORATE S.L.U.Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTIÓN CONSOLIDADO DEL EJERCICIO TERMINADO EL 31
DE DICIEMBRE DE 2022
Informe de Gestión Consolidado del Grupo Fertiberia Corporate, S.L.U. y Sociedades dependientes. - Ejercicio 2022 96
1. VISIÓN DEL GRUPO FERTIBERIA CORPORATE
La visión del Grupo es liderar el desarrollo del hidrógeno verde y el amoniaco verde en Europa para descarbonizar la agricultura y otros sectores "difíciles de abandonar", y seguir encabezando el desarrollo de soluciones de nutrición vegetal sostenibles y de alto valor añadido.
El Grupo está bien posicionado como actor clave en hidrógeno verde y amoniaco verde. Sus principales operaciones se encuentran en la península Ibérica, un mercado atractivo que combina energía renovable de bajo coste y una sólida infraestructura energética y logística con un sector agrícola en crecimiento y de alto valor añadido.
El Grupo también se beneficia de una posición única gracias a su infraestructura de distribución estratégicamente situada, su know-how experto en toda la cadena de valor y su importante acceso en aguas profundas a Europa.
El Grupo es pionero en la transición hacia el hidrógeno y el amoníaco ecológicos, gracias a su planta de amoníaco ecológico de Puertollano, la primera del mundo a escala industrial, y a una atractiva cartera de proyectos adicionales. El Grupo es un facilitador clave para la transición hacia el hidrógeno verde gracias a su sólida posición estratégica.
2. NEGOCIO
El Grupo es líder europeo en soluciones de nutrición vegetal para la agricultura y soluciones industriales y medioambientales. El Grupo es un actor clave en el hidrogeno verde y en el amoniaco verde y se ha convertido en uno de los principales facilitadores de la transición energética.
El Grupo cuenta con un total de 1.116 empleados directos a 31 de diciembre de 2022.
Su actividad consiste en el desarrollo, producción y comercialización de:
•Soluciones de nutrición vegetal, tanto convencionales como de alto valor añadido para todo tipo de cultivos, incluyendo las primeras soluciones en el mundo basadas en amoniaco verde.
•Soluciones industriales y medioambientales para la reducción de gases de efecto invernadero, destinadas especialmente a los sectores industrial y de transporte.
El Grupo opera en 10 unidades productivas localizadas en España, Francia y Grecia.
El Grupo ha conseguido, gracias a su estructura logística y de distribución, desarrollar su actividad comercial logrando un gran reconocimiento de la marca y con una sólida presencia en los mercados del Sur de Europa, Reino Unido e Irlanda y de la Costa Atlántica Europea.
El Grupo cuenta con una cartera de clientes amplia y diversificada, con aproximadamente 1.000 clientes repartidos en 80 países, variando desde grandes mayoristas a cooperativas, clientes del sector industrial (especialmente de la industria química), y agricultores.
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La oferta del Grupo está compuesta por más de 520 productos dirigidos a los mercados de la agricultura, jardinería, y soluciones medioambientales como el Ad-Blue destinadas a la reducción de las emisiones del tipo NOx en el sector del transporte.
Las soluciones nutricionales para la agricultura son clave para la estabilidad y crecimiento de la producción de alimentos a nivel mundial, y para garantizar la seguridad alimentaria. El continuo crecimiento de la población mundial, junto con la demanda creciente de dietas ricas en proteínas, requiere de una mayor disponibilidad de productos y soluciones nutricionales para los cultivos cada vez más eficientes, que permitan el crecimiento de las producciones en un contexto de reducción de las superficies cultivables a nivel mundial.
Las soluciones industriales y medioambientales del Grupo ayudan a reducir las emisiones nocivas de una serie de industrias y empresas transformándolas en vapor y agua, contribuyendo así a los objetivos globales de sostenibilidad.
La necesidad de descarbonización en todos los sectores económicos exige la actuación de todas las partes interesadas. La posición de liderazgo del Grupo en hidrógeno verde y amoniaco verde convierte al Grupo en un facilitador clave de la transición energética tanto a nivel europeo como mundial.
La visión del Grupo Fertiberia Corporate se sustenta en sus tres pilares estratégicos:
•Líder Europeo en soluciones sostenibles nutricionales para la agricultura
El Grupo dirige sus esfuerzos en ofertar al sector de la agricultura una completa variedad de productos y soluciones nutricionales para los cultivos caracterizados por la sostenibilidad y el alto valor añadido. Estas soluciones son, en general, atractivas por los márgenes y la rentabilidad que ofrecen, reduciendo la potencial volatilidad en los resultados del Grupo.
En este sentido, el Grupo desarrolla en la actualidad importantes programas de I+D enfocados en productos y soluciones avanzadas tales como bioestimulantes, micronutrientes y productos foliares.
Adicionalmente, el Grupo está fortaleciendo su fuerza de ventas para potenciar el crecimiento en ventas de productos especiales de alto valor, expandiendo su alcance geográfico, e incrementando la oferta de servicios a los clientes a través del uso de herramientas de tipo digital (“Smart farming”) enfocadas a incrementar los rendimientos y la eficiencia de las explotaciones agrarias.
•Neutralidad en huella de carbono con activos altamente eficientes
El Grupo está llevando a cabo un ambicioso programa de excelencia operacional basado en una larga lista de iniciativas identificadas y validadas encaminadas a la optimización, eficiencia y sostenibilidad de las operaciones.
El Grupo ya ha reducido sus emisiones en un 60% desde 2010 y se ha comprometido a seguir por este camino. Además, Fertiberia S.A. es la primera gran compañía del sector en comprometerse en conseguir el objetivo de cero emisiones en el año 2035.
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•Actor clave en Amoniaco Verde soportando el proceso de transición energética
La estrategia del Grupo persigue invertir y crecer en amoniaco verde, apoyando la descarbonización de otros sectores, convirtiéndose por tanto en un actor clave en el proceso de transición energética. Se estima que el negocio del amoniaco va a atraer una demanda significativa no solo del sector de la agricultura, sino que también de otros sectores e industrias como el del transporte, energía, y productos químicos.
El Grupo tiene como objetivo liderar el desarrollo del mercado de amoniaco verde, aprovechando tanto su ventajosa posición estratégica en España como el amplio conocimiento comercial e industrial en el campo del amoniaco.
3. INICIATIVAS ESTRATÉGICAS Y RESULTADOS
En 2022, el Grupo siguió avanzando según lo previsto en su estrategia de crecimiento y progresando hacia la consecución de su objetivo de convertirse en un líder europeo totalmente sostenible en soluciones de nutrición de cultivos y amoníaco verde a través de activos descarbonizados de alto rendimiento. Entre los hitos logrados en 2022 se incluyen:
•El desarrollo de su agenda de diversificación transformacional hacia productos verdes cada vez más diferenciados que son altamente eficientes tanto en términos agronómicos como medioambientales y que además generan mayores márgenes con una menor volatilidad de los beneficios. El 56,5% de las ventas totales en 2022 corresponderán a soluciones especiales.
Como parte de esta estrategia, el Grupo completó, a través de la sociedad Fertiberia, S.A., la adquisición de Trichodex en julio de 2022, un negocio de soluciones biológicas de especialidad con sede en Sevilla.
Trichodex cuenta con un sólido equipo de I+D y ofrece productos muy avanzados que se comercializan en una docena de países de Europa y Latinoamérica.
Sus productos se basan en bioprocesos patentados, logrados mediante la selección de microorganismos óptimos para producir componentes bioactivos que mejoran la protección y el rendimiento de los cultivos.
Esta adquisición mejora la oferta del Grupo en nutrición de cultivos en términos de biológicos y bioestimulantes, ampliando la cartera con soluciones avanzadas de biocontrol basadas en microorganismos.
•El programa de excelencia operativa del Grupo permitió un ahorro recurrente de 43 millones de euros en 2022.
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•Nuevos avances en sus esfuerzos de descarbonización y economía verde del hidrógeno, incluida la puesta en marcha de la primera planta de amoniaco verde a escala industrial del mundo en Puertollano, y el lanzamiento al mercado de Impact Zero, la nueva gama de soluciones de nutrición de cultivos sin emisiones producidas con hidrógeno verde. El Grupo ha progresado significativamente en su estrategia de crecimiento y ambición de convertirse, en los próximos años en un líder europeo totalmente sostenible en soluciones de nutrición vegetal y amoníaco verde, basado en activos descarbonizados de alto rendimiento.
Los resultados obtenidos por el Grupo en los principales parámetros financieros son los siguientes:
-El EBITDA (definido como “Resultado de explotación” más “Amortización del inmovilizado” de la cuenta de resultados consolidada) ha sido de 96,6 millones de euros, frente a los 77,3 millones de euros alcanzados en el ejercicio 2021.
-El EBIT (definido como “Resultado de explotación” de la cuenta de resultados consolidada) ha sido de 71,2 millones de euros, frente a los 54,2 millones de euros del ejercicio 2021.
-El resultado neto (definido como “Resultado del ejercicio procedente de operaciones continuadas” de la cuenta de resultados consolidada) del ejercicio 2022 ha supuesto una ganancia de 38,8 millones de euros, frente a los 23,2 millones de euros del ejercicio 2021.
-Durante el año 2022 se ejecutaron inversiones (definidas como “Altas en inmovilizado material” del estado de flujos de efectivo consolidado) por valor de 27,9 millones de euros en el conjunto de los centros productivos del Grupo.
Se trata de un importe claramente superior al de ejercicios anteriores, consecuencia de las paradas planificadas de las plantas de amoniaco de Puertollano y Palos, al igual que de las inversiones enfocadas en la mejora y optimización de los activos, al impulso de la eficiencia y la sostenibilidad, a la reducción de emisiones de gases de efecto invernadero, y a la diferenciación y mejora de los estándares de calidad, seguridad, y respeto medioambiental.
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4. VENTAS
El Grupo ha alcanzado un volumen de ventas de 1.463 millones de euros, que compara con 841 millones de euros del ejercicio 2021, lo que representa un crecimiento del 74%, gracias principalmente a la consecución de unos precios medios en todas las categorías de productos que han sido superiores a los precios del mismo periodo del año pasado.
5. RECURSOS HUMANOS
A 31 de diciembre de 2022, el Grupo cuenta con una plantilla de 1.116 personas, 239 mujeres y 877 hombres. La distribución de la plantilla por grupos profesionales es la siguiente:
Grupo Profesional
Porcentaje
Personas
Directivos y técnicos superiores
25%
284
Técnicos
22%
241
Administrativos
11%
123
Obreros y otros no titulados
42%
468
TOTAL
100%
1.116
6. INFORMACIÓN SOBRE ACCIONES PROPIAS
La Sociedad Dominante no tiene ni ha realizado ningún tipo de operación con acciones propias.
7. HECHOS POSTERIORES AL CIERRE DEL EJERCICIO
- Adquisición Van de Reijt
Fertiberia, S.A. anunció en noviembre de 2022 que había llegado a un acuerdo para adquirir Van de Reijt, un reconocido mayorista de soluciones de nutrición vegetal con activos logísticos altamente eficientes en Bélgica y los Países Bajos.
841
1,463
FY 2021
FY 2022
VENTAS EN MILLONES €
+74%
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Benelux es una de las zonas agrícolas y de cultivos de alto valor añadido más densas de Europa y, por lo tanto, esta transacción representa un paso más en la estrategia del Grupo para aumentar sus ventas de soluciones innovadoras sostenibles, ampliando su presencia internacional en mercados con un fuerte potencial para el desarrollo de soluciones sostenibles de nutrición vegetal de alto valor añadido.
Van de Reijt cuenta con una larga tradición de servicio fiable a las necesidades de los clientes agrícolas en los Países Bajos y Bélgica. La empresa opera dos terminales marítimas de graneles, una cerca de Breda (Países Bajos) y otra en Grobbendonk (Bélgica). Gracias a las eficaces rutas logísticas que parten de Rotterdam, estas ubicaciones estratégicas permiten a Van de Reijt atender eficazmente a los clientes no sólo del Benelux, sino también de Alemania y el Sudeste Asiático.
La adquisición se prevé que se cierre en el primer semestre de 2023, tras el cumplimiento de las condiciones de cierre habituales, incluidas las aprobaciones reglamentarias. El valor razonable de los activos adquiridos no representará más del 3% de los activos totales del Grupo.
- Renovación Revolving Credit Facility (RCF)
A 31 de diciembre de 2022, el Grupo mantenía un acuerdo de financiación renovable a largo plazo con varias entidades financieras, entre ellas Banco Santander, Caixabank, Banco Sabadell, Ibercaja y HSBC, con un límite total de 80 millones de euros y vencimiento el 12 de agosto de 2023. El 3 de marzo de 2023, Banco Santander y Crédit Agricole Corporate y Investment Banking acordaron suscribir un aumento de los compromisos bajo el contrato de préstamo, hasta 140 millones de euros, y ampliaron la fecha de vencimiento hasta el 22 de septiembre de 2025.
- Inicio de actuaciones inspectoras en el ejercicio 2023
En el mes de marzo de 2023, Fertiberia Corporate, S.L.U., Fertiberia, S.A., Fercampo, S.A.U. e Intergal Española, S.A. han recibido notificación de la Agencia Tributaria española comunicando el inicio de actuaciones inspectoras en relación con los ejercicios 2020 y 2021 por los siguientes conceptos tributarios: Impuesto sobre Sociedades (IS), Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA), y Retenciones e Ingresos a cuenta de rendimientos del trabajo, profesionales y de actividades económicas (IRPF). A fecha de formulación de estas cuentas anuales consolidadas, se está recabando la información inicial requerida para ser aportada a la Inspección.
8. PERSPECTIVAS EN 2023
El Grupo es consciente de la incertidumbre que se cierne actualmente sobre la economía mundial, con el aumento de la inflación, las interrupciones en la cadena de suministro y el endurecimiento de las políticas monetarias, que se complican aún más por los desafíos geopolíticos.
El Grupo continuará adaptando sus operaciones a este entorno desafiante, siendo las dificultades que presenta la volatilidad de los precios del gas natural en Europa uno de los principales retos.
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En este contexto, el Grupo se mantiene cautelosamente optimista sobre las perspectivas del mismo para 2023, dado que el sector agrícola y de nutrición de cultivos en general es resistente, dado su papel como proveedor de insumos esenciales en la cadena alimentaria mundial.
El Grupo entra en 2023 sobre la base de unos sólidos resultados, con una oferta de soluciones cada vez más innovadoras y el compromiso de invertir en su estrategia revisada a largo plazo.
En cuanto a las perspectivas de la empresa a medio y largo plazo, el Grupo mantiene su compromiso de ser un actor líder en Europa en soluciones sostenibles de nutrición de cultivos y amoníaco verde y un facilitador clave para la transición energética mundial.
9. INVESTIGACIÓN Y DESARROLLO
Para respaldar sus ambiciosos objetivos estratégicos, la innovación es un punto clave para el Grupo. Hay una serie de iniciativas prometedoras, como el desarrollo de herramientas modernas basadas en la tecnología para apoyar el aumento del rendimiento de los clientes, así como la inversión en el desarrollo de soluciones de nutrición de cultivos más eficientes y sostenibles.
La actividad de I+D de la empresa se basa en tres pilares:
•Fomentar la economía circular y la eficiencia de los recursos mediante el desarrollo de una nueva cadena de valor basada en procesos diseñados para recuperar los nutrientes de los residuos y reutilizarlos para la fabricación de nutrientes minerales.
•Conservar y mejorar la calidad del suelo y el medio ambiente.
•Mejorar la competitividad de los productos con productos innovadores de valor añadido, más sostenibles y eficientes.
El principal centro de investigación y desarrollo de Fertiberia (CTA-Fertiberia), ubicado en Sevilla, se inauguró en 2015 en colaboración con la universidad pública de la ciudad. CTA-Fertiberia cuenta con unas instalaciones muy avanzadas y plenamente alineadas con las líneas de negocio y objetivos del Grupo.
La adquisición del grupo Trichodex en 2022 supone un impulso fundamental para el desarrollo de productos más avanzados y eficientes mediante la aplicación de la biotecnología. Trichodex, situada a menos de 15 km de CTA-Fertiberia, cuenta con una amplia experiencia investigadora en este campo y con instalaciones propias de desarrollo que potencian y complementan la capacidad tecnológica y de investigación de Fertiberia (laboratorio químico y de formulación, laboratorio biológico y banco de microorganismos, y plantas piloto de fermentación y formulación)
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En la actualidad, el Grupo Fertiberia Corporate mantiene diversos acuerdos de colaboración con más de 15 universidades y centros de investigación.
10. OBJETIVOS Y POLITICAS DE GESTIÓN DEL RIESGO FINANCIERO Y
EXPOSICIÓN DE LA SOCIEDAD A LOS RIESGOS
El Grupo Fertiberia Corporate distingue entre los siguientes tipos de riesgos financieros:
Riesgo de mercado:
El Grupo opera en un sector que es volátil y cíclico por naturaleza. Las tendencias en la oferta y la demanda global o regional determinan los niveles de precios de los productos, que experimentan cambios rápidos (al alza y a la baja) con un impacto directo en la actividad del Grupo y en la valoración de sus inventarios.
La demanda de los productos del Grupo, además de las condiciones económicas generales, es sensible a diferentes factores, incluido el precio de los cultivos en los mercados finales, las condiciones climáticas específicas (en particular, el nivel de precipitaciones y temperaturas en las principales zonas agrícolas), el nivel de las subvenciones a los productores y su distribución entre cultivos (como los pagos de la Política Agrícola Común para agricultores europeos). Dichos factores influyen en la demanda y los volúmenes de ventas del Grupo de manera periódica y, en la mayoría de los casos, son difíciles de predecir. Las sequías o inundaciones graves que afectan a zonas agrícolas pueden producir un impacto muy significativo en las cifras de ventas.
Las ventas del Grupo a sectores no agrícolas dependen asimismo de las condiciones y la evolución de los sectores específicos, lo que puede afectar a los volúmenes de ventas, la rentabilidad del producto y los resultados finales del Grupo.
La estrategia del Grupo se centra en el aumento de las ventas de productos de alto valor, que presentan menor volatilidad al estar menos influenciados por las fluctuaciones y la volatilidad.
En lo que respecta a las materias primas, el gas natural es uno de los elementos básicos en la producción de nutrientes, por lo que su precio y su disponibilidad son elementos estratégicos para el Grupo, que pueden afectar significativamente en la rentabilidad financiera.
El Grupo también adquiere otras materias primas de terceros; por ejemplo, amoniaco, ácido fosfórico y potasa en diferentes países como Argelia y Marruecos. Además del riesgo país origen de las materias primas, la resolución, el cambio de material o el incumplimiento de dichos contratos de suministro pueden producir un efecto negativo en el desempeño financiero del Grupo.
El Grupo mitiga el riesgo de suministro de las materias primas diversificando las fuentes de suministro con diferentes proveedores alternativos en varias áreas geográficas.
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Riesgo de crédito:
Los principales activos financieros del Grupo son saldos de caja y efectivo, deudores comerciales y otras cuentas a cobrar e inversiones, que constituyen la exposición máxima del Grupo al riesgo de crédito en lo que respecta a activos financieros.
El Grupo no presenta un riesgo de crédito significativo, ya que los cobros de cliente suelen están cubiertos mediante pólizas de seguro de riesgo de crédito con aseguradoras de primera línea. A 31 de diciembre de 2022, la provisión por deterioro de clientes registrada por el Grupo ascendía a 0,4 millones de euros (0,5 millones de euros en el ejercicio anterior).
Riesgo de liquidez:
Se refiere al riesgo de la eventual incapacidad del Grupo para hacer frente a los pagos ya comprometidos, y/o los compromisos derivados de nuevas inversiones.
El riesgo de liquidez es común para cualquier actividad mercantil y no es específico del Grupo, derivado de las diferencias que pueden surgir entre las aplicaciones de fondos para inversión y la necesidad de capital circulante y los orígenes de los fondos obtenidos de actividades del Grupo y otras desinversiones.
El Grupo determina la necesidad de tesorería en un horizonte de 12 meses con un detalle mensual, elaborado a partir de los presupuestos.
El Grupo determina sus necesidades de tesorería en términos de importe y tiempo, y las nuevas necesidades de financiación se planifican en consonancia.
Las necesidades de financiación generadas por operaciones de inversión se estructuran y diseñan en función de su vigencia.
En caso de que los nuevos acuerdos de deuda y/o las financiaciones de inversiones capitales no estén accesibles o únicamente estén disponibles con términos comerciales escasamente atractivos, el Grupo podría adoptar estrategias alternativas que pueden incluir acciones como venta de activos, reestructuración o refinanciación de su deuda, búsqueda de capital social adicional o reducción de las inversiones en inmovilizado.
La posición de liquidez en 2022 se basa en lo siguiente:
—Efectivo y otros activos líquidos equivalentes de 57,7 millones de euros a 31 de diciembre de 2022 (85,7 millones de euros en el ejercicio anterior).
—Líneas de crédito no dispuestas por importe de 109,2 millones de euros a 31 de diciembre de 2022 (87 millones de euros en el ejercicio anterior).
—Flujos de efectivo de las actividades de explotación en 2022 por valor de 20,6 millones de euros (50,5 millones de euros en el ejercicio anterior).
Se elaboran previsiones sistemáticas de generación y requisitos de caja, lo que permite al Grupo determinar y supervisar su posición de liquidez de manera continua.
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A continuación, se muestra la conciliación entre los movimientos en el endeudamiento financiero del Grupo (deudas con entidades de crédito, bonos, arrendamientos y otros pasivos financieros) y los flujos de financiación incluidos en el Estado de flujos de efectivo consolidado en el ejercicio 2022:
Obligaciones y bonos
Deudas con entidades de crédito
Deudas con partes vinculadas
Acreedores por arrendamiento financiero
Otros pasivos financieros no corrientes
Total
Saldo a 31 de diciembre de 2021
174.254
3.066
166.043
21.146
26.703
391.212
Cobros
-
20.000
4.600
-
216
24.816
Combinaciones negocio
-
-
-
-
1.794
1.794
Incremento según NIIF 16 – no efectivo
-
-
-
7.675
-
7.675
Pagos de principal
-
(514)
412
(6.590)
(8.460)
(15.152)
Gastos por intereses
11.699
3.854
12.123
(2.274)
1.242
26.644
Pagos de intereses
(11.331)
(3.582)
(109)
-
(1.242)
(16.264)
Otras variaciones
-
-
3
-
-
3
Saldo a 31 de diciembre de 2022
174.622
22.824
183.072
19.957
20.253
420.778
Riesgo de tipos de interés
El Grupo está expuesto al riesgo de tipos de interés debido a sus activos y pasivos monetarios.
La exposición de pasivos financieros (excluidas otras cuentas a pagar) a 31 de diciembre de 2022 y 2021 es la siguiente, en miles de euros:
2022
2021
Total pasivos financieros (tipo fijo)
378.044
367.000
-Obligaciones y bonos
174.622
174.254
-Deudas con partes vinculadas
183.072
166.043
-Otros pasivos (Nota 21)
20.350
26.703
Total pasivos financieros (tipo variable)
22.824
3.066
-Revolving Credit Facility
20.000
-
-Descuento
2.553
3.066
-Intereses a pagar
271
-
400.868
370.066
Las variaciones en tipos de interés modifican el valor razonable de los activos y pasivos que devengan un tipo de interés fijo, así como los flujos futuros de activos y pasivos vinculados a un tipo de interés variable.
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El riesgo producido por la variación en el precio del dinero se gestiona mediante la supervisión y el análisis constantes de la situación del mercado, incluida la potencial contratación de instrumentos financieros derivados para cubrir al Grupo frente a dichos riesgos.
El Grupo no tiene derivados de tipos de interés a 31 de diciembre de 2022 y 31 de diciembre de 2021.
Riesgo de tipos de cambio
El Grupo está sujeto al riesgo de tipo de cambio como resultado de las transacciones de compra realizadas sobre la base de compromisos firmes o altamente probables realizados en moneda no funcional, especialmente dólares estadounidenses (USD).
El Grupo compra una parte sustancial de materias primas en dólares estadounidenses, mientras que las Cuentas Anuales Consolidadas se presentan en euros. En consecuencia, los cambios de un período a otro en el tipo de cambio medio del euro frente a otras monedas pueden afectar a los ingresos y a los beneficios operativos del Grupo en euros.
A este respecto, el Grupo contrata instrumentos de cobertura derivados de tipos de cambio no especulativos (“plain vanilla”) para garantizar un tipo de cambio en la compra de bienes desde la fecha del pedido hasta la fecha de vencimiento de la factura, eliminando así la mayor parte del impacto que pueden producir los movimientos en los tipos de cambio en las Cuentas Anuales Consolidadas.
El importe global de los elementos de activo y pasivo denominados en moneda extranjera al 31 de diciembre de 2022 y 2021 se detallan a continuación, en miles de euros:
Moneda
2022
2021
Activos
Inversiones financieras no corrientes
USD
12.773
10.909
Deudores
USD
37.278
25.476
Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
USD
3.973
6.367
Pasivos
Acreedores
USD
59.793
58.052
11. PERIODO MEDIO DE PAGO A PROVEEDORES
Durante el ejercicio 2022, el periodo medio de pago a proveedores ha sido de 46 días (48 días en el ejercicio anterior).
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12. CONTROL INTERNO SOBRE INFORMACIÓN FINANCIERA (SCIIF)
El sistema de control y gestión de riesgos interno en relación con el proceso de emisión de información del Grupo Fertiberia Corporate incluye un conjunto de procesos diseñados por la Dirección Financiera y llevados a cabo por el Consejo de Administración, la Dirección, la Comisión de Auditoría y el personal involucrado con el fin de proporcionar seguridad razonable respecto a la fiabilidad de la información financiera que el Grupo hace público.
Nuestro Grupo considera que la información financiera es fiable si presenta las transacciones, hechos y demás eventos contables de conformidad con la normativa aplicable, por lo que el objetivo es asegurar que:
• Las transacciones, hechos y demás eventos recogidos por la información financiera efectivamente existen y se han registrado en el momento adecuado (existencia y ocurrencia).
• La información refleja la totalidad de las transacciones, hechos y demás eventos en los que la entidad es parte afectada (integridad).
• Las transacciones, hechos y demás eventos se registran y valoran de conformidad con la normativa aplicable (valoración).
• Las transacciones, hecho y demás eventos se clasifican, presentan y revelan en la información financiera de acuerdo con la normativa aplicable (presentación, desglose y comparabilidad).
• La información financiera refleja, a la fecha correspondiente, los derechos y obligaciones a través de los correspondientes activos y pasivos, de conformidad con la normativa aplicable (derechos y obligaciones).
El modelo de control interno sobre la información financiera del Grupo se basa en los siguientes principios:
Involucración de toda la estructura organizativa:
- El Consejo de Administración es el principal responsable de la existencia de un SCIIF adecuado y eficaz.
- La Alta Dirección es responsable del diseño e implementación de los sistemas de gestión y control y asegurar su efectividad y monitorización.
- Finalmente, todas las áreas de negocio y soporte, con relevancia de control, están involucradas en el modelo con un esquema directo de responsabilidades asignadas de forma individual.
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Completitud:
El modelo de control incluye todos los procesos relevantes (principales productos y cuentas) así como otros controles que, aunque no estén vinculados directamente con el cumplimiento, mitigan los principales riesgos operativos del Grupo que podrían impactar en la estrategia corporativa, en la efectividad y eficiencia de las operaciones y en el cumplimiento con la regulación aplicable.
Modelo dinámico:
El modelo evoluciona en el tiempo, adaptándose en cada momento a la realidad de la entidad y a la normativa aplicable.
Independencia de las líneas de defensa:
Modelo basado en tres pilares de responsabilidad independiente que constituyen las tres líneas de defensa.
Información y comunicación:
Existencia de canales de comunicación precisos y agiles en caso de detección de debilidades.
Monitorización del sistema de control:
Aparte de revisión continua de las áreas se realizan ejercicios periódicos de certificación y testeo de los controles y se reportan las conclusiones del funcionamiento del modelo a los órganos correspondientes.
Para asegurar la existencia y mantenimiento de un adecuado y efectivo sistema de control, el Grupo cuenta con:
• Un esquema de responsabilidades claro, en el que destacan las siguientes funciones:
- La Dirección del Área Financiera Fertiberia Corporate colabora en el diseño e implementación de los sistemas de gestión y control de riesgos, en especial en lo que respecta al proceso de elaboración, presentación e integridad de la información financiera. Es la encargada de, entre otras funciones:
(i)Identificar, definir y comunicar las políticas contables que afectan a la Entidad.
(ii)Definir las nuevas políticas contables a aplicar para nuevas transacciones en las que pueda entrar el Grupo.
(iii)Responder las consultas de carácter contable que puedan llegar a plantear tanto las sociedades filiales como las distintas unidades de negocio.
(iv)Revisar las implicaciones de cualquier cambio normativo y trasladarlo al personal y estamentos oportunos.
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(v)Informar a la Alta Dirección del Grupo sobre la nueva normativa contable, sobre los resultados de la implantación de la misma y su impacto en los Estados Financieros.
• El “Código Ético”, aprobado por el Consejo de Administración, en relación a la elaboración de la información financiera recoge que los libros contables del Grupo deberán de reflejar de manera transparente, fiel y veraz, la situación financiera del Grupo, observando y siguiendo los criterios contables generalmente aceptados, registrando dicha información en tiempo real y sin dilaciones, Adicionalmente se deben de aplicar por parte de todos los empleados del Grupo la legalidad en todo lo relacionado con la conservación de los documentos mercantiles y contables.
• El Canal de Denuncias, como medio para la comunicación de irregularidades de naturaleza financiera y contable, de potencial trascendencia que incluye el compromiso por parte de los empleados de poner de manifiesto aquellas situaciones consideradas como hechos denunciables. Recoge como hechos denunciables todos aquellos hechos o actos que atenten contra el Código Ético y la política en Materia de Prevención de Delitos Penales y Anticorrupción del Grupo, los estatutos de las sociedades que lo componen, aquellos contrarios a la normativa aplicable, asó como cualquier otra irregularidad que pueda suponer un alto riesgo para el Grupo. El Canal Denuncia es confidencial y anónimo si así se desea por parte del denunciante.
• Directrices para Control Interno sobre Información Financiera” donde se define el proceso de certificación y testeo periódico de controles, así como seguimiento y escalado de deficiencias identificadas elaborado por la función de Control Interno (2ª línea de defensa).
El Grupo dispone de un mapa de riesgos relacionados con la fiabilidad de la información financiera, donde se especifican los controles que los mitigan, identificando sus responsables, tipología, periodicidad de ejecución y el grado de automatización. Igualmente, la Entidad realiza un seguimiento permanente de la eficacia del modelo de control interno a través del programa de certificaciones y testeo.
La certificación se define como un aseguramiento periódico del funcionamiento del modelo de control interno. En dicho proceso, el responsable del control debe concluir sobre el diseño y eficacia del mismo en un periodo dado aportando evidencias de su ejecución y documentando las debilidades encontradas
El testeo de los controles es un proceso de revisión continua cuyo objetivo es identificar oportunidades de mejora del entorno de control y añadir el grado de objetividad en la evaluación para los controles que mitigan riesgos moderados, altos y críticos. El testeo se realiza por parte del departamento de Auditoría Interna que en caso de ser necesario realizan entrevistas a los responsables de los controles y/o solicitan la información adicional necesaria.
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12. ESTADO DE INFORMACIÓN NO FINANCIERA
De acuerdo con la información no financiera y de diversidad, el Grupo Fertiberia Corporate está exenta de la obligación de presentar el Estado de Información No Financiera al incluirse esta información en el informe de gestión consolidado de Fertiberia, S.à r.l. y sus sociedades dependientes, en el que se cumple con dicha obligación. Las cuentas anuales consolidadas de Fertiberia, S.à r.l. y sociedades dependientes se encuentran depositadas, junto con el informe de gestión consolidado, en el Registro Mercantil de Luxemburgo (Commercial Registry of Luxembourg).
FERTIBERIA CORPORATE, S.L.U. y sus sociedades dependientes
CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN
Diligencia para hacer constar que el Consejo de Administración de la Sociedad Dominante, FERTIBERIA CORPORATE, S.L. (Unipersonal), en relación con el ejercicio cerrado al 31 de diciembre de 2022, formula las Cuentas Anuales Consolidadas, el Informe de Gestión Consolidado y esta diligencia, extendidos en 111 folios, numerados del 1 al 111 (ambos inclusive), en papel común e impresos por una sola cara.
En Madrid, a 30 de marzo de 2023
PRESIDENTE
D. F. Javier Goñi del Cacho.................................................____________________________
VOCAL
D. Juan Ignacio Navarro Álvarez.........................................____________________________
VOCAL
D. David Herrero Fuentes....................................................____________________________
VOCAL
D. Romeo Kreinberg............................................................____________________________
VOCAL
D. Fernando d’Ornellas Silva...............................................____________________________
VOCAL
D. Roland Oelschlager.........................................................____________________________
SECRETARIO NO CONSEJERO
D. Alfredo González-Panizo Tamargo.................................____________________________